11月6日A股猛料：中央金融办讲话释放重大信号！5年长牛值得期待

【国内外财经要闻/A股大盘展望】

　　猛料一：中央金融办回应，“十五五”建设金融强国的主要任务和措施！

　　事件：昨日，中央金融办表示，金融是“国之大者”，关系中国式现代化建设全局。“十五五”规划专门就加快建设金融强国作出多个重要部署，如加快构建科技金融体制、扎实推进全体人民共同富裕、出台更多扎实有效的金融支持措施等等。

　　点评：在我看来，昨天中央金融办的讲话，是向市场进一步介绍了“十五五”规划中相关金融政策。其中，有两点是值得我们高度重视的。首先，确定了十五五时期我国金融政策的施政大方向，即加大对重点战略任务、重点领域和薄弱环境的支持力度。这里面的关键内容是，金融政策支持高新科技发展。这就意味着，十五五期间，会有更多的高新科技企业登陆A股市场。同时A股市场也会为存量公司提供更大的再融资便利。其次，要扎实推进金融防风险、强监管、促高质量发展各项工作。这里面的关键内容是，促进资本市场健康稳定发展。这就意味着，十五五期间，A股将在政策扶持下，稳步走出长线慢牛行情！

　　猛料二：头部券商纷纷上调两融额度！为A股市场补充弹药！

　　事件：近日，华泰证券和招商证券同时公告称，董事会已审议通过了上调两融业务规模上限的议案。这也是继9月浙商证券、华林证券之后，又有上市券商年内临时上调相关业务规模。

　　点评：我注意到，华泰证券和招商证券的两融扩容力度非常大。招商证券方面，两融业务规模上限将从1500亿大幅增至2500亿；华泰证券方面，两融业务规模也将从现在的1700亿，增至2800亿！也就是说，仅这两家券商，就可以通过两融业务为A股市场输送2000亿的杠杆资金！对于A股市场来说，多家券商大幅上调两融业务，不仅仅只是向市场输送弹药这么简单。起码在券商和监管层的眼中，现在A股市场并不存在较大的系统性风险，否则也不会允许大量的杠杆资金入市。对于券商来说，两融业务规模大增，还能扩大市场占有率，为业绩持续增长打下坚实基础。而券商作为牛市旗手，尽管现阶段股价走势平淡，但随着业绩释放估值下降，迟早也会体现在股价上。

　　大盘预判：A股周三独立于全球股市反弹，目前大盘和创业板指均已反弹到5日线附近，但并未突破5日线实现弱转强。从近期市场热点结构来看，尽管不时有新主线涌现出来，热点轮动的速度却依然很快。在没有持续性很强的热点带动大盘冲关的情况下，A股大盘很难快速走强。另一方面，现在场外资金还在排队入市，主力手上的资弹较为充沛，大盘又很难下跌。鉴于此，我个人认为，短期内大盘延续震荡结构的概率要更大。

　　【行业/板块/题材概念消息点评】

　　猛料三：机器人再传密集利好！今年产业平均增速将翻倍！

　　事件：近日，机器人板块再次传出密集利好！其一，宇树科技创始人王兴兴表示，今年我国智能机器人产业平均增速将超过100%；其二，字节跳动百万年薪招聘机器人算法专家，加速布局具身智能；其三，小鹏计划2026年底规模量产高阶人形机器人产业商业化加速。

　　点评：上述消息利好机器人板块。具身智能已成为近两年最火热的科技赛道之一。有数据显示，今年我国工业机器人对外出口增长速度超过51%，智能机器人的增速则更快。对此中国信通院官方预计，2045年后中国在用人形机器人将超1亿台，整机市场规模达10万亿元级别。因此，机器人这不仅是一个产业机会，更是国家竞争力的体现，将深刻变革人类生产生活方式。A股市场方面，机器人一直是各路资金重点关注的科技股主线。但由于今年已经走出了两轮趋势性的行情，所以近期机器人板块表现较为平淡。

　　持续周期：中线

　　爆发力度：★★★

　　板块资金面：10月之前，主力机构大幅加仓过机器人板块，但是10月之后，主力机构的加仓力度断崖式下滑。进入11月，机器人板块中只有1家公司被主力机构加仓。

　　板块技术面：机器人板块在9月中旬之前，走势基本与A股大盘同步，还略强于大盘。但9月中旬之后，随着主力加仓力度放缓，板块走势逐渐平淡。近期板块指数已经有跌破60日线，趋势转弱的迹象。

　　相关公司（包括但不限于）：五洲新春（603667）、汉威科技（300007）、怡合达（301029）、精工科技（002006）等。

　　猛料四：商业航天迎重要利好，应用前景广阔！

　　事件：日前，北京市、天津市、河北省联合印发《京津冀协同推进北斗时空产业发展行动方案》。《行动方案》明确，力争到2027年，打造超2000亿元产业规模的京津冀北斗时空产业集群。除此之外，近日星河动力也成功完成智神星一号可重复使用液体运载火箭一子级动力系统试车。

　　点评：上述消息利好商业航天板块。近年来，我国商业航天产业高速发展，尤其是今年下半年以来，行业进入高密度发射期。而“十五五”规划也明确提到，要加快新能源、新材料、航空航天、低空经济等战略性新兴产业集群发展，将催生数个万亿元级甚至更大规模的市场。对此，有业内机构预计，到2030年，我国商业航天市场规模将达到7.8万亿元。A股市场方面，商业航天去年被首次写入政府工作报告，在去年上半年曾走出过一段趋势性的行情。不过去年年中至今，商业航天板块的热度始终不高。

