A股开盘：沪指微涨0.2%，创业板指涨0.79%站上3800点，光纤、贵金属及CPO概念股走高

5月7日，A股三大股指集体高开，其中上证综指上涨8.27点，涨幅0.2%报4168.45点；深证成指上涨81.68点，涨幅0.53%报15541.3点；沪深300指数上涨18.71点，涨幅0.38%报4895.8点；创业板指数上涨29.83点，涨幅0.79%报3807.99点；科创50指数上涨6.21点，涨幅0.37%报1663.16点；光纤概念板块竞价高开，通鼎互联一字涨停，特发信息涨超8%、太辰光高开涨超7%，飞凯材料、罗博特科、长飞光纤等多股均高开涨超5%；黄金概念板块竞价活跃，福达合金一字涨停，中金岭南高开近4%，盛达资源、金诚信、招金黄金、湖南白银等跟涨。

市场焦点股金螳螂（11天9板）高开7.24%，电力股华电辽能（9天5板）平开，氦气概念股宝光股份（4板）竞价涨停，锂电产业链的永杉锂业（4板）高开9.47%、丽岛新材（6天4板）高开2.56%、丰元股份（3板）高开0.04%，业绩超预期的飞马国际（5天4板）高开0.91%、金融街（3板）低开1.72%，芯片产业链的综艺股份（7天4板）低开1.79%、中天精装（4天3板）低开2.89%，算力租赁概念股利通电子（4天3板）高开0.85%。

个股动态

佰维存储：近日，公司收到国家集成电路基金二期发来的《股份减持结果告知函》，国家集成电路基金二期于2026年2月4日至2026年5月3日期间，通过大宗交易方式、集中竞价交易方式累计减持公司股份869.67万股，占公司目前总股本的比例为1.8471%。截至目前，本次减持计划时间已届满。

东方证券：公司拟通过发行A股股份及支付现金的方式购买上海证券有限责任公司100%股权。公司A股股票将于2026年5月7日开市起复牌。本次交易相关审计、评估工作尚未完成，公司董事会决定暂不召开审议本次交易事项的股东会。

华策影视：公司及下属子公司拟向多家供应商采购服务器，采购合同总金额预计不超过33亿元。本次购买资产主要用于为客户提供云算力服务，不构成重大资产重组及关联交易。

东阳光：公司充分核查了交易对手方资质、资信实力和过往履约情况，评估其履约能力可靠、合作风险可控。同时，公司整体财务状况健康、资金统筹与调度能力强，能够充分保障项目落地的资金需求。项目执行阶段将与客户保持高频对接，全程同步进度、及时优化，最大限度降低验收分歧与解约风险。

百济神州：2026年一季度，公司实现营业总收入105.44亿元，同比增长31%；归母净利润16.08亿元，同比扭亏为盈。注：百济神州2025年Q4净利3.22亿元，据此计算，2026年Q1净利环比增长399.38%。

杭电股份：股东浙江富春江通信集团有限公司因企业经营发展需要，计划自2026年5月28日至2026年8月25日，通过集中竞价减持不超过691.38万股(占总股本1%)，通过大宗交易减持不超过1382.75万股(占总股本2%)，合计减持不超过2074.13万股(占总股本3%)。

卓然股份：公司于2026年5月6日收到中国证监会出具的《立案告知书》，因公司未按期披露定期报告，中国证监会决定对公司立案。

远东股份：2026年4月份，公司收到子公司中标/签约千万元以上合同订单合计为26.33亿元。其中，智能电池储能/算力AI相关订单合计7.37亿元。具体来看，远东通讯有限公司中标AIDC用光纤产品，金额1569.17万元。

天迈科技：公司拟通过发行股份及支付现金方式收购上海芬能自动化技术股份有限公司96.45%股权，并募集配套资金。本次拟注入的标的公司是一家从事智能制造装备研发、设计、生产和销售的高新技术企业。公司股票将于2026年5月7日开市起复牌。

ST萃华：公司收到证监会下发的《立案告知书》，因未按规定披露定期报告，证监会决定对公司立案。公司表示将积极配合调查，并履行信息披露义务。此前公司于2026年2月9日因涉嫌信息披露违法违规被立案，相关事项尚在调查中，对经营业绩影响存在不确定性。

牧原股份：公司2026年4月份销售商品猪714.3万头，同比变动8.68%；商品猪销售均价9.45元/公斤，同比变动-35.54%；商品猪销售收入85.03亿元，同比变动-32.49%。商品猪销售价格、收入同比降幅较大，主要受生猪市场行情波动的影响。

