韩建河山拟跨界并购兴福新材 布局PEEK中间体业务

来源：证券时报e公司

2月3日晚，韩建河山(603616)发布发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易预案，拟通过跨界并购辽宁兴福新材料股份有限公司（简称“兴福新材”）切入高性能新材料赛道，为公司培育新的盈利增长点。公司股票2月4日开市起复牌。

本次交易方案由两部分组成：一是韩建河山向陈旭辉等25名交易对方发行股份及支付现金，收购其合计持有的兴福新材99.9978%股份；二是向不超过35名特定投资者发行股份募集配套资金，总额不超过本次发行股份购买资产交易价格的100%，且发行数量不超过发行前公司总股本的30%，募集资金将用于支付交易现金对价、中介机构费用及相关税费。

作为本次交易的标的，兴福新材成立于2014年，是一家专注于芳香族产品研发、生产和销售的高新技术企业，注册资本2.21亿元，法定代表人为郭振伟。公司已打通从化工基础原料到氟酮（DFBP）的完整产业链，核心产品包括PEEK（聚醚醚酮）中间体、农药及医药中间体等，广泛应用于汽车制造、航空航天、医疗、能源等多个领域，是英国威格斯、比利时索尔维等全球主要PEEK生产商的核心供应商。2024年，兴福新材实现营业收入4.01亿元，2025年未经审计营业收入为3.86亿元，归属于母公司所有者的净利润为1005.96万元。

收购标的估值依然在评估中。本次交易定价方面，发行价格确定为4.38元/股，不低于定价基准日前20个交易日公司股票交易均价的80%。募集配套资金的发行价格则以发行期首日为定价基准日，不低于基准日前20个交易日股票交易均价的80%，最终将根据竞价结果确定。交易对方通过本次交易取得的股份，自登记至名下之日起12个月内不得转让，若持有标的公司股权不足12个月则锁定期为36个月。

韩建河山表示，本次交易是公司响应国家产业升级政策、寻求第二增长曲线的重要举措。公司目前主要从事预应力钢筒混凝土管（PCCP）和混凝土外加剂业务，近年来受行业周期、原材料价格波动等因素影响，经营面临一定挑战。通过并购兴福新材，公司将新增有机化学原料制造业务板块，切入高成长性的新材料赛道，不仅能丰富业务结构、提升资产质量和盈利能力，还能增强抗风险能力与核心竞争力，推动向新质生产力升级。

本次交易预计构成重大资产重组及关联交易，但不构成重组上市。交易完成后，韩建河山控股股东仍为北京韩建集团有限公司，实际控制人仍为北京市房山区韩村河镇韩村河村经济合作社，公司控制权不会发生变更。