发力硬科技，商业银行如何“破局”进阶？

文丨徐风

近年来，全球科技创新风起云涌，在这场关乎未来产业话语权的竞争博弈中，商业银行的角色日益重要。

作为头部股份行，兴业银行在服务科创企业方面走在了行业前列。近期热播的《创投新势力》节目，不仅让科技创新者从幕后走向台前，也生动展示了兴业银行如何以金融之火点亮科技之光。

【宏大叙事背后的资金鸿沟】

当前，从人工智能到商业航天，再从高端制造到新材料，一场以硬科技为核心的全球竞争博弈激烈展开，以科创行业为代表的新质生产力正成为重塑全球经济格局、提升国际话语权的核心力量。

在兴业银行联合出品的《创投新势力》节目中，镜头对准多个硬科技赛道的代表性企业，覆盖人工智能、航天科技、智慧能源、光电信息等多个领域，通过实地探访与演播厅对话等形式，展现了企业从技术攻坚到产业落地的创新路径，并聚焦企业成长发展中的痛点堵点，探索破解融资难题的新路径。

比如，北京开运集团着力推进的“星汉计划”，通过融合雷达、无线、光学等各类技术手段，构建起天地一体化太空态势感知体系。透过这张覆盖全球的“观测网”，开运集团充当起了“太空交警”的角色，绘制出自主可控的“导航地图”，为我国太空资产的安全提供重要保障。

又比如，先导科技集团历经30余年发展已成为全球最大的稀散金属高科技企业，其硒、碲、铋、铟等产量和销量均位居全球第一，解决国家“卡脖子”材料70多项清单中13项关键核心技术。

然而，硬科技企业的宏大叙事背后，隐藏着诸多现实困境：研发投入大、回报周期长、现金流紧张、缺乏传统抵押物等，融资需求迫切且艰难，尤其是中小型企业面临的问题更为突出。

金融是国民经济的血脉。在这场科技创新浪潮中，商业银行的角色已从传统的资金供给方，转变为产业升级的“催化剂”和生态创新的共建者，纷纷加快布局科技金融新赛道，在促进“科技-产业-金融”的良性循环以及服务经济高质量发展方面的作用愈发重要。

据央行数据显示，2025年国内高新技术企业贷款余额为18.61万亿元，同比增长7.5%，科技型中小企业贷款余额3.63万亿元，同比增长19.8%，均高于金融机构人民币各项贷款余额增速，尤其是科技型中小企业信贷规模依旧维持较快增长态势。

在股份行中，兴业银行以1.11万亿元的科创信贷余额领跑同业。

【科技金融全生命周期服务】

早在2022年，兴业银行就敏锐把握大势，顺应经济发展向“科技-产业-金融”新三角循环转变趋势，将科技金融作为重点布局的“五大新赛道”之首。近年来，兴业银行持续提升科技金融战略高度，持续擦亮科技金融名片。

科创企业在初创、成长、发展、成熟等不同发展阶段有着不同的金融需求。商业银行如何根据企业的生命周期提供针对性的金融服务，考验其专业能力。

对此，兴业银行打造“商行+投行”“金融+非金融”的全生命周期、多元化的综合金融服务体系，并推出“兴火科技”品牌专项服务方案，坚持深耕现代化产业体系，以政策链、创新链、资本链、产业链、人才链“五链融合”为核心框架，持续深化科技金融生态圈建设。

《创投新势力》节目中，兴业银行就为北京开运集团、湖南揽月机电两家国家级专精特新“小巨人”企业定制“兴火科技助力包”。在授信支持的基础上，还定制化提供全生命周期资本市场服务、资产管理、财资管理、跨境金融等多项金融服务。

2025年以来，兴业银行已为揽月机电投放2000万元纯信用贷款，并联动集团子公司为其提供股权投资服务，助力企业稳健运营。

先导集团自2011年与兴业银行合作以来，从单一的流动贷款支持到项目融资、并购贷款、股权融资、融资租赁、现金管理、跨境金融等一揽子综合金融方案，兴业银行始终伴随企业成长周期，提供定制化金融服务方案。

