4万亿砸向电网！AI算力正被“电”卡脖子 这6家厂子订单排到2027年

广东东莞一家变压器厂的车间门口，工人老李叼着半截烟，指着墙上贴的排产表笑：“喏，2027年6月的单子，刚下。”他没吹牛——央视财经1月实地踩点时，镜头扫过江苏吴江的产线，流水线上没停过，连春节都没放假，老板在群里发红包加码，就为抢住那批刚签的甘肃—浙江±800千伏柔性直流工程配套订单。

这事儿听着离普通人挺远，其实跟刷ChatGPT卡不卡、大模型训练跑不跑得动，真有关系。马斯克上个月在X上发帖说“芯片厂造得飞快，电厂连稳压都吃力”，不是喊口号。北美那边，谷歌在得州新建的数据中心，因为变电站扩容拖了8个月；爱尔兰电网直接婉拒了两家AI公司新增负荷申请——他们的线路还是上世纪70年代铺的。

中国没等它塌，先动手了。1月15日，国家电网一纸公告，把“十五五”投资总额定在约4万亿元，拆开算，每年8000亿。对比“十四五”总共投了2.8万亿，这40%的增幅，不是多铺几条电缆的事，是把整个电网从“能用”往“智能扛爆”上硬拉。

你细看，甘肃—浙江那条世界首条特高压柔性直流线路，第一个标段塔基刚浇完混凝土，通光线缆的货就发往新疆了——他们给昌吉-古泉±1100kV项目供的特强钢芯软铝绞线，是国家级单项冠军，风吹日晒十年不变形，专扛西部光伏和风电往外送的“命脉”。

中国西电在西安的厂房里，超大号GIS设备正做最后密封测试，这是全链成套能力的硬门槛，全国独一份。思源电气的工程师则蹲在深圳变电站，用他们自研的智能终端调参数，一套系统包揽保护、测控、通信，省掉三套传统设备。双杰电气在温州的产线上，SVI固体绝缘环网柜一排排下线——零SF6、免维护，德国电网验收时盯着检测报告看了半小时，最后签了三年框架协议。

红相股份的红外窗口卖得最狠，市占率近90%，南方电网去年给他们的订单里，明确写着“必须带声+光+电+化学四维预警模块”。宁波富邦更猛，2025年净利预增3099.59%～4379.43%，不是故事，是实打实的30亿粒电触点、5亿粒接触元件，全打包装进正泰、施耐德的全球供应链。

订单排到2027年，不是夸张。是真实在产线、在塔基、在检测仪屏幕上跳动的数字。你信不信，下次你家宽带提速背后，可能就有一段产自吴江、经由甘肃、接入杭州数据中心的电缆。