逆周期扩张之王

文 | 崔鹏CP

长期以来，市场已经习惯了“苹果=高价”的方程式，现在的苹果令人感到陌生。

本月初它发布599美元的MacBook Neo时，华尔街一片哗然，分析师们发现这个价格比他们的预期还要低。

要知道现在是全球存储的疯涨周期，所有消费电子厂商都在给产品提价，但MacBook Neo和加量不加价的iPhone 17e让苹果看起来像在另一个平行世界。

如果你认为这只是“库存管理大师”库克的又一次清库存操作，那可能就错了。

当你将苹果发布的三款新品放在一起，就会发现苹果生态（iOS、macOS和iPadOS）的门槛已经被统一降到了599美元。

它更像是一场策划已久、占尽天时地利的逆周期扩张战略，并且“Only Apple can do”（库克音）。

“苹果正在发起进攻”，IDG副总裁Francisco Jeronimo表示，苹果将内存涨价导致的缺货危机，视为抢占市场份额的良机，因为安卓和Windows制造商都在涨价。

我们可以做出一个大胆的预测：在未来1-2年内，苹果都会执行“低端产品线（加量）不加价、高端产品线加量且加价”的战略，用低端产品抢夺竞品市场份额，用高端产品平衡利润表现。

「1」涨价VS加量不加价

因为产能不足，供应链在与制造商谈判时处于更强势的地位，但苹果拥有全行业最强大的议价权。

以DDR存储为例，此前苹果曾与恺侠（Kioxia）签下长期固定价格供货协议，这让苹果在当下的涨价周期里，依然能获得低于市场均价的特权价格，成本压力远小于其它厂商。

市场普遍预计，直到今年秋季发布会苹果才会提高部分产品的售价，相较于其它同行来说，这是长达一年的价格优势区间。

比如Counterpoint周四的分析就认为，苹果现在不会跟其它厂商一起涨价，而是自行承担部分利润压力，借此机会扩大市场占有率。

来自渠道商和ODM厂商的信息显示，在严峻的成本提升压力下，小米、OPPO、vivo和荣耀等头部安卓品牌都已经启动了新一轮产品价格调整，其中O、V两家已经发布官方涨价预告。

这是疫情后手机行业规模最大的一次集体调价。苹果选择在这个时间节点推出“加量不加价”的iPhone 17e，无疑是向中端手机市场投下的重磅炸弹，与此前的iPhone 17标准版一起向安卓厂商的走量主阵地发起进攻。

虽然有不少评论者认为苹果的低价产品“纯属面子货”，但消费者总会用真金白银投票。

根据CIRP的数据，去年iPhone 16e在美国市场相当成功，上市当季占美国iPhone销量的11%，是前代iPhone SE的两倍多。低价iPhone在市场上的吸引力毋庸置疑。

而MacBook Neo对PC市场的杀伤力只会更强。在北美教育市场，它将直接挑战谷歌Chromebook。

后者在（K12）教育设备市场的份额长期超过60%，IDC报告认为2025年美国教育市场Chromebook的出货量约为2200万台，这是让所有Windows制造商和苹果都眼馋的巨大蛋糕。

现在499美元（教育优惠）的MacBook Neo，再叠加以旧换新的优惠，无疑让苹果在大量学校的采购清单上拥有史无前例的性价比。

而在中国市场，已经有很多用户通过“国补+教育优惠+以旧换新”的方式，将这款产品的售价做到了2500元的极低档位。

这个价位的Windows笔记本无论是品牌还是产品做工，都几乎无法与苹果抗衡，学生和普通白领群体都是它的目标用户，MacBook Neo也将给联想等品牌的Windows轻薄本造成直接冲击。

「2」苹果过去十年最佳的进攻时机

Counterpoint按周更新的中国智能手机出货跟踪数据显示，2026年前9周中国智能手机销量同比下降4%。尽管有补贴政策和春节促销，但飙升的内存价格显然影响更大。

值得注意的是，同一时期苹果在中国市场的销售增长非常强劲，逆势同比增长23%，这无疑是低价策略的成功。

伯恩斯坦分析师本月初对客户表示：“鉴于内存前所未有的短缺，苹果拥有一个独特的机会，可以从无法获得足够内存的安卓制造商手中抢夺市场份额。”

在竞品纷纷涨价的时候，一向被诟病“内存贵过金条”的苹果连续推出加量不加价甚至降价的产品，让它在很多用户心目中的形象突然变得眉清目秀。

很多人可能都想不到，苹果有一天会成为“性价比”这个词语的代言人。

美国本土一位长期批评苹果“边涨价边减配”的头部数码博主，在MacBook neo和iPhone 17e发布后，甚至改口称苹果为“黑暗时代的灯塔”。

IDC大胆预测称，低端安卓设备将受到苹果最大的冲击。

是的你没听错，一直与“低价”两个字无关的苹果，正在敲响中低端安卓阵营的挽钟，这是苹果过去十年进攻安卓和Windows阵营最好的机会。

公司CEO蒂姆·库克最近一次财报电话会议上表示，苹果预计“内存市场价格将大幅上涨”，从本季度开始苹果的利润将受到更显著的影响。

苹果作为全球消费电子产业中议价能力最强的公司（可能没有之一），在这一轮存储芯片涨价的大周期中可能只是少赚一点，但绝大部分竞品却要面临赔钱甚至关停产品线的危机。

实际上，已经有一些弱势的厂商在主动关停产品线。

比如华硕在1月就宣布，将暂停推出包括ZenFone和ROG Phone在内的所有新款手机，今年将不会有任何新手机发布计划。

魅族在2月底宣布，正式暂停国内手机新品的自研硬件项目，包括原计划于今年中发布的魅族23系列旗舰机型。

对于大部分手机和PC制造商来说，今年可能最难熬的年份之一，苹果对中低端市场的威胁将持续存在。