对价1元 百联股份拟收购长沙乐和城60%股权

百联股份（600827 ）1月26日晚公告，公司拟收购百联亿万豪购物广场（长沙）有限公司（下称“长沙乐和城”） 60%股权，并向其提供过渡性股东贷款不超过4600万元，用于交割日及之后归还对转让方 Ivanhoe Cambridge Equity Two (HK) Limited （下称“亿万豪剑桥”）的股东借款。收购完成后，公司拟委托参股公司上海百联益腾商业管理有限公司（下称“百联益腾”）对项目进行改造及经营管理。

据介绍，长沙乐和城由亿万豪剑桥持股60%和百联集团有限公司（以下简称“百联集团”）持股40%，系长沙乐和城购物广场（下称“标的物业”）的项目公司。鉴于亿万豪剑桥投资区域战略性转移，百联股份拟收购其持有的长沙乐和城60%股权。

根据评估报告，截止到2024年10月31日长沙乐和城股东全部权益评估价值为2.23亿元，亿万豪剑桥60%股权对应权益价值为1.34亿元。因亿万豪剑桥投资区域战略性转移，经双方协商大幅折价转让，转让股权价格为1元。

由于本次股权收购后长沙乐和城为百联股份与控股股东百联集团共同投资的公司，同时百联股份董事、总经理曹海伦担任百联益腾的董事长，故百联益腾为百联股份的关联方，因此本次股权收购及委托管理均构成关联交易，但不构成公司重大资产重组事项。

据百联股份公告，标的物业坐落湖南省长沙市芙蓉区黄兴中路188号，芙蓉区处于长沙市中心城区，是长沙的商务和商业中心，集信息、金融、商务和行政功能于一体。长沙乐和城持有长沙乐和城购物广场房屋所有权。

结合项目位于城市核心的地理优势和充分发挥TX淮海项目多年的年轻力中心的品牌及运营的优势，拟将项目改造成为长沙首个以年轻力为项目核心定位的购物中心。以国潮零售品牌为项目核心业态，辅以时尚餐饮及休闲、娱乐、服务业态，向18岁—35岁年轻人提供一站式具有显著年轻力圈层符号的消费、生活、娱乐性购物中心。

百联益腾具有丰富的管理经验，且全面具备规划、招商、工程改造、运营及物业管理和外联协调能力的高综合性管理人员，全面统筹项目团队筹建、交割接管、设计、报建、施工、外联以及筹备招商和日常运营工作。

谈及关联交易的目的和对上市公司的影响，百联股份表示，长沙具有较高的居民消费能力和良好的经济增长势头，标的物业位于长沙第一商圈——五一商圈核心位置，该商圈具有较大的发展潜力。收购完成后，结合战略规划定位，公司拟充分发挥TX淮海年轻力中心的品牌及运营优势，将标的物业打造成为长沙首个以年轻力为项目核心定位的购物中心。

亿万豪剑桥急于退出中国市场，同时受宏观经济形势影响，公司有机会以显著低于市场价格的水平获得标的物业。本次交易对标的公司全部股权的评估值为2.23亿元，60%股权价值约为1.34亿元；而本次交易中60%股权对价为1元，相较前述金额显著降低。

另外，由百联股份控股长沙乐和城，百联集团放弃优先购买权，契合公司主责主业。由百联股份负责改造提升，嫁接丰富的商管经验和资源，可以提升物业经营状况和物业价值。