又现违规套费，阳光财险一中支收103万元罚单，负责人也被重罚

8月18日，辽宁金融监管局披露一张大额罚单。

罚单显示，阳光财险沈阳中心支公司因存在“虚构保险中介业务套取费用”等3项违规事实，被罚款103万元。作为相关责任人，阳光财险沈阳中支负责人孙建被警告，并罚款25万元。

今年以来，阳光财险各地分支机构已经收到多张罚单，其中，虚构业务套费是违规重灾区，就在沈阳中支这张罚单披露的前一天，阳光财险岷县支公司同样因为“虚构保险中介业务套取手续费”收到罚单，机构负责人亦被追责。

频现违规套费的背后，或许是阳光财险正面临的保费增长放缓压力，以考核指标的形式传导至基层机构，让分支机构不惜以违规的方式换取市场份额。

多个分支机构套费被罚，责任人均为管理层

除了“虚构保险中介业务套取费用”，阳光财险沈阳中支的违规行为还包括“财务数据不真实”“未按规定使用经批准或备案的保险条款和保险费率”两项。

其中，虚构保险中介业务套取费用通常表现为虚挂中介手续费，形成账外资金，将这笔资金用于市场抢单、返佣、拓展业务等，实际上变相突破报行合一的费用管控要求。

而套费常常伴随着财务数据造假，继而出现“财务数据不真实”的违规行为，当报表无法反映实际经营成本，总公司看不到分支机构的真实经营状况，便容易掩盖亏损风险。

未按规定使用经批准或备案的条款费率，同样是争夺市场的一种手段。财险产品的同质化较高，总公司报备的费率、保障都是固定的，分支机构没有权限直接修改备案的条款和费率，为了抢单子，基层机构便通过额外扩大保障范围、变相降低保费等方式吸引客户。

这样看似抢来了业务，但影响了保险产品定价的合规性，实际风险、赔付情况和当初备案精算假设脱节，容易造成承保亏损；对消费者而言，合同部分内容脱离了备案约束，理赔阶段也极易发生纠纷，自身权益也会受损。

这三类问题同时出现在沈阳中支，且相关责任人是作为机构一把手的孙建，意味着罚单涉及的违规行为不是个别员工的操作失误，而是整个中支层面的经营导向出现偏差，内控合规为业绩让步。

而沈阳中支并不是近两个月里，阳光财险旗下唯一一个因违规套费而收到罚单的分支机构。

就在8月17日，阳光财险岷县支公司也因为“虚构保险中介业务套取手续费”被罚款6万元，作为相关责任人，时任阳光财险岷县支公司经理袁爱江被警告并罚款1.5万元。袁爱江于2020年10月开始担任阳光财险岷县支公司的负责人，目前仍在任。

6月30日，阳光财险海南州中心支公司被罚款15万元，违规行为包括“虚构中介业务套取费用”“财务业务数据不真实”。作为相关责任人，时任阳光财险海南州中心支公司副总经理(主持工作)申达兴被警告并罚款3万元；时任支公司团体客户部渠道经理周瑞被警告并罚款1万元。

6月16日，阳光财险江苏省分公司被罚款23万元，罚款事由是“虚构广告宣传事项套取费用”，分公司副总经理任新平因对违规行为负有责任，被警告并罚款4万元。

虚构广告宣传事项套取费用与虚构中介套费略有不同，虚构广告宣传事项走的是行政宣传费用科目，不一定和单张保单直接挂钩。阳光财险的分支机构存在这两类情形，说明违规套费已经渗透到业务、行政费用等多个环节。

而不同地域、不同层级机构反复发生违规套费，说明并不是个别人员的道德问题，更多是阳光财险在考核导向、费用管控、内控机制等方面存在的系统性短板导致。

保费增长踩刹车，有中支遭老员工联合举报

追根溯源，分支机构频频在合规红线边缘试探，或与阳光财险正面临的增长困境有关。

6月29日，联合资信发布阳光财险2026年跟踪评级报告。报告显示，2023年-2025年，阳光财险的原保费收入依次为442.38亿元、478.21亿元、478.88亿元，分别同比增长8.1%、0.14%。

2025年保费增长骤然按下了暂停键，保费增长几近停滞，对此，联合资信的解释是“受保险产品业务结构调整及定价调整形成的消费波动影响”。

保费增速骤然放缓的同时，市场份额也出现下滑，2023年-2025年，阳光财险的原保费收入市场份额依次为2.79%、2.83%、2.73%，2025年的市场份额已不及2023年的水平。

进入2026年，阳光财险的保费增长放缓趋势不仅没有停止，反而开始步入下行区间。一季度，阳光财险的保险业务收入为122.01亿元，较去年同期减少了5.84%(二季度业绩未披露)。其中，车险签单保费为58.93亿元，同比减少1.82%。

保费收入减少，市场份额也在缩水，阳光财险面临的增长压力不言而喻。这一前提下，分支机构想必也面临较大的考核指标压力——当总公司、省分公司向下下达保费、规模指标，但正规费用额度受报行合一约束，部分区域市场竞争又很激烈，部分基层机构为了完成考核指标，便极有可能通过虚构业务、虚构宣传费用等违规手段套费，用于争夺客户。

值得一提的是，今年6月，有媒体报道称，阳光财险泰州中心支公司在2025年，被多名在公司任职近18年的退休员工，联合向监管部门实名举报，反映阳光财险泰州中支涉嫌长期存在虚挂保单套取费用、财务数据造假、跨区域出单等情况。监管调查后认定多项举报属实，并于今年6月5日发布行政处罚决定，对阳光财险泰州中支及相关责任人进行处罚。

根据举报人反映，阳光财险泰州中支的车商渠道报价比其他渠道低1000-2000元，业务费用却高出5-10个百分点，导致其他渠道的业务员难以完成任务。

阳光财险的销售渠道包括车商、电网销、综拓、政保、团车、信保、门店等。该公司明确了各层级机构渠道深化的目标及举措，不断下沉渠道，将渠道建设目标与相关责任人员考核挂钩，以此来推动渠道建设，提升客户服务质量。

未曾想，这反而滋生了分支机构的诸多不合规行为，从退休老员工联合举报的舆论事件，到接二连三关于套费的监管罚单，阳光财险的内控短板暴露无遗。

回到业绩端，一季度的保费收入虽然有所下滑，但得益于成本的压降，以及投资收益和公允价值变动收益的增长，阳光财险仍实现了净利润上升。

2025年，阳光财险的全年综合成本率高达102.1%，今年一季度，受保单品质改善影响，整体成本下降，综合成本率降至96.92%，有效改善了净利润。最终，阳光财险的净利润同比增长6.41%至3.72亿元，在财险公司中排名第七。