AI算力告别白菜价 但是别慌

来源：市场资讯

（来源：甘德霜讲故事）

最近在烧token的朋友们都知道，就在这几天阿里云、百度智能云同步宣布AI算力产品涨价。

阿里云宣布，价格上调28%至34%，存储产品上调15%至20%。百度智能云上调25%至30%，智能存储产品上调18%。

几周前，亚马逊AWS和微软Azure已率先将AI算力价格上调25%至30%。国内云巨头的正式跟进，这标志着一个持续数年的行业共识被彻底打破，云服务的价格，不再只会往下走了。

往回看看，从2015年到今年龙虾爆火前，云计算市场经历了一场旷日持久的价格战，企业上云的门槛一降再降，降本增效是云厂商最响亮的营销口号。

1、算力为什么突然贵了

算力价格的飙升，不是某个单一因素所致的，而是地缘冲突、供需失衡与基础设施成本三条线索同时收紧的结果。

最近伊朗发起真实承诺行动对中东地区与美国相关的石油及能源设施发动大规模导弹袭击。卡塔尔17%的液化天然气产能在袭击中受损，修复期预计长达三至五年。消息传出后，欧洲基准天然气期货单日暴涨35%，布伦特原油盘中冲上111美元。

能源价格的狂涨直接传导到了数据中心。AI大模型的训练和推理需要海量算力，而算力的背后是电力，当全球电力价格因地缘冲突而急剧攀升，数据中心的运营成本随之水涨船高。

同时，存储芯片市场也没消停，从去年年底内存价格狂涨到近日韩国三星电子传出可能发生大规模罢工的消息，叠加AI需求对高带宽存储的疯狂争夺，OPPO、vivo等手机厂商已率先宣布涨价，整条半导体产业链都在承受压力。

如果说地缘冲突是催化剂，那么供需失衡才是这轮涨价的根本原因。

从2023年的chatbot到今天的应用大规模落地，AI 从来没有离我们生活这么近过。企业级的大模型训练、AI推理服务，在到未来消费端的AI手机、AI汽车、智能家居，算力需求呈指数级增长。但供给端的扩产速度远远跟不上。英伟达H100和H200芯片供不应求，交货周期已延长至12个月以上。国产GPU芯片虽然在加速追赶，昨天阿里巴巴在最新财报中披露，平头哥自研GPU已大规模投入生产，但整体产能距离填补缺口还有相当长的一段距离。

与此同时，AI大模型的参数规模仍在快速膨胀。从百亿到千亿、再到万亿参数，每一次都意味着算力消耗的数量级提升，算力缺口刚刚打开。

云厂商们在过去几年的价格战中已经将利润压到了极限。当成本端全面承压，涨价就成了唯一的出路。训练一次大模型的成本涨，推理成本涨，中小企业根本扛不住。

2、谁来买单

涨价的账单，最终要有人来买单。

首当其冲的肯定是那些中小企业和AI创业公司。对于那些刚刚拿到天使轮融资、正在用云服务训练自家模型的初创团队来说，算力成本往往占据总支出的60%以上。涨价30%，意味着原本能撑18个月的资金，现在可能只够12个月。

中小企业受不了，普通用户也不会快活到哪里去，免费的午餐估计要消失一段时间。

我判断接下来，一些免费AI功能会转向付费订阅模式。AI客服、AI推荐、AI内容生成的运营成本上升，最终都会由消费者买单。过去几年国内AI狂飙突进，为了圈定更多的用户吸引更多的投资或者获得更高的估值，免费是最好的法宝，但AI免费时代终结可能就在眼前。

3、历史的回声

但我们把时间回到二十多年前。

上世纪末，我们靠的是一根电话线和一个叫猫的设备，学名叫做调制解调器。拨号的那一刻，发出声嘶力竭半死不活的滴滴声，网速慢到下载一张图片需要数分钟，拨号上网按分钟计费，在那个人均月收入不过几百元的年代，上网是一件不折不扣的奢侈品。

有多贵？我搜了一下当时的163拨号上网卡，每小时收费4到8元不等，还要叠加电话通信费。一个月下来，少说花个200 块钱，而当时中国社平工资大概在700/月左右。占比收入约30%。我还记得当时网友们发明了各种省钱技巧，先把网页内容下载到本地再断网阅读，深夜拨号避开高峰时段。

2000年，ADSL宽带出现，512K的速度虽然今天看来不值一提，但在当时已经是革命性的飞跃，最关键的是从按分钟收费变成了包月制。我记得2003年大概的价格是120左右，当时中国社平工资涨到了近1200/月，占比收入约 10%。

今天，宽带费用在我们生活中的占比一降再降，如果按照1990年代拨号上网的流量单价来换算，现在的网费大约是当年的万分之一。一个曾经只有少数人用得起的奢侈品，变成了像自来水一样的基础设施。

4、故事重演

同样的故事，在移动互联网时代又上演了一遍。

2008年前后，3G网络刚刚在中国商用。那时候的流量有多贵？中国移动的3G套餐，10元只包含30MB流量，超出部分按每KB 1分钱收费，普通用户每个月小心翼翼地盯着流量余额，那时候我还在当记者，"偷跑流量"一度是很多记者的流量池。

10元100MB、20元300MB、30元500MB，这些今天看来匪夷所思的数字，在2012年还是实实在在的市场价格。换算过来，用手机看一部标清电影就可能花掉半个月的流量预算，所以到现在，很多人到了餐厅咖啡馆，习惯性的还是先连上Wifi，因为之前太贵了，已经成了肌肉记忆。

但基础设施的建设速度远比人们预期的要快。到现在百元套餐基本包含百G 左右流量，1G流量价格从十年前的上百降到1块钱，从1MB都要省着用，到流量多得用不完，移动互联网只用了大约十年时间。

5、算力的明天

历史不会简单重复，但它总是押着相似的韵脚。

拨号上网时代，带宽是稀缺资源，上网是奢侈行为。移动互联网早期，流量是稀缺资源，手机上网要精打细算。今天AI算力也是一样，三段故事的起点惊人一致，需求爆发跑在了基础设施前面，供不应求推高了价格，行业一片焦虑。

但三段故事的走向也必然相似，技术迭代、产能扩张和竞争博弈，最终总会把价格拉到普惠的水平。这一次也不会例外。

从供给侧看，全球算力基础设施正在以前所未有的速度扩建。三星110万亿韩元的年度投资，贝索斯1000亿美元的AI制造基金，阿里巴巴平头哥GPU的量产以及华为昇腾超节点的规模化商用。正如光纤取代铜缆让带宽成本骤降，芯片演进和创新也肯定会让算力的单位成本持续下探。

当算力真正变成水电煤一样的基础设施，它的定价逻辑也将彻底改变。就像今天没有人会为一度电的价格焦虑一样，未来的算力将以极低的价格、极高的可获得性，融入社会运转的每一个环节。

从33.6K的猫到千兆宽带，从1MB流量要省着用到几十G用不完，从训练一次大模型要一百万到未来算力像水电煤一样按需取用。每一种革命性的基础设施技术，都会经历昂贵—普及—廉价的周期。 互联网带宽如此，移动流量如此，算力也会如此。

如果要怪，都他妈的怪特朗普，本来算力就贵，还特么打仗。