从点到面，兴业银行坚持将科技金融服务的着力点放在现代化产业体系建设上，发挥“商行+投行”优势，提供综合化、一站式金融服务。

比如，针对光电信息产业这一福州重点打造的三大优势产业之一，兴业银行在福州成立5家光电行业特色支行，推出了“光电贷”“科技成果转化贷”“高科技人才贷”等创新产品及解决方案，并提供超120亿元授信支持，累计服务产业链企业近180家，搭建高能级产业服务平台，先后支持举办“福兴聚光·创启四链”福建省县域重点产业链大型对接活动，以及第五届中国·福州光电产业论坛，助力构建“产学研用金”融合发展新生态，实现精准赋能。

在“非金融”服务上，兴业银行为科创企业和合作机构提供了包括研究咨询、产业撮合、场景生态平台等多方面跨界服务。例如，兴业银行发挥研究优势，建立了“行业专家库”，强化“区域+行业”研究等，通过进行沙龙培训、产业对接会、数字化工具支持等方式，以差异化、多元化服务优势助力科创企业发展。

据了解，兴业银行目前已链接超3万个来自政府、高校、园区、投资机构等生态伙伴，科技金融生态圈不断扩大。

【专属风控体系加持】

科创企业融资难仍是行业面临的核心痛点之一，科创企业缺乏抵押物，现金流不稳定，技术迭代快，风险评估难度大，与银行传统风控体系并不匹配。因此，商业银行必须建立与之相适应的专属风控体系，重构金融服务范式。

“管得住风险”首先要“看得懂行业”“吃得透客户”，对此，兴业银行逐步构建起“研究+业务+风险”三位一体的研究体系，依托每月资产负债管理委员会，以“一月一行业”深入剖析细分赛道风险与机遇，持续强化兴业研究和业务部门、风险部门的协同作业，保持对新赛道的高频跟踪与动态调整。

同时，兴业银行逐步完善授信授权政策精细化管理，通过聚焦重点领域、重点分行、重点项目实施“一城一策”“一户一策”，对具有市场资源和技术等优势的特色产业进行差异化授权政策支持，对重点客户优化大额授信风险防范和授权授信策略，使对接合作更加精准高效。

从看过去看现状，到看未来看潜力，兴业银行还根据科技企业“轻资产、重研发、高增长”特征，创新推出了“技术流”授信评价体系，从知识产权数量及质量、发明专利密集度、科研团队实力、科技资质、科技创新成果奖项等多维度考察企业科创实力。目前，该行的“技术流”授信评价体系已经迭代至5.0版本，形成更加精准的“企业画像”。目前该行通过“技术流”累计审批金额已超过1万亿元。

例如，《创投新势力》中安徽万宇机械设备科技公司在落户合肥高新区时面临厂房购置与运营资金难题，兴业银行运用“技术流”授信评价体系，为其量身定制了“厂房贷+流贷”综合授信方案。

对于北京开运集团，兴业银行通过“技术流”授信评价体系及时提供流动资金贷款，并于2025年与开运集团签署航天金融战略合作协议，助力其在太空交通、太空安全等相关领域开展核心技术攻关。

放眼全球，新一轮科技革命和产业变革正在重构全球创新版图，科技创新已成为国际战略博弈的主战场，科创金融在“十五五”规划中被提升至前所未有的战略高度。兴业银行通过前瞻把握大势、加快布局，已处于行业领先地位。

在“十五五”开局之际， 兴业银行 正式发布科技金融专属品牌“兴火科技”，坚持深耕现代化产业体系，持续完善科技金融的专营机构、专业产品、综合服务、多元生态，努力成为科技企业的首选银行、服务新质生产力发展的标杆银行 ，为我国产业升级和经济转型注入更加强劲动力。

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