1月14日金05转债上市

点击输入图片描述（最多30字）根据申购资料，金05转债的债券等级为AA+级，等级较好；发行规模为16.71亿，规模较大，溢价率为4.36%。股东配售率为79.84%。转股价下修条件为“当公司股票在任意连续三十个交易日中至少有十五个交易日的收盘价格低于当期转股价格的 85%时”，下修条件较为严苛；强赎条件为“如果公司股票在任何连续三十个交易日中至少十五个交易日的收盘价格不低于当期转股价格的 130%（含 130%）”；有回售条款，无担保。正股金盘科技（688676）最近一个交易日（1月13日）的股价为85.55元，转股价为89.28元，转股价值为95.82。转股价值较低。金05转债的剩余期限为5.948年，其到期可收到本息总额为111.5元，票面年化利率为1.9334%，票面年化利率尚可；将可转债作为纯债计算价值，AA+级中债企业债5.948年期年化利率为2.2919%，当前可转债的债券价值为97.4401，纯债价值较低。公司概况海南金盘智能科技股份有限公司是全球领先的新能源电力系统配套提供商,公司运用数字化制造模式不断为新能源(含风能、太阳能、储能等)、新基建、高效节能、轨道交通等全场景提供优质的电能供应解决方案及高端装备,专注于干式变压器系列、储能系列等产品的研发、生产及销售,并致力于为制造业企业尤其是离散制造业提供一流的全生命周期数字化工厂整体解决方案。公司当前市值391.7亿，动态市盈率60.5，市净率8.31，加权净资产收益率10.58%。2025年第三季度财务数据点击输入图片描述（最多30字）2025年前三季度公司实现营业收入5194303709.34元，同比增加8.25%；实现归属于母公司所有者的净利润为485644896.76元，同比增加20.27%；实现归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润为456120171.48元，同比增加19.05%。金盘科技股价走势点击输入图片描述（最多30字）近七个月来，金盘科技股价已有220%左右的上涨幅度，股价处于长期股价的顶部附近，短期内股价具有一定的回调风险。根据当前市场情绪及可转债交易行情，金05转债上市时预计会有47%的溢价，预估上市价值为141元。金05转债为AA+级转债，转股价值及纯债价值较低，前三季度正股主业盈利能力较好。本次发行规模较大，股东配售率为79.84%，上市首日流通市值约9.941亿，上市首日会有一定的抛售压力。开盘大概率130元开盘，可以关注尾盘是否继续涨停决定是否获利卖出。风险提示：上述观点仅为个人之见解，所涉及之标的均不构成投资推荐。须知投资之道，风险与机遇并存，踏入市场之际，务须审慎行事！月14日金05转债上市

根据申购资料，金05转债的债券等级为AA+级，等级较好；发行规模为16.71亿，规模较大，溢价率为4.36%。股东配售率为79.84%。转股价下修条件为“当公司股票在任意连续三十个交易日中至少有十五个交易日的收盘价格低于当期转股价格的 85%时”，下修条件较为严苛；强赎条件为“如果公司股票在任何连续三十个交易日中至少十五个交易日的收盘价格不低于当期转股价格的 130%（含 130%）”；有回售条款，无担保。

正股金盘科技（688676）最近一个交易日（1月13日）的股价为85.55元，转股价为89.28元，转股价值为95.82。转股价值较低。

金05转债的剩余期限为5.948年，其到期可收到本息总额为111.5元，票面年化利率为1.9334%，票面年化利率尚可；将可转债作为纯债计算价值，AA+级中债企业债5.948年期年化利率为2.2919%，当前可转债的债券价值为97.4401，纯债价值较低。

公司概况

海南金盘智能科技股份有限公司是全球领先的新能源电力系统配套提供商,公司运用数字化制造模式不断为新能源(含风能、太阳能、储能等)、新基建、高效节能、轨道交通等全场景提供优质的电能供应解决方案及高端装备,专注于干式变压器系列、储能系列等产品的研发、生产及销售,并致力于为制造业企业尤其是离散制造业提供一流的全生命周期数字化工厂整体解决方案。

公司当前市值391.7亿，动态市盈率60.5，市净率8.31，加权净资产收益率10.58%。

2025年第三季度财务数据

2025年前三季度公司实现营业收入5194303709.34元，同比增加8.25%；实现归属于母公司所有者的净利润为485644896.76元，同比增加20.27%；实现归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润为456120171.48元，同比增加19.05%。

金盘科技股价走势

近七个月来，金盘科技股价已有220%左右的上涨幅度，股价处于长期股价的顶部附近，短期内股价具有一定的回调风险。

根据当前市场情绪及可转债交易行情，金05转债上市时预计会有47%的溢价，预估上市价值为141元。

金05转债为AA+级转债，转股价值及纯债价值较低，前三季度正股主业盈利能力较好。本次发行规模较大，股东配售率为79.84%，上市首日流通市值约9.941亿，上市首日会有一定的抛售压力。开盘大概率130元开盘，可以关注尾盘是否继续涨停决定是否获利卖出。

风险提示：

上述观点仅为个人之见解，所涉及之标的均不构成投资推荐。

须知投资之道，风险与机遇并存，踏入市场之际，务须审慎行事！