曾打败巴菲特的“模型先生”西蒙斯走了，享年86岁

西蒙斯基金会于当地时间5月10日宣布，基金会联合创始人兼名誉主席詹姆斯·哈里斯·西蒙斯于2024年5月10日在纽约逝世，享年86岁。与巴菲特的“价值投资”不同，西蒙斯依靠数学模型和电脑，管理着自己旗下的巨额基金，自称“模型先生”。

西蒙斯基金会发布的消息

1938年，詹姆斯·哈里斯·西蒙斯出生于美国波士顿的牛顿镇。

高中毕业后，他考入麻省理工学院数学系，师从著名数学家安布罗斯和辛格，大一时就达到了本科毕业生水平。1961年，23岁的西蒙斯拿到博士学位，当年即被聘为哈佛大学数学系教授。2年后，这个天生冒险家进入美国国防部下属的国防逻辑分析协会从事代码破解工作。后来回归学术，成为纽约州立石溪大学数学系主任。

1974年，他创立了著名的陈-西蒙斯定理，被广泛应用到从超引力到黑洞的各大领域。

西蒙斯在40多岁时从学术界转向投资界，创立了文艺复兴科技公司，开创了量化交易的先河，并成为历史上最赚钱的投资公司之一，也因此被称为“量化之王”。

西蒙斯开创了数学模型和算法来做出投资决策，在文艺复兴科技公司留下了超凡的业绩记录，超越了像沃伦·巴菲特和乔治·索罗斯这样的传奇人物。根据格雷戈里·扎克曼的书《破解市场的密码》所述，其旗舰基金大奖章基金在2018年开始的一段时间内，实现了年均66%的回报率。

世人都知道巴菲特，但很少有人知道詹姆斯·西蒙斯。

与多数投资者关注市场基本面有所不同，西蒙斯的投资策略里充满了数学理论。他建立了大量可以用于股票投资实战的数学模型，通过对历史数据的统计，找出金融产品价格与经济形势、市场、技术等各种指标之间存在的数学关系，从而发现获利机会。他称自己为“模型先生”，认为模型较之个人投资可以有效地降低风险。

1988年，文艺复兴科技公司推出了自己旗下的第一个基金产品——大奖章基金。

西蒙斯的公司大部分工作人员都是数学、物理学、统计学等领域顶尖的科学家，而且公司从不雇用商学院毕业生，也不雇用华尔街人士，这在美国的投资公司中堪称绝无仅有。

从1988年到2019年，西蒙斯的大奖章基金年化收益率为39%（费前收益率则是66%！该基金收取5%管理费和44%的业绩激励，规模为100亿美元）。与之相比，巴菲特1965年—2018年的年均净值增长率为21%、索罗斯旗下量子基金从1969年—2000年的年均收益是32%。

西蒙斯大奖章基金历年收益率

值得一提的是，西蒙斯还创造了“壁虎交易法”，是指在投资时进行短线方向性预测，依靠交易很多品种在短期做出大量的交易来获利。西蒙斯认为，“交易要像壁虎一样，平时趴在墙上一动不动，蚊子一旦出现就迅速将其吃掉，然后恢复平静，等待下一个机会”。他本人推崇短线套利、频繁交易。“我们随时都在卖出和买入，依靠活跃赚钱。”

2021年1月1日，西蒙斯宣布退休。随后专注于科学、教育等方面的慈善事业。西蒙斯成立了基金会每年为1000名纽约公立中学数学和科学教师发放15000美元的津贴，基金会捐资已经超过10亿美元。

扬子晚报/紫牛新闻记者 范晓林

校对 盛媛媛