全球化、电动化、数字化：中国装备制造正在换一套竞争规则

来源：财联社

财联社11月14日讯（记者 黄路）在13日上午上海证券交易所国际投资者大会现场，举办了一场题为 “向新・向全球：中国装备制造的新征程” 的圆桌对话。本次圆桌对话，三一重工（600031.SH）董秘秦致妤、一拖股份（601038.SH）财务总监兼董秘刘斌、杭叉集团（603298.SH）董秘江韵同台交流，围绕全球化布局、电动化转型、数字化与智能化变革等方向，分享对国内装备制造产业新一轮全球化周期的判断。

在参会嘉宾看来，中国制造业正在从“比拼规模、压缩成本”的阶段，转向技术、品牌、全球化综合运营能力的竞争。放在装备制造赛道来看，这本质上是一轮竞争要素的彻底切换。产业升级的主线，落到三项长期能力建设上：全球本地化运营体系搭建、电动化带来的供应链话语权重塑、数字化对经营效率与商业模式的重构。全球化、电动化、数字化，并非三条独立赛道，而是产业同一场能力升级的不同切面。

全球化：真正的分水岭不是出口额，是本地化经营能力

三一重工早在2021年就把全球化、低碳化、数字化并列成“三化”战略，管理层反复提到一个判断——当下正处在第四次工业革命与能源革命交汇的“超级技术窗口期”。

2020年三一重工海外销售收入140亿元，2025年达559亿元，海外收入占比超过60%，毛利额贡献超过70%，净利贡献更高。秦致妤说得很直接：“国内市场非常卷，大家都不怎么赚钱，企业主要利润来自海外。”主要市场是亚洲和澳洲，同时欧美、非洲、拉美这些市场增速都很快。

三一重工的增量来自两处：市场自身增长，以及在目标市场的份额提升。新兴市场靠基建与矿业投资拉动，欧美成熟市场靠存量更新和电动化、智能化升级。在秦致妤看来，未来全球化的市场空间、市场增长非常值得期待，全球化对中国企业来说不仅是带来收入规模和利润增长，“更高的意义是它会带来市场结构、盈利结构、产品结构，以及我们的全球反脆弱能力深层次的变化。”

2025年一拖股份把国际化直接上升为公司三大战略之一，与数字化、生态化并列。海外收入占比从2022年不足5%，到2025年突破10%。一拖股份把全球市场切成1.0、2.0、3.0三块：非洲、南亚是1.0，南美等市场是2.0，欧洲和北美是3.0，去年增速最快的是2.0市场。目前海外一二级经销商突破300家，YTO品牌在105个国家完成注册，未来重点聚焦中高端市场。

江韵结合杭叉集团70年发展、出海20周年的历程提出，国内装备企业出海已经走过早期被动观察、选择跟随的阶段，进入主动布局、分层攻坚的新阶段。杭叉刚刚落幕第四届全球代理商大会，从首届仅30家海外代理商参会，到如今汇聚超500家全球代理伙伴。在她看来，行业出海已经出现标志性转变，过去国内厂商以追赶者身份对标海外龙头，聚焦补齐产品差距；当下国内企业已经拿出一批海外竞品尚未推出的新品，锂电叉车、智能叉车机器人等产品同步推向全球舞台，出海主线从单纯输出产品，转向输出差异化新品。

江韵将接下来装备出海划成两大核心命题。其一，直面欧美主力市场竞争，目标不再是单纯走货，而是完成从“中国制造”到具备强竞争力的中国品牌跃迁；其二，守住新兴市场红利，东南亚、南美等区域正在复刻国内过往制造业高速增长周期，需要稳住存量份额、抓取更高质量收入。

行业统计数据显示，2024年全球工程机械市场规模2100亿美元，约合1.4万亿元人民币，其中中国占约十分之一，欧美高端市场占53%到54%，其余是亚、非、拉市场。按品类拆，挖掘机约700亿美元、占三分之一，起重机约300亿美元。行业预测2030年市场将增至3000亿美元，年复合增速保持在5%以上。

电动化：关键不是动力替换，是场景适配与经济性验证

圆桌会议参会嘉宾从各自赛道出发，共同指向一个行业共识：装备电动化不存在统一的渗透曲线，品类工况、全生命周期经济性、配套基础设施，共同决定落地节奏；锂电在部分细分赛道迎来出海机遇，但重型装备、农机仍处在商业化爬坡期。