　　持续周期：短线

　　爆发力度：★★★

　　板块资金面：过去1个月以来，商业航天板块内有4家公司被主力机构大幅加仓。主力介入量不算太大。只有继续加大布局力度，吸筹充分后，板块的短期爆发力才会更加明显。

　　板块技术面：由于主力机构和游资对商业航天的关注度一直不高，所以板块中短期表现较为平淡。目前板块指数还在横盘震荡趋势中，并未做出方向选择。

　　相关公司（包括但不限于）：北斗星通（002151）、振芯科技（300101）、航天智装（300455）、航天科技（000901）等。

　　猛料五：我国新型储能装机规模超1亿千瓦，世界第一！

　　事件：据国家能源局最新数据，截至9月底，我国新型储能装机规模超过1亿千瓦，与“十三五”末相比增长超30倍，装机规模占全球总装机比例超过40%，已跃居世界第一。此外，近期天合光能、霍普股份、阿特斯等公司，均签署了重要海外大单！

　　点评：上述消息利好储能板块。电力供应已成为AI发展的重大阻碍，并且这场“电力饥渴”正席卷全球。按照国际投行高盛的预测，到2027年，AI服务器的耗电量将是五年前云服务器的50倍！而近日瑞银也发布了一份重磅预测，其表示，2028—2030年我国电力需求年增速将飙升至8%，较此前市场预估的4%直接翻倍，标志着国内电力行业将进入持续5-10年的“超级周期”。A股市场方面，能源设备主题此前一直在碎步走强，但昨日在诸多利好共振下出现了大幅井喷！

　　持续周期：短线

　　爆发力度：★★★★

　　板块资金面：过去1个月以来，能源设备主题多个分支板块中有14家公司被主力机构大幅加仓，是近期主力机构买入较多的方向之一。值得注意的是，这14家公司中，有一半都是昨天主力机构集中加仓买入的。

　　板块技术面：能源设备主题中期保持碎步上行态势，尽管9月前表现弱于大盘，但9月后在大盘横盘震荡时，整个主题仍能继续稳步走强。昨天主题内多个分支板块开始加速井喷，后期或从碎步上行转为单边上行趋势。

　　相关公司（包括但不限于）：永贵电器（300351）、科陆电子（002121）、海兴电力（603556）、国电南自（600268）等。

　　【龙虎榜/游资/主力机构调仓分析】

　　游资大佬重点狙击：中山东路：净买入漳州发展（海峡）6058万、特变电工（能源设备）5.41亿；宁波桑田路：净买入通润装备（光伏）1925万、雪人集团（可控核聚变+冰雪）1.03亿；炒股养家：净买入霍普股份（工程咨询）1207万、众智科技（能源设备）1376万、海天股份（环境治理）1209万、金冠电气（能源设备）1209万；上塘路：净买入京泉华（高压快充）8384万、四方股份（能源设备）7794万、神马电力（能源设备）4826万；

　　游资大佬整体调仓：前一交易日游资净买入超过1000万的个股15只，净卖出超过1000万的个股8只。

　　游资大佬板块调仓：大幅加仓能源设备；中幅加仓光伏、海峡概念；小幅加仓CPO、环境治理、高压快充、海南本地股。大幅减仓马字辈，小幅减仓PCB。

　　机构资金单日买入（1000万+）：阿特斯688472，光伏，3家机构买入1家机构卖出，机构净买入39114.23万，是昨日机构净买入最多的个股。西典新能603312，能源设备，2家机构买入7434.10万占比9.41%，是昨日机构净买入占比最多的个股。

　　机构资金10日内连续买入（1000万+）：阿特斯688472，光伏，10月29日-11月5日，机构资金4次净买入，11月5日净买入39114.23万，机构买入量较之前大幅增加。大为股份002213，半导体，10月28日-11月5日，机构资金4次净买入，11月5日净买入9310.03万，机构买入量较之前大幅增加。海马汽车000572，马字辈，11月3日-11月5日，机构资金3次净买入，11月5日净买入1629.87万，机构买入量较之前小幅减少。

　　机构资金整体动向分析：前一交易日机构净买入超过1000万的个股15只，净卖出超过1000万的个股12只。机构席位买盘中幅释放，卖盘中幅萎缩，剪刀差大幅收窄后，机构资金从周一大幅净流出，转为小幅净流入。

　　机构资金板块流向分析：主线热点中（近期机构主攻方向），小幅加仓有色金属、CPO和半导体，没有减仓的板块。值得注意的是，周三大涨的能源设备主题被主力机构大幅买入，买入量比上周五加仓创新药更大。因此能源设备或成为市场新主线。

　　非主线热点中（近期机构少量参与方向），PCB、高压快充、AI电源、环保、液冷服务器被小幅加仓。化工、军工被中幅减仓，IP经济、马字辈、建材和海南本地股被小幅减仓。

　　总体来看，周三机构和游资的操作策略高度趋同。游资买盘中幅释放，卖盘维持不变，从小幅净流入转为中幅净流入。机构也从小幅净流入，转为中幅净流入。板块资金流向上，机构和游资合力大幅加仓了周三大面积走强的能源设备板块。除此之外，还合力小幅抄底了CPO。分开来看，游资继续加仓了光伏，机构在光伏上出现分歧，流入流出基本持平，但抄底了半导体和有色，抄底资金量并不多。由于机构和游资同时大幅向能源金属调仓，所以能源金属可能成为短期新主线。