华尔街见闻早餐FM-Radio｜2023年10月24日

FM-Radio

市场概述

标普五连阴，创今年内最长连跌日，和道指齐创四个半月新低，能源板块跌超1%领跌，纳指止住四连跌，芯片股指五连跌，但英伟达涨近4%、领涨蓝筹科技股，财报发布前一日微软和谷歌反弹。

媒体称日央行考虑调整宽松政策，十年期日债收益率盘中飙升88个基点、创三个月最大升幅；对冲基金大佬Ackman称平掉美债空仓，美债收益率盘中跳水，十年期美债收益率盘中升破5.1%再创2007年来新高，后一度回落近20个基点、创硅谷银行倒闭以来七个月最大升幅。

美元指数三连跌至四周低位；日元逼近11个月低谷后转涨；比特币盘中涨破3.1万美元创三个月新高。

原油两连跌，美油一度跌超3%，布油跌至一周低位。黄金终结四连阳，跌落逾两月高位。伦镍跌超2%，回落至两年来低谷；伦铜反弹。

中国市场方面，A股三大指数均收跌逾1%，工业富联、寒武纪跌停，油气、光伏、芯片全天领跌；美股时段， 在美上市中概股总体反弹，中概指数扭转四连跌、跑赢大盘，小鹏汽车涨超3%，京东涨1.7%，理想汽车也涨超1%；离岸人民币盘中失守7.33后回涨超200点。

要闻

“国家队”中央汇金不到两周又出手，周一称买入ETF，未来还会继续买。
商务部：将会同有关部门修订《鼓励进口技术和产品目录》；百余名世界500强和行业龙头企业全球总部高管确认来华参加进博会，规模创新高。
本轮巴以冲突已致双方超6500人死亡；哈马斯释放两名被关押在加沙地带的以色列人质；王毅同以色列外长科恩通电话，称中方对冲突局势愈演愈烈深表担忧，当务之急是防止局势进一步升级。
精准做空长期美债的对冲基金大佬Bill Ackman称平掉空仓，美股美债盘中急速转涨。
阿根廷选举爆冷暴击股债，黑市比索飙涨14%。
英特尔遭遇强劲对手，媒体称英伟达开发基于ARM架构的PC芯片，英伟达涨近4%，Arm涨近5%，英特尔跌3%。

美股：道指跌0.58%，标普500指数跌0.17%，纳斯达克涨0.27%。

欧股：欧洲STOXX 600指数收跌0.13%，连跌五日，再创今年内新低。德国DAX 30指数收涨0.02%。法国CAC 40指数收涨0.50%。英国富时100指数收跌0.37%。

A股：沪指收报2939.29点，跌1.47%。深成指收报9425.98点，跌1.51%。创业板指收报1864.91点，跌1.69%。

债市：到债市尾盘，美国10年期基准国债收益率约为4.85%，日内降约6个基点；两年期美债收益率约为5.05%，日内降约2个基点 。

商品：WTI 12月原油期货收跌2.94%，报85.49美元/桶。布伦特12月原油期货收跌2.53%，报89.83美元/桶。COMEX 12月黄金期货收跌0.33%，报1987.80美元/盎司。LME期镍收跌411美元，跌2.21%，报18177美元/吨。LME期铜收涨24美元，报7972美元/吨。

要闻详情

国内宏观

“国家队”又出手，中央汇金买入交易型开放式指数基金（ETF），未来还会继续买。分析称，汇金公司买入ETF相当于是间接地买入一篮子股票，相比不到两周前10月11日公告的单纯增持四大行，10月23日周一汇金公告买入的股票面大得多，所得到的市场影响面与效果也可能要好得多。

据上证报，在临收盘前约30分钟，华泰柏瑞沪深300ETF成交量突然放大，大量资金涌入。此外，易方达沪深300ETF尾盘突然拉升，出现一定溢价，类似的情况也发生在华夏上证50ETF上。

工信部公开征求对《人工智能 计算设备调度与协同系列标准》等109项团体标准应用示范项目的意见。
商务部 ：百余名世界500强和行业龙头企业全球总部高管确认来华参加第六届进博会，规模创新高。商务部副部长盛秋平在国新办新闻发布会上表示，第六届进博会将于11月5日至10日在上海全面线下举办。已有超过3400家参展商和39.4万名专业观众注册报名，全面恢复到疫情前水平。参展的世界500强和行业龙头企业数达289家，均超过历届水平。

