为什么穷人更爱冒险，富人更保守？背后的心理机制是什么？

为什么穷人常常更容易冒险，而富人常常更加保守，今天我们讲讲背后的逻辑。大家好，今天我们继续分享丹尼尔·卡尼曼的《思考，快与慢》和《噪声》，前面我们介绍了人类认知的两种偏差：启发式判断和过度自信。这两种偏见都是比较明显的，今天我们介绍另外一种比较隐蔽的偏见。

丹尼尔·卡尼曼获得了2002年的诺贝尔奖，一个重要的原因，就是他提出了著名的“前景理论”，也称为“展望理论”。什么是前景理论？主要是解释了人们在面对风险时的选择偏好。他发现人们在面对得失时的风险偏好是不一样的，在面对“失去”的时候，我们会追求风险；而当面对“得到”的时候，我们会规避风险。这样有点抽象，让我们举个例子。

比如问题1，如果你肯定会得到900美元，或者有90%的可能性会得到1000美元，有10%的可能性你一分都得不到。你会选择肯定能拿到的900美元呢？还是会去博90%的概率会拿1000美元？在这种情况下，大多数人会选择规避风险，选择得到900美元。

但另外一个问题，如果你肯定会损失900美元，或者有90%的可能性会损失1000美元，有10%的可能性不会有任何损失。你会选择肯定损失900美元呢？还是会选择博一下10%的概率，什么都不会损失？在面对损失的时候，大多数人会选择去冒险。

如果在期望值相同的风险收益和确定收益中做出选择，我们就会选择确定收益。而在面对确定损失的情况下，我们倾向于去冒险。利用这个理论，我们可以预测一个人的行为。一个很好的例子就是赌场，大多数人认为，赌场是靠各种先进的设备和抽老千来获利的。但实际上，赌场可能什么都不用做，就可以赚钱。让我们看看他们是如何做到的。

正常情况下，每个人的赢钱和输钱的概率都是一样，都是50%，但按照上面的前景理论，当一个赌徒赢钱后，他会选择规避风险，也就是会减少下注，避免损失。而当一个赌徒输钱后，他会选择去冒险，下注会越来越多。所以，最后就导致了，从赌场离开的人中，赢钱和输钱的人都各占一半，但输钱的人输的更多，而赢钱的人赢的比较少，所以赌场几乎什么都不用做，只靠人性就可以赚钱。比如有100个人进赌场，有50个人赢了1000千块，而另外50个人会输掉2000块。

在现实生活中，前景理论也同样有效，有一个更形象的例子就是，我们利用前景理论可以解释，为什么穷人更愿意冒险，而富人更保守，因为穷人通常会面对损失，因此会选择冒险；而富人通常会面对获得，因此他们倾向于确定性的收益，也就是更加保守。

导致人们有这种心理偏见有两个重要的原因：“损失厌恶”和“禀赋效应”。损失厌恶是说，人们普遍对失去的厌恶程度，要远大于得到的喜欢程度。你掉了1000块钱的难受程度，要大于你捡到了1000元钱的喜悦程度，“失去”比“获得”给人带来的情感冲击更大。

那为什么我们会有损失厌恶的心理呢？这是因为我们失去的是我们已经拥有的东西，前面我们介绍了“禀赋效应”，我们普遍会更看重自己已经拥有的东西，会赋予自己已经拥有东西更高的价值，所以当我们失去的时候，我们会觉得更难受，而获得的东西原本并不属于我们，所以它的价值不如我们已经拥有的东西。

在厌恶损失和禀赋效应的加持下，我们在面对风险的选择偏好就不一样。在面对可能获得的风险时，因为这些即将获得的东西原本可能并不属于我们，所以，我们会比较客观看待它们的价值；而当面对可能失去的风险时，由于损失厌恶和禀赋效应，我们会高估自己已经拥有东西的价值，同时我们更不愿意失去它们。而当我们已经失去了原本属于我们的东西时，就会产生更多的情绪波动，比如已经输钱的人，往往情绪更容易激动，而且在接下来的选择中，也更容易去冒险把原本属于自己的东西赢回来。

这就导致在面临风险时的两种不同选择偏好。在面对损失时，我们更容易冒险；在面对获得时，我们更加保守，这就是卡尼曼提出“前景理论”的核心结论。前景理论有三个基本假设：

1、大多数人在面临获利的时候是风险规避的；

2、大多数人在面临损失的时候是风险偏好的；

3、大多数人对损失比对获得更为敏感。

2002年，诺贝尔经济学奖授予了丹尼尔·卡尼曼和另外一位心理学家阿莫斯·特沃斯基，因为他们所提出的“前景理论”对经济学中“理性经济人”假设提出了挑战。在传统的经济学看来，人类的决策判断都是理性的，而作为心理学家的卡尼曼和特沃斯基挑战了这一假设，人们在做出很多选择和判断时，常常是非理性的。

前面我们介绍了，卡尼曼提出了，大脑有两套决策系统：系统1和系统2。大多数情况，是系统1在替我们做决策，而系统1会受到外界环境、思维定式、情感和情绪的影响，比如我们介绍了启发式判断、过度自信、厌恶损失、禀赋效应、前景理论等等。传统经济学认为，人都是自私且理性的，但是卡尼曼指出，人在做决策的时候，并非都是理性的，或者说理性是非常有限的。

我们大脑天生是懒惰的，系统1认为世界是简洁的、有规律和符合简单的因果关系的，但实际上真实的世界要远比我们想象的复杂。

所以，卡尼曼提醒我们在生活中，要避免系统1产生的认知偏见，就需要尽量引入系统2的决策系统，让理性替代感性、让统计概率替代简单的因果假设，才能真正成为一个理智的人。