应用出海与算力需求共振，通信ETF广发涨1.12%

截止1月21日10点30分，上证指数涨0.47%，深证成指涨1.12%，创业板指涨1.50%。贵金属、能源金属、金属铅等板块涨幅居前。

ETF方面，通信ETF广发（159507）涨1.12%，成分股联特科技（301205.SZ）、七一二（603712.SH）、致尚科技（301486.SZ）涨超5%，新易盛（300502.SZ）、永鼎股份（600105.SH）、剑桥科技（603083.SH）、长芯博创（300548.SZ）、闻泰科技（600745.SH）、光迅科技（002281.SZ）、德科立（688205.SH）等上涨。

消息面上，2025年度出海应用榜单揭晓，以美图秀秀、CapCut为代表的照片视频工具类应用成为核心主力，占上榜应用的33%，印证了全球用户从“被动浏览”向“主动创作”的行为转变。微信同日发布数据显示，2025年全球跨境与境外用户使用小程序次数突破50亿次，服务覆盖全球100个国家和地区，跨境支付已覆盖78个国家和地区，境外本地用户交易金额同比增长70%。中国应用出海在用户规模与商业化层面均展现出强劲增长势头，为相关通信服务公司带来海外业务拓展预期。

天风证券表示，市场进入业绩预告披露期，我们仍坚定看好算力产业链核心标的的投资机会，AI带动算力供应链核心标的有望实现较好的业务增长，重视产业链核心厂商。其中，海外算力产业链高景气度依旧，相关公司财报持续体现AI相关需求的高景气，相关产业链的基本面共振更强，我们持续看好海外算力产业链投资机会。国内方面，后续伴随着国产算力持续发展，大厂如阿里、字节等对于AI的持续投资，仍然看好AI行业以及围绕AIDC产业链的持续高景气。整体上我们积极看好26年国内AI基础设施需求延续高景气，同时应用有望持续开花结果。中美AI均进展不断，同时推理端持续推进。建议持续关注AI产业动态及AI应用的投资机会。

招商证券表示，工业互联网领域政策密集落地，构建起全链条发展体系，推动产业向提质增效转型。工业通信公司凭借差异化技术与场景优势，有望深度受益政策红利，从底层技术、硬件支撑、场景落地等维度助力产业升级。