苏州“光军团”又火了！英伟达联手康宁引爆AI链

21世纪经济报道记者 邓浩

英伟达与康宁的一项新签协议，今天（5月7日）再一次引爆了A股AI产业链。而苏州在光通信领域布局完整，成为最受益的区域之一。其中，位于苏州的通鼎互联、东山精密强势涨停。

（图片来源：wind）

龙头扩产预期带火产业链

据央视财经，英伟达宣布与玻璃制造商康宁达成一项长期商业和技术合作协议，在北卡罗来纳州和得克萨斯州新建三座先进制造工厂，专为英伟达生产AI所需的光学元器件。

新工厂将创造至少3000个就业岗位，并将康宁在美国的光学制造产能提升10倍，光纤产量提升50%以上。

作为AI龙头，英伟达的一举一动，都牵动全球投资者的预期。与康宁的合作，特别是后者的扩产动向，带动今天A股市场AI产业链的全线暴涨。

为何光纤产量需求这么大？实际上，光纤是AI数据中心必备产品。华泰证券分析称，2025Q4以来，全球光纤光缆市场呈现“量价共振”态势。“本轮光纤光缆景气周期的核心驱动力在于供给需求关系重构。市场认为光纤价格上涨会引发企业大规模扩产，而我们认为行业未来2年内新增有效供给有限，景气周期有望拉长。”

理由有二：其一是光棒扩产周期长，且行业经历上一轮出清后扩产趋于理性，短期难有大规模新产能落地；其二是高端光纤结构性挤占产能，主流厂商产能正向AI数通、无人机A2产品倾斜，挤占普通光纤供给。

苏州板块或成受益最大区域

值得一提的是，记者此前梳理，苏州的光通信产业链布局十分完整，在今天的板块飘红中成为行情先锋。

苏州除了拥有光模块领域的中际旭创和天孚通信，还有PCB龙头东山精密，光通信芯片龙头长光华芯，光纤、光缆板块的永鼎股份、亨通光电等。

（图片来源：国联证券研究所）

比如今天强势涨停封板的通鼎互联，光电通信业务是主营板块之一，其产品主要涵盖光电线缆和光通信设备两大领域，光电线缆领域的具体产品包括光纤预制棒、光纤、光缆、通信电缆、铁路信号缆、电力电缆等。

而且，在今年2月的投资者交流中，通鼎互联透露，“康宁（海南）光通信有限公司为公司提供光纤预制棒。”

另外，东山精密在4月以来也获资金热捧，获得接近翻倍的涨幅。

据开源证券，东山精密的PCB高端产品正加速扩产，同时AI PCB助力打开未来成长空间。同时，东山精密在2025年通过收购索尔思光电切入光模块赛道，构建“光芯片+光模块”垂直整合一体化的IDM经营模式。

开源证券称，东山精密的800G及1.6T高速光模块已实现批量交付，市场份额稳步提升；单波400G EML芯片研发顺利，并持续推进3.2T及以上下一代光模块研发。“未来，随着AI集群光互连市场迈入千亿规模，有望凭借索尔思垂直一体化优势，稳步释放光芯片、光模块产能，驱动光模块板块业绩持续高增。”