中国国际进口博览局副局长孙成海表示，第六届进博会国家展的72个参展方中共有64个“一带一路”共建国家。截至目前，“一带一路”共建国家已有超过1500家企业签约第六届进博会企业商业展，总展览面积近8万平方米，面积较上届增长约30%。
商务部：将会同有关部门修订《鼓励进口技术和产品目录》。
北交所召开投行座谈会，推动转板案例尽快落地。北交所召开保荐机构座谈会，分析解读《转板指引》制度安排、业务操作要点等，并集中解答了上市公司、保荐机构等市场参与方关切的问题。参会保荐机构表示，本次座谈帮助其进一步熟悉了转板业务操作步骤，明确了关注重点，回应了市场关切，有利于推动新规下的转板案例尽快落地。

农业农村部：四季度猪价可能会回升，但缺乏大幅上涨的基础。分析指出，明年春节后可能出现消费淡季与生猪出栏量增加“两碰头”，养猪亏损程度甚至可能重于今年同期。

大批中国人前往日本，尤其是北海道二世谷和大阪道顿堀等地购买房产。中国买家尤其热衷于购买那些不受本地人欢迎的低端房产。一位大阪房地产经纪人对媒体表示：“中国人在日本买房就像买廉价汽车或其他东西一样随意。”

外交部长王毅同以色列外长科恩通电话。王毅说，中方对冲突持续升级、局势愈演愈烈深表担忧，对冲突造成大量平民伤亡深感痛心。我们谴责一切伤害平民的行为，反对任何违反国际法的行为。各国都有自卫权，但应遵守国际人道法，保护平民安全。当务之急是防止局势进一步升级，避免导致更严重的人道灾难。

国内公司

上半年最牛股、AI概念股联特科技Q3净亏792万元，同比下滑128.30%。今年前三季度，联特科技营业收入4.41亿元，同比下滑28.54%，净利润2140.82万元，同比大跌75.81%。

iPhone 15全系在华售价大跳水，最高降价近千元，最低已降至5000元出头。在某电商平台上，以iPhone 15为例，128GB为5198元，256GB为6098元，官方价格分别为5999元和6999元；iPhone 15 Plus 128GB为6148元，256GB为7048元，官方价格分别为6999元和7999元。

招行90后员工获“雨果奖”。来自深圳的“90后”科幻文学作家海漄创作的《时空画师》获得“最佳短中篇小说”奖项。海漄也成为继刘慈欣、郝景芳后，第三位获得雨果奖作品奖的中国科幻作家。

海外宏观

据巴以双方23日数据，本轮巴以冲突已致双方超6500人死亡。以军：以地面部队22日晚在加沙地带实施有限行动，对巴方武装人员进行突袭。以军23日称本轮冲突以来已在约旦河西岸逮捕了800名巴勒斯坦人。黎巴嫩国家通讯社称，以色列对黎以临时边界东段黎方一侧发动袭击。

巴勒斯坦伊斯兰抵抗运动（哈马斯）下属武装派别卡桑旅23日称，对以色列南部军事基地发动无人机袭击。据以色列媒体报道，哈马斯下属武装派别卡桑旅的发言人宣布，哈马斯释放两名被关押在加沙地带的以色列人质。在埃及和卡塔尔的调解下，这两名人质因“人道主义原因”被释放。

新冠疫情期间战神、本轮精准做空长期美债的对冲基金大佬的Bill Ackman平掉空仓，美股美债急速转涨。Ackman表示，因为全球存在太多风险，在当前的利率水平下继续做空债市不太合适了。此外，美国经济放缓的速度比最近的数据显示的要快。

阿根廷选举爆冷暴击股债，黑市比索飙涨14%。周末的大选中没有一人获得法定的胜出得票率，主张“美元化”的候选人米莱未能延续8月初选的优势，被阿根廷经济部长马萨反超，阿根廷将11月举行第二轮选举。首轮选举结果可能令阿根廷政府推迟比索官方汇率贬值。投票结果公布后，周一盘中，2030年到期的阿根廷美元债创15个月最大跌幅；在美上市的阿根廷国有石油企业YPF SA一度跌近12%。

海外公司

英特尔遭遇强劲对手，媒体称英伟达开发基于ARM架构的个人电脑（PC）芯片。英伟达开发的电脑芯片据称用于微软Windows操作系统，最早2025年上市。英伟达的最新举动，是微软携手芯片公司为Windows PC构建基于ARM的处理器的努力的一部分。传出消息后，英伟达和Arm盘中涨幅扩大，分别收涨3.8%和4.9%，英特尔跌3%。

