2025年IPO发行费用最高超2亿！

　　来源：企业上市

　　黑龙江天有为电子股份有限公司

　　招股说明书

　　募集资金总额 374，000.00万元

　　募集资金净额 352，694.18万元

　　募集资金投资项目

　　汽车电子智能工厂建设项目

　　智能座舱生产基地建设项目

　　汽车电子研发中心建设项目

　　信息化系统建设项目

　　补充流动资金

　　发行费用概算

　　1、保荐及承销费用：保荐费300万元，承销费用17，278万元，保荐承销费分阶段收取，参考市场保荐承销费率平均水平及公司拟募集资金总额，经双方友好协商确定，根据项目进度分节点支付；

　　2、审计和验资费用：2，179.25万元，依据承担的责任和实际工作量，以及投入的相关资源等因素，经双方友好协商确定，按照项目完成进度分节点支付；

　　3、律师费用：981.13万元，基于在本次发行上市法律服务过程中的实际工作量、工作时间、资源投入、相关法律事务的复杂程度、中伦的社会信誉和工作水平等因素，经双方友好协商确定，按照项目进度分节点支付；

　　4、用于本次发行的信息披露费用：463.21万元；

　　5、发行上市相关手续费用及其他费用：104.23万元。

　　注：（1）上述费用均为不含增值税金额；（2）前次披露的招股意向书中，发行手续费及其他为16.04万元，差异系印花税88.20万元。除上述调整外，发行费用不存在其他调整情况；（3）合计数与各分项数值之和尾数若存在微小差异，为四舍五入造成。

　　发行人及本次发行的中介机构基本情况：

　　发行人名称：黑龙江天有为电子股份有限公司

　　成立日期：2003 年 5 月 21 日

　　注册资本：12，000.00 万元

　　法定代表人：王文博

　　注册地址及主要生产经营地址：绥化经济技术开发区昆山路 9 号

　　控股股东：王文博

　　实际控制人：王文博、吕冬芳

　　行业分类：汽车制造业（C36）

　　保荐人及主承销商：中信建投证券股份有限公司

　　发行人律师：北京市中伦律师事务所

　　审计机构：立信会计师事务所（特殊普通合伙）

　　发行人主营业务经营情况

　　公司主要从事汽车仪表的研发设计、生产、销售和服务，并逐步向智能座舱领域拓展。公司主要产品包括电子式组合仪表、全液晶组合仪表、双联屏仪表及其他汽车电子产品与服务。自设立以来，公司始终以汽车仪表产品为核心，把握汽车智能化发展趋势，坚持客户需求导向，持续开发迭代，具备成熟的汽车仪表等汽车电子产品研发能力、生产能力和服务保障能力。

　　公司自设立以来，坚持将自主研发和技术创新作为企业持续发展的源动力，不断投入资金强化技术研发，分别在绥化、哈尔滨、大连设立3所研发机构，并建设有1座EMC专业实验室，形成了较强的技术研发能力与完善的产品开发和项目管理团队。发行人现已被认定为国家高新技术企业，并先后获得黑龙江省技术创新示范企业、黑龙江省科学技术奖（三等发明奖）、2020 年中国优秀工业设计奖复评入围（汽车仪表复合屏技术）等荣誉。截至2024年12月31日，公司拥有境内专利134项，其中发明专利52项、实用新型专利70项、外观设计专利12项，拥有国际专利1项，软件著作权18项。

　　公司通过长期业务发展，具备了为汽车整车厂商同步研发及批量供货能力，积累了多家国内外知名汽车整车厂商及汽车零部件供应商客户，主要包括现代汽车集团（包括其下属现代汽车、起亚汽车、现代摩比斯等）、比亚迪、长安汽车、一汽奔腾、奇瑞集团、上汽通用五菱、HyolimXE、长信科技、吉利集团、北京现代、悦达起亚、宝腾汽车、鑫源汽车、福田汽车、庆铃汽车、江淮汽车、神龙汽车、凯翼汽车等。公司先后获得了现代汽车集团最佳供应商、长安汽车优秀供应商、奇瑞商用车最佳合作奖、一汽奔腾市场优胜奖、北京现代优秀供应商、福田汽车价值贡献奖等荣誉。

　　发行人板块定位情况

　　（一）发行人业务模式成熟

　　在汽车仪表等汽车电子产品领域，发行人拥有多年的研发、生产及销售经验。发行人通过参与新车型相关产品的定向开发，并进行样件测试、小批量试制等，得到客户认可后，正式进行批量生产，并依据合同规定与订单要求，向客户提供

　　产品和售后服务。公司生产部根据客户需求情况制定生产计划，并评估原材料需求和库存水平后，向采购部提出采购申请，采购部负责与合格供应商签订采购合同（订单），并持续跟踪进度直至货物交付。发行人主要采取直销模式销售，面向汽车前装市场，与国内外汽车整车厂商和汽车零部件供应商形成直接配套的供应关系。

　　公司业务模式主要结合汽车行业的配套模式、上下游发展状况、主要产品市场需求、公司经营规模及自身发展战略等制定，与上下游客户、供应商建立了稳定长期的合作关系，具备完善的生产和质量管理流程，研发设计团队具备较强的研发能力和多年行业经验，报告期内基本稳定，业务模式成熟。

