兴业信托，掉队了!

信托作为银行系四大信托之一的兴业信托，掉队了。

据信托百老汇的报道，截止到2023年底，来自信托公司未经审计的财务数据显示，四大“银行系”信托公司经营利润分别为：上海信托（49.52亿元）、建信信托（15.34亿元）、交银信托（7.71亿元）和兴业信托（-6.82亿元）。

上海信托净利润遥遥领先的原因在于股权转让，建信信托与交银信托的净利润虽然有所下降，但均属于正常的范围内。

然而，兴业信托的净利润却从1.53亿下降到-6.82亿元。值得注意的是，自2022年以来，兴业信托经营业绩在四家银行系信托公司中就已经是垫底。净利润一降再降，直到2023年的负数。2023年对于兴业信托而言，可谓是流年不利。

对于兴业信托而言，警钟已经敲响。

一、监管处罚

2023年11月13日，国家金融监督管理总局福建监管局对兴业信托做出行政处罚，兴业信托因8项违规行为被合计处以295万元罚款，时任公司业务审批中心副总经理邵永炜被给予警告，作出处罚决定的日期为2023年11月13日。

具体来看，兴业国际信托的主要违法违规事实包括：一、风险项目填报不准确；二、固有资产分类不准确；三、使用信托计划资金置换“四证不全”房地产开发项目融资；四、违规发放土地储备信托贷款；五、违规刚性兑付；六、信托产品投资者人数不符合规定；七、并购贷款贷前调查不尽职；八、信息披露不到位。违反了《中华人民共和国银行业监督管理法》第二十一条、第四十六条、第四十八条及相关审慎经营规则。

二、直播翻车

去年11月9日，兴业银行的一场《11月固收资产配置策略》直播活动开始。

银行做直播，本来已经是稀松平常的营销方式。

可是出人意料的是，在直播刚播出不久之后，评论区相继开始涌入投资者刷屏留言，宣泄对于兴业银行及其子公司的不满情绪。后来根据弹幕显示，许多留言来自于兴业信托旭辉项目的投资人，留言中有“到期不还”甚至更为过激的话语，堪称大型直播“翻车”现场。

其实对于兴业银行而言，确实属于无妄之灾，毕竟兴业银行属于兴业信托的大股东。投资人之所以有这样的行为，很有可能是投诉兴业信托无门或者找不到合适的维权方式，才不得已选择了这种方式来发泄不满,同时寄希望于媒体的关注。后来，伴随负面评论的不断增多，兴业银行的这场直播活动无奈被迫提前结束。

三、疑点重重的筑地D015

此次在直播留言的投资人，是兴业信托•筑地D015（旭辉杭州新塘）集合资金信托计划”该项目于于2021年4月发行，产品总募集资金4.55亿元。原定到期时间为2022年10月20日，但产品到期后并未如期兑付。

截止到去年11月，投资人仅仅收到2000万元的兑付。随即引发投资人的不满以及跟踪调查，之后来自媒体的报道，更是将事情的复杂性呈现在了大众面前。

关于项目逾期，兴业信托给出的解释是受房地产宏观调控政策影响，国内房地产市场急剧降温，叠加新冠肺炎疫情反复的影响，“兴业·筑地D015”信托计划的交易对手面临融资渠道受限、销售下滑的状况，导致流动性进一步紧张。

按照后来兴业与旭辉的协议，协议约定受托人对交易对手方所有应付回购价款予以展期，截止日期为于2024年10月20日。

以如今旭辉集团的情况，自身难以保全的情况下，这笔回购的落实性可能要打一个大大的问号。让人震惊的是，该展期协议是兴业信托在未召开受益人大会、未取得受益人同意的情况下与旭辉方签署了信托计划展期协议，并对投资者进行了公告。

忍无可忍的投资人，随即将有关情况反馈给了监管部门。

彼时的福建银保监局表示：筑地 D015 信托计划“设定对赌，确保投资者收益”表述不严谨。调查还发现，兴业信托存在对股权项目底层资产管控力度较弱的问题；对明股实债的理解存在偏差且向部分投资者宣称该信托计划明股实债，该公司培训管理存在疏漏。

此外，兴业信托已监测到SPV公司回款异常且持续未达标，应知晓SPV公司所有者权益变动情况，未采取有效措施处置，存在投后管理履职不到位问题。

作为银行系的兴业信托，在这个项目上出现如此大的问题，是业内万万没有想到的。

截止2022年底，兴业信托的不良率已经从21.63%上升到29.93%，作为银行系信托公司，这样高企的不良率确实匪夷所思。也从侧面反映出过去兴业信托展业过程中对于风控和资产配置的疏漏。

在2024工作会议上，兴业信托负责人表示将坚决打好特殊资产处置攻坚战，加强全面风险管理，严守合规底线，全面做好消费者权益保护工作，贯彻安全发展更加有力有为。

筑地 D015项目究竟会如何解决，面对当前困境，兴业信托是否又能够扭转局面，取得投资人信任？

目前来看，没有答案。