TikTok在美国稳了，它居然是最大赢家

文 | 蓝鲨财经社，作者 | 魏强，编辑 | 卢旭成

据新华社报道，中国商务部国际贸易谈判代表兼副部长李成钢9月15日傍晚在表示，中美双方就以合作方式妥善解决TikTok问题、减少投资障碍、促进有关经贸合作等达成了基本框架共识。据《商业周刊》报道，为避免TikTok在美国停止运营，美再次延长字节跳动剥离TikTok美国业务的最后期限到12月16日。这意味着TikTok可以继续在美国运营，苹果和谷歌等可以继续在应用商店提供这款热门应用。

据公开数据，截至2025年7月，TikTok在美国的月活跃用户数量已达到 1.7亿，占美国总人口的50%以上，是美国最大的社交媒体平台之一。

2020年8月，TikTok被美国官方强制要求出售。2025年1月18日晚，TikTok发布通知，由于美国官方禁令1月19日起生效，美国用户将暂时无法使用该平台服务。2025年1月19日，TikTok在社交媒体平台X上发表声明称，正在恢复对美国用户的服务，并将与美国官方制定一项长期解决方案，让TikTok继续留在美国。直至这次中美“以合作方式妥善解决TikTok问题”，中间美国3次推迟了禁令执行宽限期，每次3个月。

有意思的是，4天前的2025年9月11日，甲骨文公司创始人拉里·埃里森（以下简称埃里森）凭借公司股价单日暴涨40%，身家一度飙升至3930亿美元，超越特斯拉CEO埃隆·马斯克（3850亿美元，雄霸全球首富位置超300天），短暂登顶全球首富宝座。

有人会问了，这事跟TikTok有什么关系呢？

表面上看，好像没啥关系。埃里森短暂成为首富，是因为甲骨文公司8月底与大模型头部公司OpenAI签署了3000亿美元的云计算合作协议。这份合同占甲骨文新增订单的94.6%。这直接推动甲骨文股价创下1999年以来最大单日涨幅。埃里森持有约42%流通股，是甲骨文最大股东，单日财富增加890亿美元。

（甲骨文公司股票，来源：百度股市通）

但是，蓝鲨财经社认为，甲骨文从2020年开始就服务于TikTok，为TikTok公司提供云和数据库服务。TikTok这次稳了，作为TikTok的云+数据库服务商可能会提前得到消息（还有可能成为TikTok美国公司的重要股东）。这都将大大利好甲骨文。

甲骨文公司是大赢家

很多人可能对苹果、微软、Meta、谷歌等美国科技公司耳熟能详，却未必了解甲骨文公司。

甲骨文公司创立于1977年，前身是埃里森与Bob Miner 和 Edward Oates创立“软件开发实验室”。1978年，埃里森将公司迁往硅谷更名为“关系式软件公司”（RSI）。1979年，RSI发布ORACLE数据库产品，它整合了比较完整的SQL实现，其中包括子查询、连接及其他特性。1982年，埃里森将公司更名为甲骨文（Oracle）。

1986年3月，甲骨文公司上市。1987年，甲骨文公司收入达到1.31亿美元，成为世界第四大软件公司。2013年，甲骨文公司超越IBM，成为仅次于微软的第二大软件公司。

甲骨文公司1989年进入中国市场，随着中国经济的高速发展，中国银行、证券、航空、电信等领域大规模IT化、数字化，需要强大的数据库系统做支撑。据公开信息，2005年前后，甲骨文公司在中国数据库市场占有率一度达60%以上，领先于IBM、微软等竞争对手，几乎垄断了所有关系到国计民生的重要行业和领域。

2022年，OpenAI ChatGPT横空出世，生成式AI和语言大模型成为最为火热的赛道。2023年开始，甲骨文也转向AGI。在当年的演讲中，埃里森解释了AGI时代， AI 计算中决定速度的两个因素：一是 GPU 处理数据的速度；二是将数据移动到计算机进行处理的速度。

英伟达的GPU是世界上最快的AI芯片，因此OpenAI、谷歌、阿里、腾讯、百度等购买了大量的英伟达芯片。

而将数据移动到计算机进行处理的速度是甲骨文的长项。甲骨文为了提高数据库访问速度而开始使用 RDMA 网络——网络中一台计算机可以直接访问另一台计算机的内存。这使得数据在计算机之间移动的速度极快。由于甲骨文的标准网络全部使用 RDMA，当构建用于训练大型语言模型的计算机时（英伟达的GPU），这些 GPU 的互连使得计算机在甲骨文云中运行得更快。

甲骨文公司只需大量从英伟达买进GPU（1.6万张卡的算力集群），并跟自己的数据库能力打通，就有机会构建一个适合AI训练，速度快，效率高（相当于变相降低了成本）。“为什么 NVIDIA 、Cohere 、xAI 都在甲骨文云中进行训练。”埃里森说。

