默认勾选1800/月会员费，年利率36%，卡牛在向谁导流？

只要有足够多的中间商，不愁年利率到不了36%。

近日，卡牛信用管家（以下简称“卡牛”）通过某贷超App向《读懂数字财经》授信了一笔12000元额度。

这笔额度不仅要收取36%的年化利率，甚至还默认勾选了一款30天1800元的会员费，这熟悉的味道啊......

1、一笔贷款，多少中间商赚差价？

这笔资金并不能在贷超App上直接发放，而是要下载卡牛信用管家后领取。

而卡牛信用管家显示，12000元额度是由星享借提供，进入下级页面后又变成了助贷机构宜来花，最终打开借款合同，资金是由威海蓝海银行有限公司（下简称“蓝海银行”）提供，从贷超App申请额度到最终放款蓝海银行放款，这笔资金经历了3~4个“中间商”，中间商赚差价这套算是被玩明白了。

这么多环节要赚钱，这笔额度毫无疑问也是36%的综合年化利率。

这36%中有多少是被蓝海银行收取的呢？

根据蓝海银行年报，其于2023年累计利息收入为40.08亿元，截至2023年末，该行资产总额为527.68亿元，各项贷款余额399.57亿元。

简单计算不难得知，蓝海银行平均年利率水平在10%左右，与36%相去甚远。

但是在经历了宜来花、星享借、卡牛多个“中间商”后，年利率不可避免的被推高。

然而，年利率36%还不是用户借款成本的终点。

这笔来自宜来花的授信额度，在放款页面默认勾选了一个1800元的会员权益，这与2024年315曝光的情况十分相似，也可以看作是砍头息的变种。

而该会员权益的协议可以得知：这个售价1800元的会员权益名为欢腾会员（或欢腾卡），仅有30天有效期，且具体权益内容仅有基础列示，权益是什么、如何使用均未在协议中提及，仅有一项“年省3000元”的展示。

值得一提的是，欢腾会员《用户权益协议》（下简称《协议》）中写明：您必须在权益包或权益包内各项权益项目的使用有效期内使用相关权益项目，超过前述有效期后尚未使用的权益产品将自动过期作废，您无权继续使用。

30天有效期，年剩3000元大概率还是最高，居然收取1800元。

究竟是什么样的会员权益，能够如此诱人？

2、权益成谜，背后神秘公司浮现

1800元/30天，究竟是什么概念？这已经可以秒杀绝大多数高端信用卡年费。

比如民生银联尊爵钻石信用卡主卡年费10000元/年，附属卡年费5000元/年，主卡+副卡年费换算到与欢腾会员同等时长，也不过是1233元。

而该卡也配备了包含航空延误险、机场（高铁）贵宾厅服务、高尔夫球场畅快挥杆等大量增值服务权益。

来源：民生银联尊爵钻石信用卡增值服务权益

那么这个比民生银联尊爵钻石信用卡收费更高的欢腾会员包含了什么权益呢？协议中并没有明确写明。

不过，协议信息显示，欢腾会员是深圳市齐为信息科技有限公司旗下业务。

《读懂数字财经》就“欢腾会员权益内容”相关问题致电齐为科技进行咨询，客服的回复是：该会员的权益是由系统自动匹配的，一般是视频会员、音乐会员或打车券、外卖券等生活权益；而星享借的客服也是类似的回复。

值得一提的是，齐为科技客服在听闻欢腾会员后，直接询问“注册的借款平台是什么？”可见，“欢腾会员”这项业务是借款平台广泛采取一项服务，齐为科技服务的借款平台也不止一家。

黑猫投诉上大量用户投诉齐为信息乱扣款问题，其中有不少贷款用户是在好会借、天源花等平台贷款后，遭遇了乱扣款问题。

一名用户所提及的情况和卡牛信用管家极为类似，其是在好会花平台龙力花借款，在不知情的情况被“溢米卡”收取960元，该业务（费用）为齐为科技收取。

齐为科技是何方神圣？该官网显示：公司成立于2018年；主营业务是向客户提供数字化商品销售模式和服务以及为企业级移动信息服务的研发、设计、开发、推广提供信息化技术服务。2019年该公司年交易额突破3亿元，

令人吃惊的是，这家名不见经传的企业居然与央国企及互联网巨头具有合作。

从卡牛信用管家到齐为科技、从齐为科技到各个网贷平台、小贷公司，从年利率36%再到疑似砍头息的现象，一个链条正在复苏。

此外我们还发现，卡牛及其兄弟公司随手记的股东关系，那是相当有趣，这个有机会我们再聊聊。