6月25日精选热点：存储芯片价格暴涨65%，这些龙头显著受益

1、存储芯片：不到一月价格涨超65%，机构称三大原厂停产推动该细分领域价格持续上行

行业媒体报道称，随着原厂相继宣布停产DDR4内存，市场掀起抢购潮。最新市场数据显示，本周DDR4内存价格持续攀升，与DDR5内存的价格差距进一步扩大。目前，同样规格的16Gb产品中，DDR416Gb（1GX16）与DDR516：（2Gx8）的价格差距已达到1倍。根据集邦科技数据，DDR416Gb（2GX8）内存在6月2日的报价为5.171美元，当时比DDR5低约8%。然而，最新报价显示DDR4已上涨至8.633美元，不到一个月时间内涨幅高达67%，且已经超过DDR5的价格的44%。

申万宏源研报指出，三大原厂停产推动DDR4价格持续上行，国内存储产业链有望受益。根据CFM信息，继两大韩系厂商三星和SK海力士宣布计划停止DDR4内存生产后，美光6月正式向客户发出通知，宣布其DDR4内存产品将进入停产阶段，预计未来2-3个季度内消费类、手机、PC及数据中心用DDR4逐步进行缩产或减产。这一决策标志着DDR4时代加速落幕，全球内存市场正迎来以DDR5、HBM为代表的新一轮技术迭代周期。市调机构集邦科技表示，三星持续减少DDR4供应，预期DDR4供不应求情况可能延续到今年第3季度，随着DDR4价格上涨，将加速用户升级至DDR5。此外，申万宏源表示，国产存储的崛起也加速了国际巨头退场。除了技术迭代外，中国内存厂商的崛起也对三星、美光等传统巨头构成了竞争压力。后续在产品升级的大背景下，国内厂商也在紧跟趋势，加速向高端产品转型。

A股上市公司中

江波龙：公司内存条涵盖DDR4及DDR5规格，可满足入门级、主流及高性能市场需求。公司已覆盖480GB至7.68TB主流容量的多款高速eSSD产品，具备“eSSD+RDIMM”的规模供应能力，覆盖互联网、服务器、运营商、金融等领域客户。自主研发的PCIeSSD与SATASSD系列已完成与鲲鹏、海光、龙芯等多个国产CPU平台服务器的兼容性适配。

德明利：公司消费级DDR4内存模组产品已经实现量产出货，目前内存条产品营收暂未在定期报告中单独统计列示。公司已经组建了内存条产品线相关团队，并已布局DDR4、DDR5、LPCAMM2等各类规格产品，未来将持续拓宽内存模组产品矩阵。

芯源微：公司产品已陆续获得了中芯京城、长江存储等多个大客户订单。

2、军工：新质新域作战力量已成为大国战略竞争的制高点

据报道，今年9月3日，在首都天安门广场将举行盛大阅兵式。记者从国新办新闻发布会获悉，这次阅兵，既有传统主战力量展示，又有新域新质力量参阅。这次参阅的所有装备均为国产现役主战装备，我们在展示新一代传统武器装备的基础上，也安排部分无人智能、水下作战、网电攻防、高超声速等新型作战力量参阅，体现我军适应科技发展和战争形态演变、打赢未来战争的强大能力。

近年来，以“智能化、体系化、信息化”为代表的新质新域作战力量已成为大国战略竟争的制高点和制胜未来的关键力量。

中航证券指出，对于我国而言，一方面国内无人装备、反无人系统、电子对抗等新质新域作战方式在国内虽然处于早期发展阶段，但应用确定性相对较强，有望成为军工板块在未来中长期持续高景气发展的新驱动力；而军事智能化则成为抢占先机、主导战场的又一关键领域，从作战角度讲，智能化涉及情报处理、辅助决策、火力打击、网络攻防、电子对抗、综合保障等各个作战环节和领域，包括无人作战系统本身也需要智能技术来提升其自主能力，新的战争形态催生产业应用和需求。

A股上市公司中

陕西华达：公司目前在军用射频同轴连接器及电缆组件领域处于国内领先地位，公司正在逐步由单一元器件供应商向系统化解决方案提供商迈进。随着制造业信息化、智能化水平的进一步提高，互联方案在通讯、国防军工、高端装备制造领域的应用比例会进一步提高，未来市场空间将持续扩大。

内蒙一机：形成特种车辆推进、 控制、 智能感知、 有人无人协同核心技术储备， 成体系、 成建制构建了要素齐全、 功能完备、 具有核心竞争力的全域机动突击武器装备研发平台。

广联航空：公司专业从事航空、 航天复合材料产品设计、 研发、 制造， 在业内不断发展壮大并形成核心竞争力的少数民营企业，已被评定为国家级专精特新小巨人企业、 高新技术企业、 黑龙江省制造业单项冠军企业及技术创新示范企业。