热点题材

存储芯片：

据媒体报道，服务器DRAM模块的最新一代标准“MRDIMM”据悉已经进入最后开发阶段，联合电子设备工程委员会（JEDEC）的成员包括三星电子、SK海力士和美光等主要存储器公司，正在积极开发MRDIMM产品，以满足未来不断增长的需求。有别于HBM与GPU集成，MRDIMM将用作CPU直接访问的主内存。

CPU：

全球芯片龙头业绩超预期再度印证芯片产业链高景气，CPU重回市场焦点。一季报显示，AMD营收增长38%，达到103亿美元，调整后每股利润为1.37美元，均高于分析师事前预期。AMD表示，预计到2030年，CPU可寻址市场年增速将超过35%，最终达到1200亿美元（AMD去年11月给出的增速预期为18%）。

锂电池：

5月6日，电池产业链午后表现活跃。消息面上，兴业证券研报指出，预计5月行业排产将继续攀升，动力与储能需求同步走强，叠加美国取消负极材料“双反”关税，出口端迎实质利好。此外，广期所碳酸锂主力合约一度大涨6%，报196980元/吨。

家电：

三星电子在官网发布公告称，为应对急剧变化的市场环境，经慎重研究，三星电子决定在中国大陆市场停止销售含电视、显示器在内的所有家电产品。针对已购买三星家电产品的用户，公司仍将严格按照《消费者权益保护法》、国家三包规定等相关法律法规，继续为用户提供规范的售后服务，保障用户合法权益不受影响。

光模块：

美东时间周二盘后，美股光模块巨头Lumentum公布了强劲的第三财季财报。在截至3月末的第三财季中，公司实现营收8.084亿美元，同比增长了90.1%。Lumentum总裁兼首席执行官迈克尔·赫尔斯顿表示，公司的订单已经排到2028年，因为连接GPU集群所需的组件的需求增长速度已经远远超过了供应的生产速度。

覆铜板：

据TheElec获悉，随着PCB需求激增，基板厂商订购覆铜板（CCL）的交货周期已从两周延长至最长六周。这些产品所采用的是低热膨胀系数玻璃纤维（T-玻璃），能最大限度地减少高温工艺过程中衬底的变形，因此非常有利于微电路的制造和大面积衬底的制备。

算力租赁：

东阳光5日晚间披露，旗下控股子公司东阳光云智算获得A公司最高达190亿元算力服务采购大单。此外产业层面，北美四大云厂一季度的业绩表现全部超预期，其快速增长的AI业务，做实了AI产业成长逻辑，打消了市场对于AI泡沫的顾虑。机构普遍认为，在AI产业链中，算力租赁是最先受益、业绩兑现最确定的环节，直接承接推理需求爆发红利。

电子布：

据财联社4月报道，多家电子布厂商库存紧张，行业整体处于满负荷生产状态，部分企业仅维持一周左右货量。中信证券表示，2026年电子布涨价将是大年，无论是传统布还是特种布，生产成本相对稳定，涨价将大部分转化为利润，从而带动龙头公司业绩预期持续上修。

机构策略

中信建投：北美四大CSP上调2026年资本开支预期，坚定看好算力产业链

北美四家 CSP 厂商公布一季报，持续加码资本开支。北美四大CSP厂商2026Q1合计资本开支1316亿美元，同比增长70.25%，预计2026年总资本开支7100亿美元，2027年依旧能看到高增。北美四大云巨头集体上调2026年资本开支预期，且对2027年整体展望积极，预示着算力基础设施的建设高峰远未见顶。坚定看好AI全产业链，尤其是AI算力产业链。

华泰证券：关注外资配置视角下的三大线索

2026第一季度海外头部基金中资股仓位低配程度延续修复。向前看，中期建议关注三条线索：1）ROE及分红稳定、估值具性价比的红利及A50核心资产；2）稳增长预期强化下的低估值顺周期修复方向；3）外资长期偏好的互联网科技、消费龙头及资源红利等全球稀缺性资产。

广发证券：开启良性正循环

2026年一季报，上市公司交出了更为超预期的答卷，相较于利润增速本身，打通三张报表后，贯穿呈现出的积极变化更令人振奋，这显示中国上市公司已经迈过现金表和利润表最困难的时刻、从缩表走向新一轮的扩张。