熊猫金控（600599）被证监会预处罚，投资者有望索赔

2026年4月9日，*ST熊猫发布关于收到中国证监会湖南监管局《行政处罚事先告知书》的公告，公司收到中国证监会湖南监管局下发的《行政处罚事先告知书》（〔2026〕4号）。

经查明，熊猫金控涉嫌违法的事实如下:

2023年4月4日，*ST熊猫披露了《关于逐步缩减小贷业务规模并加强小贷业务风险控制的公告》，称全资子公司广州市熊猫互联网小额贷款有限公司和西藏熊猫小额贷款有限公司拟分别与昆朋资产管理股份有限公司签署《债权转让合同》，将广州小贷和西藏小贷的债权本金余额及交易基准日后相关权益分别以198,075,000元、215,840,000元的价格转让给昆朋资产。上述交易金额占*ST熊猫最近一期经审计净资产的58.97%。

经查，*ST熊猫与昆朋资产的债权转让为虚假交易，*ST熊猫为债权转让提供资金，后续通过资金拆借掩盖虚假交易，上述债权由国峻实业控股有限公司代持。

我局认为，*ST熊猫的上述行为涉嫌违反《中华人民共和国证券法》第七十八条第二款的规定，构成《证券法》第一百九十七条第二款所述违法行为。

2025年12月29日晚公告，熊猫金控股份有限公司于2025年12月29日收到中国证券监督管理委员会下发的《立案告知书》（编号：证监立案字0132025017号），因公司涉嫌信息披露违法违规，中国证监会决定对公司立案。

另外，2025年7月29日，熊猫金控发布公告，收到中国证券监督管理委员会湖南监管局出具的《关于对熊猫金控股份有限公司及相关责任人员采取出具警示函行政监管措施的决定》。

经查明，公司2024年业绩预告与2024年年度报告披露的业绩存在较大差异，且“业绩预告与业绩更正公告均没有真实、完整、准确地披露相关事项”，构成了信息披露不准确。

2025年4月28日，熊猫金控发布《2024年度业绩预告更正公告》。

更正公告显示，2025年1月23日，ST熊猫于发布《2024年度业绩预盈公告》，前次业绩预告情况如下：1、经公司财务部门初步测算，预计2024年度实现归属于上市公司股东的净利润为3,000万元至4,500万元，与上年同期相比，将实现盈利。2、预计2024年度实现归属于上市公司股东扣除非经常性损益后的净利润为2,100万元至3,600万元，与上年同期相比，将实现盈利。

此次更正后的业绩预告情况：1、经财务部门再次测算，预计2024年度实现归属于上市公司股东的净利润为-46,000至-48,000万元。2、预计2024年度实现归属于上市公司股东扣除非经常性损益后的净利润为-47,000至-49,000万元。

一、哪些投资者符合索赔条件？

根据《民法典》、《证券法》及最高人民法院的相关司法解释，上市公司、新三板公司因欺诈发行、财务造假、虚假陈述、内幕交易、操纵股价或者其他重大违法行为给投资者造成损失的，投资者可就投资损失进行股票索赔。赔偿范围包括：投资差额、佣金、印花税损失。权益受损的证券投资者可以向有管辖权的法院提起民事赔偿诉讼。

北京张春杰律师暂定以下范围的投资者有望获赔：凡在2025年1月23日至2025年4月28日之间买入熊猫金控股票，且在2025年4月28日收盘时仍持有，或2023年4月4日至2025年12月29日买入熊猫金控股票，且在2025年12月29日收盘时仍持有股票的投资者（最终以法院认定为准），可通过公众号“股海卫士”报名登记。

说明：继续持有股票不影响索赔。上市公司退市与否，都不影响民事索赔，但可能会影响诉讼的进度。而进入破产程序（包括重整、预重整或清算），则影响诉讼进度的可能性会较大。

二、索赔流程是怎样的？

由于该公司涉嫌信息披露违法违规，被中国证监会处罚，为维护股票投资者合法权益，北京瀛和律师事务所张春杰律师团队（律师执业证号11101200810261853，律师执业18年）可提供全流程法律服务。

投资者可将上述股票的对账单（从第一笔买入打印至今）发给律师，律师收到以上资料后，先确定投资者是否符合条件，并初步计算可主张损失数额。如果符合索赔条件，律师将提供正式的起诉材料给投资者。

该系列案件法院遵循“不告不理”原则，投资者只有主动委托律师提起诉讼，上市公司才有可能赔偿损失。

目前已经有几百只股票可以进行索赔，我们律师团队已收到数百名投资者的股票索赔咨询、委托，已有多批次案件递交至法院立案，受损股民仍可加入索赔。