CCI（顺势指标）详解：从原理到实战的终极指南

各种技术指标几乎是每个股友刚进入股市时都会接触到的，其中不少朋友常痴迷于技术指标的研究和使用上。为了帮助大家正确的理解和使用技术指标，不仅仅掌握常用指标的正确用法，更重要的是理解指标在使用时的局限和不足之处。现在对常用指标做一个精讲系列，涵盖了指标的基本用法和高阶实战技巧，希望能对股友们有所帮助。

今天讲讲CCI指标。

一、CCI指标核心原理

计算公式：

• CCI = {典型价格 - N日典型价格移动平均}/{0.015 × 平均绝对偏差}
• 典型价格= (最高价 + 最低价 + 收盘价) / 3
  
• 平均绝对偏差：统计N日内典型价格与均值的绝对差值均值

参数设置：

• 默认周期：14日（短线可调至7日，长线用28日）
• 设计逻辑：通过价格偏离均值的程度，捕捉极端波动行情

二、四大经典交易信号

1. 超买超卖区域

2. 趋势线突破

• 画法：连接CCI波峰/波谷
• 买点：下降趋势线向上突破 + CCI > -100（如药明康德2025.3）
• 卖点：上升趋势线向下跌破 + CCI < +100
• 
  

3. 背离信号

确认条件：背离需持续3个以上交易日，且突破关键CCI水平

4. 零轴穿越

• 买入：CCI从负值上穿零轴（趋势转强）
• 卖出：CCI从正值下穿零轴（趋势转弱）

三、参数优化策略

1. 短线交易（3-5天）

参数：7日

优势：对突破反应灵敏（适合题材股）

风险：假信号多（需结合成交量过滤）

2. 波段操作（2-4周）

参数：14日（默认）

平衡灵敏度与稳定性

3. 长线投资（3个月+）

参数：28日

有效过滤震荡噪音（适合趋势股）

四、CCI高阶战法

1. 三浪共振

• 条件

1. CCI在-100下方形成双底
2. 第二次底点抬高
3. 突破颈线时成交量放大

• 案例：比亚迪2024年8月启动主升浪

2. 零轴擒牛

• 形态
• CCI长期在零轴附近波动（±50区间）
• 突然放量突破±100
• 买点：突破日收盘价站上5日均线

3. 鳄鱼开口

• 识别
• CCI从收敛状态突然发散
• 柱状体长度＞前3日均值2倍
• 意义：主力资金异动（如科大讯飞2025年4月）

五、CCI缺陷与解决方案

六、实战组合策略

1. CCI + 均线系统

• 买点：CCI > -100 + 价格站上20日均线
• 卖点：CCI < +100 + 价格跌破10日均线

2. CCI + RSI

• 底部确认：CCI < -100 且 RSI < 30
• 顶部确认：CCI > +100 且 RSI > 70

3. CCI + 趋势线

• 连接价格K线的高点/低点画趋势线
• CCI突破趋势线 + 价格突破 → 共振信号

七、行业应用差异

风险提示：文中观点涉及标的仅供参考，不作为投资依据，股市有风险，投资需谨慎