增长韧性背后，藏着宁波银行的"稳"字诀

周期底部，最考验银行的定力。在行业整体营收与利润承压之际，宁波银行逆势走出了另一条曲线。

在8月20日披露的中季报中，宁波银行上半年实现营收414.50亿元；归母净利润165.62亿元，同比分别增长11.55%和12.12%。

此外，该行不良率连续多个季度低于1%且资产负债表两端持续扩表。这份穿越周期的从容，是宁波银行战略定力与精细化经营能力的集中兑现。

“稳”字诀的要义，从来不是守成，而是稳中求进。宁波银行在周期的褶皱里踩准了属于自己的节奏。当规模红利退潮、息差红利见顶之际，支撑这家城商行增长的，是量、价、结构及质量等多个维度的协同发力。

稳中有进

银行业正处于一个不同寻常的周期底部，低利率、低息差、低增速相互交织。行业整体营收与利润增长承压。在这样的背景下，宁波银行今年上半年仍交出了一份不错的答卷，其营业收入414.50亿元，同比增长11.55%；归母净利润165.62亿元，同比增长12.12%，逆势之下实现稳增，这份成绩单的分量，不言自明。

这份稳增长，并非一日之功。2025年，宁波银行营收净利均保持8%以上的增速，在上市银行中排名前列。周期下行之下，宁波银行凭什么逆势而上？答案藏在量、价、结构及质量的维度里。

先看“量”。在信贷周期偏弱的周期里，宁波银行主动出击，通过以量补价，主动扩表，盈利增长提供支持。截至2026年6月末，该行资产总额达39,482亿元，较年初增长8.81%；贷款及垫款总额19,450亿元，较年初增长12.50%，增速显著高于总资产增速。其中，对公贷款成为增长的主动力，二季度末公司贷款本金达12,805亿元，较年初大增19.32%。负债端同样表现强劲，客户存款总额达22,947亿元，较年初增长13.33%，增速超过贷款增速。

再看“价”。周期下行的最大压力，莫过于息差收窄。宁波银行利用更低的负债成本对冲资产收益率的下行，上半年，宁波银行净息差（年化）录得1.70%，环比仅微降4个基点，支撑这份定力的，是负债端的精细管理，该行上半年存款付息率同比下降39个基点。

更关键的结构变化，发生在“息差之外”。上半年，宁波银行手续费及佣金净收入达43.17亿元，同比大增53.90%，主要得益于代理财富管理及资管管理费收入增加；非息收入占营业收入的比重达29.09%，与上年同期基本保持持平。多点开花的盈利来源正是宁波银行穿越周期的底气。

穿越周期，还得守住“质量”。截至2026年6月末，该行不良贷款率保持在0.76%，较年初保持平稳。这家银行长期将不良率控制在1%以下，为A股上市银行中所罕见。该行当期拨备覆盖率达373.35%，拨贷比为2.83%，风险抵补能力颇为充裕。

多元引擎的贡献同样不可忽视。截至2026年6月末，永赢基金管理规模达7571亿元，较上年末增长10.57%；宁银理财管理规模达6563亿元，产品矩阵持续丰富。上半年，永赢基金、宁银理财分别实现营收19.96亿元和9.51亿元，子公司对集团盈利的贡献稳步提升。

科技赋能，数智提速

如果说业绩是宁波银行的“面子”，那么科技便是支撑其穿越周期的“里子”。

多年来，宁波银行将“科技即第一生产力”写入发展基因，每年将营收的约5%投入金融科技，截至2025年末，该行信息科技人员达1,830人，占全行员工的7.36%，打造出了一支“产、研、测”一体化的全功能科技团队。

这一投入的背后，是一场自上而下的组织变革。2022年，宁波银行设立零售公司大数据经营部，推动数据能力前置；2023年该行撤销传统网络银行部，以生活平台经营部和公司平台经营部的协同架构，打破线上线下的服务壁垒。

2025年，该行在总行层面设立了“大模型项目部”，将其提升至一级部门战略高度，并将金融科技部与科技金融部形成双向闭环。

在AI落地的路径上，宁波银行坚持“实用主义”，只选“最管用的”。以信贷审批为例，合同文本曾是最耗人力的环节之一，引入大模型后，系统可自动提取担保条款、利率约定、违约责任等核心要素，并对照风控规则进行初步筛查，处理时间从数小时压缩到几分钟。在风险舆情监测中，该行利用大模型对海量资讯进行语义理解与情感分析，自动研判风险信号、分级预警推送，让风险管理从“被动等报告”转向“主动推情报”。

科技能力的沉淀，最终转化为差异化对公产品。面向中小企业的日常经营，企业综合服务平台“波波知了”把政策解读、商机撮合、经营诊断等能力打包成“一站式工具箱”，累计服务企业已突破17万家。而针对集团客户，该行推出的财资大管家自2013年推出以来服务超1.3万家集团客户，2026版升级了“8+3”数智化场景方案，帮企业把分散在多家银行的资金进行集中管理。

同期，该行的“鲲鹏司库”也从2.0迭代至3.0，以400余个API接口与央企、国企内部系统直连，让超60家央企、1200家国企的资金调度跑在同一张"网"上。

数字化红利直接体现在经营数据上。宁波银行在年内持续扩大普惠金融服务覆盖面，截至2026年6月末，零售公司客户达44.1万户，带动零售公司存款余额较年初增长18.64%，达3768亿元。

做小做微，做深做实

业绩的韧性、科技的底色，最终都指向宁波银深耕实体经行的立身之本。

宁波银行积极践行小微金融服务“专营机构、专属政策、专业服务、专注研究”的四专模式，以“简单、便捷、高效”的综合金融服务持续赋能小微企业。截至2026年6月末，该行普惠小微贷款余额达2692.49亿元，环比增长4.60%，让融资“短、小、频、急”的小微企业，也能享受到便捷高效的金融服务。

做小做微之外，宁波银行更是沿着“五大金融篇章”的主线，将资源投向实体经济的重点领域。

科技金融依托长三角科创产业集群优势，针对科创企业“轻资产、长周期、高成长”的特性，打造专利贷、科技贷等专属信贷产品矩阵，将技术专利、人才储备等“软实力”纳入授信核心评价系统。

绿色金融方面，宁波银行持续加大对清洁能源、节能环保、绿色制造等领域的资源倾斜。截至2026年6月末，该行绿色贷款达800.23亿元，绿色信贷、绿色债券、绿色供应链金融等产品矩阵不断完善。

公开信息显示，浙江某环保企业主营废旧电池回收，计划抢占海外市场，却因缺乏传统抵押物在融资上屡屡碰壁。宁波银行绍兴分行在深入调研后，以企业排污权为担保为其审批2000万元授信额度，让企业排污权这项环保权益资产变成“真金白银”，解决了企业出海的燃眉之急。这样的绿色信贷创新，正在越来越多的企业身上落地生根。

服务的温度，还体现在更广泛群体的覆盖上。养老金融持续优化网点适老化改造，无障碍通道、爱心专窗、等细节遍布厅堂，并上线“AI安全员”等智能终端，以科技手段守护银龄群体。数字金融则以数据为纽带，把金融服务嵌入企业的生产与交易场景，让金融活水精准滴灌经济社会的每一个末梢。

宁波银行正以更扎实的金融服务与实体经济共振。这既是其业绩增长的根基所在，也是其穿越周期的底气来源。