美伊同时亮绿灯，一艘巨轮通过霍尔木兹海峡，满载天然气目标中国

四月底的印度西海岸外，一个消失了将近一个月的船影，重新出现在全球航运监测系统的屏幕上。它叫＂穆巴拉兹＂号，肚子里塞满了液化天然气，船头朝东，目的地一栏写着——中国。要知道，过去这两个月，霍尔木兹海峡因为美伊交火几乎成了＂鬼门关＂，能从这条水道里整船完整地钻出来，意味着波斯湾两头掌门人——华盛顿和德黑兰——都不约而同地松了口。

这艘LNG船3月初在阿联酋达斯岛装完货后，一直待在波斯湾里没动，直到3月30日前后突然中断了信号，4月27日才在印度西侧海域重新冒头。中间这二十多天的＂隐身＂，多半就是它穿越海峡的时间窗口。

为什么要关掉应答器？海湾这阵子流行一种＂自保操作＂。由于风险不小，海湾内的船只普遍选择关闭应答器、伪造识别号或者干脆屏蔽位置信号，外界要核实它们到底走没走，相当费劲。

船的来头并不复杂。＂穆巴拉兹＂号挂的是利比里亚旗，背后东家其实是阿布扎比国家石油公司。货舱容量13.6万立方米左右，3月在达斯岛把气装满，然后一直滞留在湾里观望。

按照目前发出的信号，它绕过了印度南端，正往东南亚方向开。船上信息显示目的港在中国，预计5月15日前后能靠岸。从波斯湾到中国南方港口，这趟原本平常的航线，今年走得格外不平常。

今年2月底，美以联手对伊朗动了真格，霍尔木兹的航运瞬间僵住。自2月28日开战之后，约15艘LNG船被困在海峡西侧水域，一卡就是一个多月。航运公司宁愿付滞期费也不愿冒险闯关。

这种僵局直接掐住了买家的脖子。过去一个月，亚洲的LNG进口量跌到了2020年6月新冠疫情冲击需求以来的最低点，地区冲突挤压了供应路线，把全球LNG价格推到多年高位。彭博社汇编的数据显示，亚洲LNG净进口量30天移动平均值上周末跌破了60万吨。

最惨的是卡塔尔。航道堵死之后，卡塔尔和阿联酋的LNG出口陷入瘫痪，伊朗的导弹据报还打坏了卡塔尔的部分LNG基础设施，卡塔尔能源公司不得不针对多份供应合同宣布不可抗力，正在评估损失。这对一个把LNG当饭碗的国家来说，几乎是釜底抽薪。

回到＂穆巴拉兹＂号。它能不能算第一艘＂破冰船＂，业内态度并不一致。ICIS的高级LNG分析师弗劳利说得很谨慎——目前没有官方确认这艘船的位置，信号失误或身份伪装的情况也存在；如果确实穿过去了，对天然气市场是个积极信号，但单艘船的成功不代表后面会有别的LNG船跟进。

事实上，4月份就有数艘卡塔尔LNG船一度逼近霍尔木兹海峡，但因为局势没有真正缓和，最后还是掉头走了。能闯出去的船，到现在仍是凤毛麟角。

那为什么偏偏是这艘？关键在它的＂中性身份＂。装的是阿联酋的气，运营方是阿联酋公司，挂的是利比里亚旗，买家又是没有掺和到这场冲突里的中国。这种背景下，无论是在阿拉伯海布兵的美国海军，还是把守海峡的伊朗革命卫队，都没有理由非拦不可。

中国这一头的需求摆在那儿。作为全球最大的能源进口国之一，华南、华东沿海的工厂、电厂对海湾油气的依赖度相当高。一艘满载船能不能按时到港，对下游用户的库存表来说就是实打实的影响。

更微妙的是，几乎在同一个窗口，日本的船也动了。海湾新闻报道，由日本出光兴产运营的VLCC＂出光丸＂号近期已经驶出霍尔木兹海峡，本周早些时候被追踪到正在穿越，这艘船从波斯湾的等待位置启程。船上装着大约200万桶沙特原油，目的地是日本，是冲突爆发以来首艘穿越霍尔木兹的与日本相关原油油轮。

中日两个亚洲能源大买家几乎同步获得＂通行证＂，这显然不是偶然。这两艘船的动向可能说明，中国和日本这样的主要消费国正在恢复信心，更广泛地重新开放这条水道也许并不遥远。

伊朗这边的态度也在松动。据报道，伊朗已经放话——只要美国解除封锁、停止敌对行动，就愿意重新开放霍尔木兹海峡。这话留了余地，也是在给谈判桌上添筹码。

不过华盛顿那边并不痛快。据报道，美国总统特朗普对伊朗递过来的提议并不满意，原因是这份提议没有触及伊朗的核计划。一名美国官员的原话是＂他不喜欢这份提议＂，特朗普已就此与高级国安顾问商议。换句话说，绿灯只亮了半盏，整体僵局还没真正解开。

但伊朗其实也下不了死手。伊朗长期以来一直避免封锁霍尔木兹海峡，因为它自己的原油出口同样要经过这条通道，关海峡等于自断财路。

厦门大学中国能源政策研究院教授张博此前分析过，卡塔尔作为全球最大液化天然气出口国之一，出口通道高度依赖霍尔木兹海峡，若航线持续受阻，亚洲现货LNG价格大概率因抢货情绪快速攀升，涨幅可能超过50%。

价格一旦失控，谁都不舒服。美国国内通胀、欧洲过冬、亚洲制造业，全都得跟着遭殃。所以与其把弦绷断，不如让一艘＂政治上无害＂的船先过去试试水。

接下来要看几个关键节点。第一个是5月15日前后，＂穆巴拉兹＂号能不能如期靠中国港。如果按时抵港，它将成为整体疲软月份中的一票货；如果未能抵港，这次插曲会进一步加深亚洲LNG供应链的不确定性。第二个是卡塔尔的LNG船什么时候敢动——卡塔尔的出口体量摆在那里，它的船真正复航，才算航道实质性恢复。

还有一个不能忽略的现实——霍尔木兹的航运量目前仍远低于正常水平，每一艘满载船的通过都成为风险评估的一部分。绿灯亮起来不假，但红绿之间的那点黄灯，仍随时可能闪回红色。

＂穆巴拉兹＂号这趟悄悄的旅程，意义不在它运了多少气，而在它让市场看到了一种可能：在最紧张的对峙下，只要船的身份足够＂干净＂、目的地足够＂中性＂，海峡两端的执法者愿意做出某种心照不宣的让步。这是缝隙里透出的光，距离真正的复航还有一段路，但总比一片漆黑强。