美汽车业罢工扩大，斯特兰蒂斯最畅销车型工厂6800人加入。本次美国汽车业罢工总人数超过4万人。尽管UAW此前透露协议接近达成，但也表示谈判的最后关头需要更强硬才能达到目的。

美国油气业又现并购大单，雪佛龙将以530亿美元收购美国第四大石油公司赫斯。合并后雪佛龙将拥有圭亚那海外石油勘探项目的30%股权。

苹果“悄悄”对人工智能（AI）发力，媒体称计划一年投入10亿美元。最近有分析称，苹果最早明年将生成式AI融入iPhone和iPad，可能将云端AI和“边缘AI”结合，很可能从iOS 18和iPadOS 18开始推出生成式AI功能。

卡塔尔手握4750亿美元巨资，想在科技圈“大买特买”。近几个月来，卡塔尔、沙特和阿联酋的主权财富基金告诉投资者，他们有了一项新的战略任务，要直接向初创公司进行更多投资，而不是像以往那样越来越多地支持风投基金。

媒体称丰田接近量产固态电池。不过固态电池全面商用的道路依然漫长。

行业/概念

1、液冷 | 中国电信公布AI算力服务器 (2023-2024年)集中采购项目评审结果，超聚变、浪潮、新华三等厂商入围，预计采购总额超80亿元。本项目分为4个标包，分别为训练型风冷服务器 (系列)、训练型液冷服务器 (系列)、训练型风冷服务器 (G系列) 、训练型液冷服务器 (G系列)相较于风冷系统，液冷技术从根本上改善了主设备的散热方式，更能满足高密机柜、芯片级精确制冷需要，具有更节能、更节地、噪声低等优点。

点评：IDC咨询预计，2022年至2027年，中国液冷服务器市场年复合增长率将达到56.6%，2027年市场规模将达到95亿美元。

2、机器人 | 据报道，哈尔滨工业大学（深圳）材料科学与工程学院团队近日构建出了液态金属磁性微型软体机器人，相关成果已经登上《自然・通讯》期刊。据介绍，该机器人有望进入人体内的狭窄区域执行诊疗任务，尤其是常规医疗手段难以触及的区域，在生物医学领域中具有巨大应用潜力。

点评：液态金属典型特征是具有良好的流动性、超高的导电导热特性、低熔点和高沸点、高表面张力、多刺激响应特性。液态金属变形机器人可实现可逆的固液切换，具备智能响应特性，可自主或半自主执行功能，为智能机器人的研究提供了广阔的空间。目前液态机器人已被公认为机器人领域最具发展前景的重大方向之一，液态金属机器人技术一旦突破成功，将科幻带进现实，必将革新人类日常生活的方方面面。

3、锂电池 | 据新华社报道，日本东京大学近日发表新闻公报说，其研究人员在实验中通过优化电解液设计同时抑制电池电解液和电极引发的副反应，在不使用钴的情况下，成功令高能量密度的锂离子电池实现稳定充放电约1000次。

点评：钴是提高锂离子电池正极稳定性和功能性的重要材料，但钴是一种稀有金属，不仅价格高，还存在环境污染风险较高等不确定性因素。因此研究人员长期以来都致力于找到能降低甚至去除锂离子电池中钴需求的方法。目前研究人员开发中的新材料里面，镍锰酸锂是较有前景的锂离子电池正极材料，与钴酸锂正极材料相比，其输出电压高、成本低、环境友好。

4、 折叠屏 | 据报道，市场研究机构Stone Partners的相关人士近日给出了一些关于苹果折叠产品的预测。他认为，苹果已经开始认真考虑推出四种类型的可折叠产品，包括翻盖式和可折叠式。如果苹果明年正式开始开发，预计要到2027年左右才能看到目前市场期待的具体可折叠产品。

点评：从直板到折叠，更重要的是背后实际体验的提升、交互方式的突破，可以解决过去小屏、单屏、直屏无法解决的痛点需求，比如商务用户重点关注的移动办公、平板模式和金融类需求，这就是典型的“未来消费市场”，市场空间巨大。

今日要闻前瞻

华为第七届全球ICT能效峰会举办。

百度大模型Comate编程助手开放。

科大讯飞发布讯飞星火认知大模型V3.0。

高通举行骁龙峰会，发布骁龙8 Gen 3新旗舰处理器平台。

美国、欧元区10月制造业、服务业、综合PMI。

微软、谷歌、可口可乐、通策医疗、恒瑞医药公布财报，其中微软和谷歌财报于北京时间周三凌晨发布。

<全文完>

线下课&闭门课预告