　　（二）发行人经营业绩稳定

　　报告期内，发行人综合实力不断增强，经营业绩稳定增长。2022年度、2023年度和2024 年度，发行人主营业务收入分别为196，496.63 万元、342，385.79 万元和 444，671.68 万元，归属于母公司所有者的净利润分别为 39，673.95 万元、84，210.11 万元和 113，649.11 万元。发行人业务模式成熟稳定，经营业绩整体呈稳定增长态势。

　　（三）发行人规模较大

　　报告期内，公司业务规模不断扩大，资产规模和经营业绩不断上升。发行人资产规模较大，报告期各期末，公司资产总额分别为232，459.71万元、361，135.88万元和510，939.77 万元，整体呈稳定增长趋势，主要系随着经营规模扩大公司资产总额逐步上涨所致。报告期内，发行人主营业务收入分别为196，496.63万元、342，385.79 万元和 444，671.68 万元，业务规模呈较快增长态势，业务规模较大。

　　（四）发行人具有行业代表性

　　发行人专注于汽车仪表等汽车电子产品的研发设计、生产、销售和服务，具有较强的行业代表性。通过长期业务发展，发行人核心产品电子式组合仪表、全液晶组合仪表、双联屏仪表已经陆续导入多家国内外汽车整车厂商，主要包括现代汽车集团（包括其下属现代汽车、起亚汽车、现代摩比斯等）、比亚迪、长安汽车、一汽奔腾、奇瑞集团、上汽通用五菱、HyolimXE、长信科技、吉利集团、北京现代、悦达起亚、宝腾汽车、鑫源汽车、福田汽车、庆铃汽车、江淮汽车、神龙汽车、凯翼汽车等。

　　发行人是汽车仪表市场的重要参与者、具有较强的竞争优势。从研发能力看，公司自设立以来坚持将自主研发和技术创新作为企业持续发展的源动力，具备对产品、工艺以及软件的全方位研发及整合的能力。从客户资源来看，公司始终以客户需求为中心开展产品的研发设计、生产、销售和服务，凭借较强的同步研发设计能力、快速的响应服务速度、稳定的供货能力和优质的产品质量，通过长期业务发展，树立了良好的行业口碑和企业形象，积累了多家国内外知名汽车整车厂商和汽车零部件供应商客户。从成本控制层面来看，公司土地成本和人工成本相对较低，公司生产各工序较为齐全，采购基本原材料后自制零部件比例较高，且公司以汽车仪表为核心产品，生产规模较大，降低了单位生产成本。发行人具有行业代表性。

　　六、发行人报告期主要财务数据和财务指标

　　发行人选择的具体上市标准

　　发行人选择适用《上海证券交易所股票上市规则（2024年4月修订）》第3.1.2 条的第一项上市标准，即“最近3年净利润均为正，且最近3年净利润累计不低于2亿元，最近一年净利润不低于1亿元，最近3年经营活动产生的现金流量净额累计不低于2亿元或营业收入累计不低于15亿元”。

　　报告期内，归属母公司股东扣非前后孰低的净利润分别为37，656.99万元、84，210.11万元和110，834.00万元；经营活动产生的现金流量净额分别为10，144.96万元、54，532.05 万元和 105，667.77 万元；营业收入分别为 197，232.65 万元、343，707.85 万元和 446，465.34 万元。因此，公司满足所选择的上市标准。

　　持有发行人5%以上股份或表决权的主要股东及实际控制人情况

　　（一）发行人控股股东、实际控制人的基本情况

　　截至本招股说明书签署日，王文博直接持有发行人53.60%股份，为发行人的控股股东。

　　王文博、吕冬芳夫妇分别直接持有公司53.60%和32.54%股份。吕冬芳为方缘合伙的执行事务合伙人并可控制方缘合伙；王文博的姐姐（八姐）王佩娟为天有为咨询的执行事务合伙人并可控制天有为咨询，王文博的姐姐王佩艳（七姐）为喜瑞合伙的执行事务合伙人并可控制喜瑞合伙；天有为咨询和喜瑞合伙与王文博和吕冬芳属于《上市公司收购管理办法》第八十三条第二款第（十）项规定的一致行动人情形，基于谨慎性原则认定彼此构成一致行动人。因此，王文博、吕冬芳合计控制本公司91.49%股份的表决权，王文博、吕冬芳为公司实际控制人。

　　报告期内，公司控股股东、实际控制人未发生变更。

　　1、王文博先生，1970年1月出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。王文博先生自1989年9月至1994年3月任山东齐鲁石化公司胜利炼油厂技术员；1994 年3月至1997年12月任哈尔滨风华机械厂工程师、副所长；1997年12月至2001年5月任哈尔滨天有仪表厂厂长；2001年5月至2003年5月任哈尔滨天有为电子仪表制造有限公司董事长兼总经理；2003年5月至2022年2月任天有为有限执行董事兼总经理；2022 年 3 月至今任天有为董事长。王文博先生曾获得首批“龙江科技英才”荣誉称号，黑龙江省科学技术奖（三等发明奖）等。

　　2、吕冬芳女士，1973 年 11 月出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。吕冬芳女士自2001年5月至2003年5月任哈尔滨天有为电子仪表制造有限公司董事兼常务副总；2003 年 5 月至 2022 年 2 月任天有为有限监事；2022年3月至今任天有为董事、总经理。吕冬芳女士系第十四届全国人大代表。

转自：市场资讯