随着大模型时代的到来，无论是通用大模型，还是垂直大模型，亦或者是智能体，都需要大量数据进行训练并不断喂养更多数据对模型进行优化，这需要数据量巨大，且形态各异的数据。这需要数据库能不断进化。甲骨文的数据库已大规模转向自治数据库（Autonomous Database）——这相当于数据库的自动驾驶，无需数据管理员，自己安装、自己配置、自己更新、自己打补丁、自己调优。这样的数据库安全（消除人为错误），且系统会根据需要获取资源，更省钱。这也获得了OpenAI等大模型头部公司的青睐（3000亿美元订单）。进入2025年，AI应用和智能体爆发，很多公司希望使用自己的训练数据来专业化基础模型，最好的方法是将补充训练数据放入甲骨文向量数据库中。显然，甲骨文公司在这轮人工智能浪潮中崛起，是因为构建的英伟达GPU集群（计算速度最快）+数据移动能力（RDMA 网络+自治数据库，数据移动速度最快）——也就是甲骨文公司的云能力。

可惜，随着中美博弈加剧，甲骨文公司的云能力虽然强大，但中国各行各业开始加快切换国产数据库供应商。国产数据库市场迎来新的机遇。

谁是中国的甲骨文？

美国不允许TikTok美国公司将美国用户数据传输到中国，让TikTok将用户数据托管在甲骨文公司的数据库里。中国也不会允许金融、交通、电信等领域的数据传输到国外，其必然要存放在国产数据库厂家的数据库里。

2025年，国资委发布“79号文件”，明确提出：到2027年，央企国企需实现100%信创国产化替代，覆盖芯片、操作系统、数据库等全产业链。赛迪顾问预测，到2027年中国数据库市场规模将达518.8亿元。这意味着长期由甲骨文、微软、IBM等国际科技巨头霸占的数据库市场，它们不得不让出来，这些市场空间将由国产数据库厂家瓜分。

不过长期以来，国产数据库的企业规模都偏小。以国产数据库第一股达梦数据为例，其营收2020年只有4.5亿元，到2024年增长到10.44亿元。而甲骨文公司2024年的营收是573.99亿美元，是达梦数据的400倍。

（甲骨文公司年报（亿美元），来源：百度股市通）

（达梦数据库年报（亿元），来源：百度股市通）

其他的国产数据库厂家，比如中亦科技、海量数据、新炬网络等，其2025年半年报数据显示，最高的不过3.78亿元，低者只有1365万元，利润过千万的仅有中亦科技。营收和利润同比增加的仅有电科金仓、海量数据、万里数据库等几家。

（国产数据库厂家半年报）

这些国产数据库厂家各有领域覆盖优势，比如电科金仓在交通和医疗领域有优势；达梦数据客户以党政机关、大型央国企、能源及通信企业为主，覆盖金融核心交易系统、电力调度系统、政务服务平台等。

另外，随着大模型时代的到来，甲骨文公司已转型为GPU算力集群+数据库（所谓的云计算）模式，如果国产数据库厂家还只是在原有数据库能力上修修补补，很难能跟甲骨文公司抗衡。

上述小体量的国产数据库公司活着并有利润尚且不易，更不要说像甲骨文一样投入上万张英伟达GPU打造算力集群，也不可能拿到Open AI、xAI等AI巨头的千亿美元级的订单。

从这个意义上说，AI时代国产数据库要做大做强，两个路径：1、达梦数据等数据库厂家主动抱大厂大腿，跟头部科技公司合作，比如金山云（背后是小米）等，相互有深度的股权关系，从而发挥云+数据库的优势；2、阿里、华为、腾讯、百度等拥有强大云计算能力优势的国产科技巨头，通过并购或自研迅速补足其云数据库能力。比如蚂蚁集团自研的原生分布式关系数据库OceanBase在金融行业得到广泛应用，腾讯云数据库TDSQL助力广东省移动政务服务平台“粤省事”实现流程再造和决策优化，实现民众少跑腿、数据多跑路。

OceanBase因脱胎于蚂蚁集团（支付宝），支撑起电商平台“双十一”海量交易。据了解，过去两年OB Cloud服务了200余家头部零售客户，覆盖鞋服、餐饮、快消、商超、DTC新经济等全零售业态。IDC今年7月发布的《2024年下半年中国分布式事务数据库软件市场跟踪》报告显示，OceanBase占据中国分布式事务型数据库本地部署市场份额的21.2% ，位居市场第一。

蓝鲨财经社认为，国产数据库厂家要有紧迫感，中小数据库厂家主动抱大腿或科技巨头主动出手并购，动作可以更快一点，一切为了壮大国产数据库实力。以便在这轮中美科技博弈中夯实中国人工智能+大战略的数据基础。