初心如磐，笃行未央|利得基金重启转型五周年

星光不负赶路人，时光不负有心人。

自2021年6月利得基金立足“买方投顾”战略转型，不知不觉已走过五个年头。

这五年，基金代销江湖三足鼎立、群雄逐鹿：银行系坐拥网点与客户资源，券商系凭借场内ETF与投研优势强势崛起，而独立第三方销售机构中，头部互联网流量平台凭借场景生态早已占据用户心智。

利得基金身处其中，既没有资源“靠山”，也没有流量“加持”，究竟靠什么熬过了这荆棘丛生的漫漫征途？

答案或许不在宏大的战略里，而在一次次面对客户的“价值创造”中，在每一次拒绝宽门诱惑、选择窄路的坚持里。正是这份“难而正确”的笨功夫，让利得基金得以夹缝求存，继而乘势而上。

一、转型之路：保持赤诚，做难而正确的事

提到利得基金，其实很多投资人并不了解，这是一家早在2011年就成立的老牌基金销售公司，也是国内最早获得证监会批准的独立基金销售机构之一。

初期，利得基金并没急于盲目扩张，而是把重心全力放在打磨自身基础服务能力上，斥巨资打造出全套基金交易和清算系统，成为业内少数在机构、分销、零售三大业务线上均拥有完整自研能力的第三方服务机构。

2021年中，利得基金确立了“买方投顾”的核心理念，我们深知，对于那个没渠道、没客户、没流量的利得基金而言，只有真正立足买方需求、为客户提供价值创造，才是生存之道。于是，伴随金融机构基金投资需求的驱动，利得基金锚定机构业务为战略目标，引入高比例国资参股、完善公司治理结构、组建专业化人员队伍，构建出多元系统承载能力与定制化研究服务体系，累计打造了近百个功能子系统，持续优化交易清算流程与系统对接能力。

在研究服务层面，利得基金扩建利得研究院，聚拢了20余位有近20年从业经验的资深专家，以买方视角搭建研究体系，囊括大类资产配置和全市场基金优选，辅以金工量化模型追踪，重点覆盖不同机构视角下的定制化、个性化研究需求。

也正是这一年，当我们觉得自己准备就绪之际，我们努力邀请了第一批机构合作伙伴入驻，体验我们的服务能力，让我们有了第一个“百亿”。说起来，过程并不能说是一帆风顺，这里真心要感谢客户长期以来的支持和包容，如今他们也已成为我们最密不可分、最珍贵的战略伙伴。

而在个人业务端，面对互联网流量平台的碾压式优势，利得基金无力正面竞争，但也不会通过特殊风险资产来取巧，我们选择了一条最笨的路径——“拼服务”。从基金投顾与特色货架入手，用真心服务来换取每一位平台用户的信任。通过厘清客户风险偏好与收益目标，精选适配的产品，并以长期服务来陪伴客户穿越持仓周期，逐步建立信任关系。我们惊喜地发现，平台用户的留存率和复购率逐年攀升，这也累积出我们第一批种子客群。

过去的这五年，没有什么宏大的战略叙事，而是一次次拒绝捷径、选择难路，把“为客户创造价值”拆碎了，揉进每一个不起眼的细节里。

2026年5月27日，利得基金整体代销保有规模站上2,000亿关口，这并非激进扩张的战果，而是客户用信任堆砌的里程碑。

这一刻，利得基金那份“用赤诚之心，做难而正确的事”的坚持，终得回响。

二、下一个五年：初心如磐，做深而长远的事

财富管理是个长坡厚雪的行业，客户的需求会伴随市场周期不断迭代，这也意味着我们的服务能力也要持续升级，才能为客户不断提供价值贡献。

这种升级，不仅局限在更细致的产品研究、更丝滑的系统能力、更细致的运营服务上，而是我们希望再前进一步，走向更深层次的“买方投顾”。

下一个五年，利得基金将聚焦三件事：

第一，深耕账户管理。目前基金行业产品越来越多、策略越来越丰富，无论是对专业投资者还是普通投资者来说，账户管理的难度陡增。只有更科学的资产和策略配置，以及更细致的账户管理，才能从整体上增加各类账户的抗周期能力。

第二，启动新翼计划。我们将系统梳理过去五年服务大型机构客户所积累的严苛风控体系与成熟配置策略，萃取其核心逻辑，并将其提炼和移植到个人业务中，推动专业级的资产配置服务真正普惠于民，致力让每一位个人客户都能获得不缩水的专业服务。

第三，推进亮剑计划。在倡导资本市场“长牛慢牛”、“高质量牛”的背景下，利得研究院将投研重心锁定在“买方投顾研究”上，过滤市场噪音，直击资产配置的核心痛点。同时，利得基金立足现有的买方投顾实践，积极申请基金投顾牌照，真正推动业务模式从“产品代销”向“买方投顾”转型。

三、致敬未来：行稳致远，在变局中守正

当前，AI技术的指数级跃迁，正深刻改写行业的竞争格局，也为财富管理行业带来了新的变量。在这一背景下，利得基金也在积极探索和努力打磨自己，将新技术审慎务实地融入到运营与服务的环节中，以延伸服务半径、提升服务效率。

我们始终坚信：金融因科技而变，却因信任长存。

财富管理是一场经营信任的长期修行，技术虽能提高服务的效率，却无法复刻人心的温度。在这个算法横行的时代，利得基金更愿意做那个“慢”下来的人——保持对市场的敬畏、守住对信任的忠诚。

广袤的财富管理市场从不缺乏机会，只缺乏专注的耕耘者。利得基金虽非巨轮，却自有其航向。只要日复一日地用心经营，不断为客户创造价值，总能找到独属于利得基金的那片绿洲。