金融机构科技投入持续加大，如何发力科技金融|数读“十五五”规划

3月底，一场科技金融工作交流推进会在中国人民银行举行。围绕支持科技企业发展，金融管理部门、科技部门、地方政府、金融机构等探讨如何进一步提升科技金融服务质效。

与此同时，国有六大行2025年年报近期均已披露。各行年报显示，2025年，国有六大行金融科技投入合计超1300亿元，较2024年的1254.59亿元进一步增长。

“十五五”时期是科技强国建设的关键时期，科技金融如何提供更加优质的服务？推进会提出了“各项重点工作”，包括增强科技金融服务专业能力，丰富适应高新技术领域特点的金融产品；发挥好科技创新和技术改造再贷款、金融资产投资公司股权投资试点、并购贷款、债券市场“科技版”等政策作用，推动金融资源更加精准投向科技创新领域。

在加快建设金融强国方面，“十五五”规划纲要提出，提升金融服务实体经济质效，大力发展科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融，加强对重大战略、重点领域和薄弱环节的优质金融服务。

科技贷款余额近45万亿

2024年11月，央行等7部门联合印发《推动数字金融高质量发展行动方案》，明确了数字金融发展总体目标和主要工作。该方案提出，到2027年底，基本建成与数字经济发展高度适应的金融体系。

去年5月，科技部、央行等7部门联合发布《加快构建科技金融体制 有力支撑高水平科技自立自强的若干政策举措》，推出15项科技金融政策举措。今年以来，一系列支持科技创新的金融措施也密集出台。例如，科技创新和技术改造再贷款额度增至1.2万亿元，将研发投入水平较高的民营中小企业等纳入支持领域。

中国信通院近日发布的《数字金融创新发展研究报告（2025年）》（下称“报告”）显示，2025年，“五篇大文章”（科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融）领域贷款余额实现快速增长。截至2025年11月末，科技贷款余额44.8万亿元，同比增长11.5%；绿色贷款44.2万亿元，同比增长23%；普惠贷款39.8万亿元，同比增长10.3%；养老产业贷款2162亿元，同比增长60.2%；数字经济产业贷款8.5万亿元，同比增长14.6%。

上述推进会称，过去一年，有关部门、地方政府和金融机构进一步优化政策措施，金融服务科技创新能力和质效持续提升。中小科技型企业贷款服务量增面扩。

“通过运用大数据采集与融合技术，银行能够系统整合企业的研发投入强度、核心团队履历、专利质量与布局、产品管线进展等动态数据流。”报告称，在此基础上，借助人工智能建模与机器学习算法，实现对科创企业创新实力与发展潜力的持续追踪与量化呈现。对科技型中小企业支持，是科技金融的重点领域。科技型中小企业贷款余额从2023年的2.45万亿元增长到2025年3.63万亿元。

据新华社报道，截至今年2月末，中国银行科技金融贷款余额达5.06万亿元。中国银行董事长葛海蛟在上述推进会上透露，2026年中行计划新增科技贷款7700亿元，新增科技客户3万户。

工商银行《2025年度报告》显示，“五篇大文章”等重点领域支持力度持续加大，投向制造业、普惠、科技创新领域的贷款分别增长19.4%、22.8%和19.9%。2025 年末科技贷款余额6 万亿元，较年初增长近1万亿元。

关于科技金融需要破解的难点、痛点，上述推进会也多有探讨。据新华社报道，银河通用创始人王鹤说出了不少科技企业的期待：“硬科技攻坚需要‘耐心资本’的长周期陪伴。希望科技金融体制能进一步引导更多‘长钱’‘稳钱’投向科技‘无人区’，夯实创新底座。”

在完善促进企业创新的政策体系方面，“十五五”规划纲要提出，构建同科技创新相适应的科技金融体制，完善长期资本投早、投小、投长期、投硬科技支持政策，支持优质科技型企业上市融资、发行债券等。

数字化转型进入价值创造阶段

在科技贷款余额以及科技型中小企业贷款持续增长的同时，金融机构自身也不断加大数字化转型投入。

“金融机构具备用户多、规模大、信息系统较为完备等特点，近年来，不断加大投入，加快数字化转型。”报告称，以国有六大行为例，2024年六大行科技投入共计1254.59亿元，同比增长2.15%，科技人员总数首次突破10万人。

第一财经梳理六大行2025年年报以及公开数据发现，2025年金融科技（信息科技投入）大部分较2024年有所增长，共计投入1300.91亿元。其中，工商银行投入285.88亿元；农业银行投入256.47亿元；中国银行投入250.01亿元；建设银行投入267.22亿元；邮储银行投入117.91亿元；交通银行投入123.42亿元。

在加大投入的同时，金融机构数字化转型从规模扩张转向价值创造。报告称，当前，行业整体聚焦降本增效，科技投入增速有所放缓。

“‘新技术焦虑’‘科技与业务两张皮’‘为数字化而数字化’等现象，是过去几年机构数字化转型存在的典型问题。”报告预计，“十五五”期间，大中小型机构数字技术的驱动支撑能力和数据要素的价值转化能力显著增长；数字化效果评价将全面展开，数字化转型价值评估中服务业务高质量发展成为核心。