上海
承兑汇票贴现是持票人向银行等金融机构提出申请将票据提前变现，银行等金融机构按票面金额扣去自贴现日至汇票到期日的利息，将剩余金额支付给持票人。
2025年承兑汇票贴现利率更新（数据来源：银行直贴报价）
地方城商银行承兑汇票扣息费用（数据来源：银企贴成交统计）
- 自贡银行：10万承兑汇票，贴息（1.15%）
- 营口银行：10万承兑汇票，贴息（1.15%）
- 鞍山银行：10万承兑汇票，贴息（1.14%）
- 辽阳银行：10万承兑汇票，贴息（1.08%）
- 苏商银行：10万承兑汇票，贴息（1.15%）
- 天津金城银行：10万承兑汇票，贴息（1.15%）
- 盛京银行：10万承兑汇票，贴息（1.15%）
- 温州银行：10万承兑汇票，贴息（1.10%）
- 河北霸州农商银行：10万承兑汇票（1.19%）
- 大连银行：10万承兑汇票，贴息（1.05%）
- 四川天府银行：10万承兑汇票，贴息（1.10%）
- 宁波临商银行：10万承兑汇票，贴息（1.05%）
（以上为部分报价仅供参考，银企贴官网授信银行承兑汇票名单1000余家，持票企业可凭票据照片联系银企贴客户经理询价）
银票价格实时浮动，请以银企贴官网最新试算结果为准。
承兑汇票贴现利率的定价主要受到以下因素的影响：
1、基础资产类型：不同类型的 票据（如未贴现的银行承兑、已贴现的电子银行承兑和电子商业承兑）的利率通常参考信用主体在市场上发行的存单或融资券的最新估值。
2、央行政策：央行的再贴现利率直接影响银行的融资成本。如果央行调整再贴现利率，整个票据市场的贴现利率也会随之变化。此外，央行的货币政策（如紧缩或宽松）会影响市场资金的供需状况，从而影响贴现利率。
资金市场动态
今日，中国人民银行开展1258亿元7天期逆回购操作，利率维持1.5%不变。与此同时，今日有2755亿元逆回购到期，单日净回笼1497亿元，整体资金面呈现紧平衡状态。
未来资金面格局仍需关注以下因素的变化：
1、汇率政策与外部经济影响：近期中美贸易关系及央行对人民币汇率的调控政策，将直接影响市场流动性。1月流动性趋紧部分源于稳汇率政策，若央行调整态度，可能带来新的流动性变化。
2、两会政策落地及流动性环境：2月5日国务院会议强调“加大逆周期调节力度”，预计两会后宏观政策密集落地，可能推动资金面逐步宽松。从历史数据来看，3月初资金面相对稳定，但季度末信贷投放高峰期可能推升资金利率。
3、政府债发行节奏
- 1-2月政府债发行量较低，央行采取买断式逆回购操作，主要依靠地方债提供流动性。
- 两会后，国债及地方债发行量预计加快，央行可能加大流动性投放，资金面格局或将发生调整。
承兑汇票转贴现市场动态
今日上午，市场呈现震荡走势，大行配置需求推动价格短暂下探，随后价格反弹：
- 早盘：在大行积极收票的带动下，买盘需求增加，卖盘随后降价出票
- 7月双国利率下降 3BP，暂报 1.10% 附近震荡。
- 8月双国利率下探至 1.15%-1.16% 区间。
- 11:00行情回弹
- 受标杆大行退出收票影响，市场买盘需求减弱，卖盘出票情绪有所增长。
- 7月双国价格回弹至 1.12% 附近，8月双国震荡回升至 1.16%-1.18% 区间。
市场供需博弈下，票据价格短线调整，企业应关注短期价格波动，合理安排贴现时机。
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