江韵指出，叉车全口径电动化率看似超80%，剔除低价值小型仓储车，中大吨位叉车今年渗透率刚突破50%，杭叉出口产品锂电占比已经超过60%。依托国内完整的三电供应链，中国叉车锂电全系列产品，海外竞品短期难以追赶，“中国品牌，天然比进口品牌在锂电产品上多出10%至15%的成本优势”。叉车室内作业、工况规整、吨位适中，叠加欧洲存量铅酸车替换需求，落地条件得天独厚。行业重心也从单纯放量，转向品质、定价与品牌升级，联动智能化冲击高端市场。

秦致妤判断，重型工程机械电动化仍处在市场培育初期，赛道内部分化明显。工程装备属于生产资料，客户决策核心看全生命周期经济性，不少电动机型采购成本接近翻倍，叠加高强度工况、偏远工地补能短板，规模化推广难度不小。三一不再只售卖单机，一边依靠电驱电控优化、移动换电方案压缩回报周期，一边联动三一国际打包微电网、储能、充换电整套能源方案，主动补齐海外基建短板，“而不是等待当地市场基础设施的完善，企业自己也会主动去做很多工作”。

农机赛道约束更为突出。刘斌介绍，拖拉机需要持续驱动农具，负载波动剧烈，电池衰减更快；同等马力电动机型购机成本约为燃油机型三倍，大田季节性作业也很难配套充电设施。一拖现阶段优先用中小马力机型切入海外果园、牧场、园艺等轻量化场景。他同时区分两条主线，智能化不等于电动化，高端燃油拖拉机同样可搭载智能操作系统。

整体来看，锂电红利已经在叉车赛道兑现；工程机械、农机电动化坚持场景先行，能否不靠补贴跑通稳定的TCO（全生命周期持有成本）模型，是判断商业化可持续性的核心标尺。

数字化：不止工厂升级，AI重构装备产业价值

三一在数字化上的表态十分坚决。2018年，梁稳根说“数字化要么实现翻身，要么实现翻船”，这句话也曾登上央视。落到具体是三件事：智能制造、智能产品、智能运营。长沙18号工厂和北京桩机工厂是达沃斯认证的灯塔工厂，18号工厂两条总装线能柔性生产60多种产品；印尼工厂虽未取得灯塔认证，但完全按灯塔标准建设，印度、巴西、土耳其、泰国也在复制这套能力。秦致妤说，制造标准、工业软件、人才队伍都沉淀在组织里，可以随产能出海一起迁移复制。

智能产品的核心是让客户“用得更安全、更高效、更节能”。秦致妤对产业终局的描述是：未来是“少数人加多数智能体”协同，组织效率有5倍甚至10倍的提升空间；商业模式从卖产品转向经营客户全生命周期的价值；生产从“哪里生产发到哪里”，转向全球离散制造加柔性生产，按目的地需求做最优配置。

一拖股份的抓手是智慧农业。刘斌先立了个前提：智慧农业首先要有足够智能的农机，“智能化不等于电动化”，高端大马力拖拉机已经用上智能操作系统。方向是从卖产品到卖方案，让拖拉机与机具智能配合。但他也承认，行业里智慧农业示范园不少，“真正达到商业化的其实基本上是没有的，总体还是一个在实验阶段的过程”。

杭叉集团2025年完成对优秀的机器人公司国自机器人的整合，核心团队来自Robot Club竞赛冠军队伍，内部做机器人研发的超过1000人，算法工程师超过200人。今年7月发布基于物理AI的工业具身模型，并在全球代理商大会上展示了单机智能无人叉车。

江韵的解释很实在：上一代无人叉车本质是定制工程化的自动化设备，机器不能感知环境、不能自主决策，所以渗透率上不去；真正意义上的单机智能，才是这个行业跨代际的产品。管理层把今年定为“二次创业”的起点——一家70年的公司，要从制造企业转向科技公司。

数字化正在重塑估值锚。灯塔工厂、柔性生产、AI场景，短期看是费用投入，长期看指向费用率的下行和商业模式的延展。当一家装备企业开始经营“全生命周期价值”、推出“具身智能产品”，资本市场给它的标签就会从传统制造向科技属性迁移。中国装备制造正凭借持续的技术迭代和前瞻的全球化布局，在全球产业重构中构筑更坚固的竞争壁垒，也打开了价值重估的空间。