远强于寒武纪！昇腾950拿下超800亿订单 这10大核心供应商要腾飞了

出大事了！华为AI芯片突然杀疯了，一天一个价，涨20%都拿不到货，字节腾讯阿里抢到破头！

就在前几天，英国《金融时报》爆出重磅猛料：华为2026年AI芯片业务要大爆发，预估收入至少冲到120亿美元，折合人民币直奔820亿大关！相比2025年的75亿美元，足足暴增60%。

而这轮狂飙的核心引擎，正是刚刚量产的新一代昇腾950PR芯片。

一、芯片踩进国产算力的油门，订单量直接拉爆

昇腾950PR于2026年3月正式量产。消息称，字节跳动、腾讯、阿里巴巴三大巨头已经紧急下单，云计算和GPU租赁企业也在拼命排队。

这款芯片牛在哪儿？集成华为自研高带宽存储，带宽表现出色，推理时延和功耗都控制得相当漂亮；还支持多种低精度计算格式，适合短视频、电商推荐等高并发场景，单卡算力直接碾压英伟达中国市场特供版的H20芯片。

更关键的是，DeepSeek-V4大模型于2026年4月29日发布。华为立刻官宣昇腾超节点全系列产品全面支持DeepSeek V4系列模型，模型发布和算力适配同步完成。

这一下彻底引爆了需求。知情人士透露，华为2026年计划生产约75万颗950PR芯片，4月已启动量产，下半年全面出货。但受美国出口管制影响，产能根本顶不住，市面上一卡难求，成交价比官方报价几周内就冲高20%。

有分析人士估算，昇腾950的相关产业链规模今年将达到800亿元，其中服务器整机占比超过六成。

二、英伟达中国市场惨遭“降维打击”

根据知名研究机构Bernstein Research的报告，2025年华为和英伟达各自占了中国AI芯片市场约40%的份额。但到2026年，局面彻底改写——华为拿下50%，而英伟达会暴跌到只剩8%，AMD以12%排第二，寒武纪预计9%位第三。

这个预测，直接把市场震住了。

三、10家“躺赢”核心供应商，谁才是最大赢家？

昇腾950放量，吃肉的是谁？深度绑定华为的供应链企业必须先看。以下10家龙头供应商将显著受益：

1. 澜起科技（688008）：内存界全球第一

全球领先的无晶圆厂集成电路设计公司，内存互连芯片全球市占率第一，PCIe Retimer芯片全球第二。澜起已实锤是华为昇腾AI服务器核心供应商，DDR5内存接口芯片在华为昇腾服务器的渗透率高达65%。一季度净利润暴增135%，足以说明一切。华为在鲲鹏+昇腾的收入贡献约占其总营收30%-35%。

2. 长电科技（600584）：封测巨人发力

世界第三、中国第一的芯片封测龙头，提供XDFOI Chiplet高密度封装方案，直接绑定了昇腾950的主力封测订单。一季度净利润同比增长超四成，出货量越高，封测量就越大，业绩将加速释放。

3. 兴森科技（002436）：国内唯一ABF载板量产商

全球PCB前四十大厂商，更是国内少数能批量生产ABF封装基板的公司，供应昇腾950系列超过60%的封装基板产能。珠海和广州两大基地产能拉满，今年一季度归母净利润同比增长100%。

4. 华丰科技（688629）：高速互联独家王者

绵阳市国资委旗下，华为高速背板连接器国内两大供应商之一，华为哈勃持股约2.95%。华丰是国内少数具备112G高速线模组量产能力的企业，224G产品更已适配华为下一代AI芯片需求。华为昇腾连接器市场份额超70%，一季度营收同比增长56%，净利暴涨230%。

5. 强一股份（688809）：哈勃重仓芯片“测试耗材”

近年来唯一位列全球半导体探针卡前十大厂商的境内企业，全球第六。华为哈勃投了6.4%股份，是第四大股东。公司专为昇腾950PR定制MEMS探针卡，份额超过90%，一季度净利狂增近700%。深度绑定华为，业务爆发力可见一斑。

6. 航天电器（002025）：军用连接器头把交椅

中航科工旗下，国内军用连接器龙头，绞线式弹性针连接器获评国家级制造业单项冠军产品。子公司华旃进入昇腾950液冷模组供应链，份额第一，以cable tray+液冷模组形式出货。一季度营收和净利分别增长超过10%和12%，稳扎稳打。

7. 凌云股份（600480）：华为液冷独家供应商

公司凭借全链条自研胶料+华为独家认证+一体化交付能力，直接成为昇腾950液冷管路核心独家供应商，2-3年内没有替代者。单台价值量约2.06万元，今年对应增量收入预计可达3.4亿元，净利率超25%，增量利润超2亿元。

8. 有研新材（688456）：散热铜粉行业首创

中国最大的半导体材料研究、开发、生产基地之一。公司的新型散热铜粉是华为联合开发，已经在昇腾910B里稳定供应，独供性质明显。性能全面超过传统雾化铜粉10%-20%，热端收益提升3-5度。随着昇腾950放量，这独家生意必将在业绩中体现。一季度营收同比增长超六成，净利增长超三成。

9. 川润股份（002272）：液冷技术矩阵打通

公司已通过华为昇腾910和950系列液冷散热方案认证，深度适配昇腾950超节点散热需求。在数据中心温控、IDC液冷方案上有成熟的产品矩阵和交付能力，华为超节点液冷独家供应身份。2026年昇腾液冷订单或突破7亿元。

10. 神州数码（000034）：自有品牌服务器大卖

除代理销售华为产品外，自有"神州鲲泰"系列服务器更是基于昇腾950芯片深度定制。2026年一季度，公司AI相关收入约155亿元，同比猛增119%。整体营收405.6亿元同比增27.6%，净利2.4亿元同比增8.6%，AI业务已经成为核心驱动力。

国产AI

芯片势如破竹，没有人再敢小看中国人的造芯能力。

昇腾950PR这一仗，打赢了技术，还打出产业链的全景图——从晶圆制造到先进封装，从封装基板到高速互连，从探针卡到液冷散热，国产供应链已经结结实实地撑起了一个百亿美元的商业版图。

这次华为杀回来了，下一站：昇腾950DT，今年第四季度见分晓！

国产AI算力的星辰大海，你愿不愿意押注这一把？

欢迎在评论区聊一聊，你觉得10家核心供应商里，哪一家最值得高看一线？