银行体系如何有效支持科技创新？多家机构热议：全生态覆盖潜力巨大，AIC或成新战略支点

财联社9月29日讯（记者 郭子硕）9月26日，由上海报业集团指导、财联社主办的“2025上海全球金融・资管年会”在上海陆家嘴召开。

在“科技金融：银行体系如何有效支持科技创新”的圆桌对话环节，星展中国、兴业银行、浙商银行、南京银行和IO资本等外资行、股份行、城商行、创投机构代表齐聚一堂。

多名银行业代表一致认为，科创企业已成为银行未来最核心的客群之一。通过“投贷联动”“科私联动”等模式深度挖掘科技企业的综合业务潜力已成为行业共识。

与此同时，多家银行期待AIC试点进一步扩容，并完善风险分担机制，以更灵活的方式支持科技创新。

“科技型企业是未来零售领域的新贵”

银行机构已将科技企业作为重点服务对象。浙商银行公司银行部副总经理、科创金融部副总经理李林指出：“科技型企业是未来零售领域的新贵。科技型企业员工及其管理团队也是零售业务的潜在目标客户。这些群体存在个人资金需求和财富管理需求，包括员工持股计划、战略配售等场景，为银行提供了综合化服务机会。”

兴业银行战略客户部资深业务总监王建补充道，在零售业务领域，银行可通过科技人才经营贷和消费贷，满足其创业初期的金融需求。在财富管理领域，通过打造定制化的业务产品，为科技企业的资金保值增值及资产多元化配置提供服务。

私人银行服务也成为挖掘科技企业价值的重要抓手。南京银行科创金融部副总经理董梅认为，通过“科私联动”，银行能为科技企业高管提供定制化的资产配置和家族信托的综合服务，构建从企业到个人的服务闭环。

星展银行（中国）有限公司新经济银行部暨汽车、通用行业负责人张涵量从跨境金融的角度观察到，科创型企业还有很大的业务发展空间。他指出，越来越多中国科创企业有“生而全球化”的愿景。基于此，科创企业需要境内外账户开立、现金管理、投贷联动等服务，上市后企业家还可能转化为投资者，存在较大业务空间。

政策期待：聚焦试点扩容与风险分担机制

目前，AIC（金融资产投资公司）设立主体已从国有银行扩展至股份制银行。2025年，兴业银行、招商银行、中信银行等先后获批或公告设立AIC。

然而，股份行、城商行仍期待AIC试点进一步拓宽。李林表示：“AIC主要面向国有大行和少数股份制银行。建议面向深耕科技金融的银行适度放开投贷联动试点，这将有利于银行实现可持续发展，实现风险收益平衡。”董梅也表示，无论是员工持股计划还是AIC，都期待国家试点政策能进一步辐射到城商行。

与此同时，张涵量认为，银行业可在两方面进一步提升对科创企业的支持力度：一是在法定层面上放宽对投资人生态圈的扶持，包括为GP注入活水，拓展基金资金来源，让GP更好地投资和服务科创企业；二是开发更多金融产品，帮助银行实现风险与收益的合理分配。“海外一直有贷款+认股权证的方式，国内也有一些城市在试点。如果这种模式能够合法铺开，将有助于做投贷联动的银行在风险和收益上取得更好平衡。”

IO资本创始合伙人赵占祥呼吁：“针对GP和科创企业的科创债可以规模更大一点，信用放得更宽一点。对初创企业来讲，股权是最值钱的，可以推动股权拿到更多贷款，且周期更长”。