饮料市场结构性分化：无糖茶、植物饮料增速超30%，传统品类承压

一、概念概况
饮料类商品零售涵盖即饮型包装饮料，包括碳酸饮料、茶饮料、果汁、功能饮料、植物蛋白饮料、咖啡饮品及冷饮等。作为快消品核心品类，其消费频次高、覆盖场景广，与居民消费力、健康意识及社交需求紧密相关。2024年，中国饮料行业可统计销售收入达5348亿元，总产量1.88亿吨，同比增长7.5%。行业已从高速扩张转向结构化升级，健康化、功能化与场景细分成主导方向。
二、行业特点

• 强刚需与高韧性：饮料作为高频消费品，受经济周期影响相对较小，但增长动能从“量增”转向“质升”。
• 渠道碎片化：传统商超、便利店、会员店（如山姆、Costco）、即时零售（美团闪购）、零食量贩店等多渠道并存，即时零售占比达35%，冰柜陈列位成为稀缺资源。
• 产品迭代迅速：新品生命周期从过去的18-24个月缩短至6-9个月，“流量型产品”替代传统爆品。
• 健康导向明确：无糖、低卡、清洁标签从差异化卖点变为市场准入标准，无糖饮料年复合增长率达38.69%（2014-2025年）。
• 供应链重资产：头部企业通过自建冰柜网络、智能仓储与柔性生产降低成本，中小品牌面临高昂渠道与履约成本。

三、市场现状
1. 规模与增长
据博思数据发布的《2025-2031年中国饮料行业深度调研与市场调查报告》表明：2025年上半年我国饮料类商品零售累计值达1619.7亿元，期末总额比上年累计下降0.6%

• 整体销售承压：2025年6月饮料类零售当期值296.3亿元，累计值1619.7亿元，累计同比增长-0.6%，较2024年同期（5.6%）显著放缓。

饮料类商品零售类值累计

• 月度波动显著：2025年3月同比增长4.4%，但6月转负（-4.4%），反映消费信心波动与季节性影响（如夏季气温、节假日）。

饮料类商品零售类值

• 现制饮品逆势增长：2025年现制饮品规模预计达3190亿元，茶饮与咖饮门店数分别达66.9万、28.8万家，成为渠道增量引擎。

2. 结构性分化

• 健康品类高增长：植物饮料销售额同比增长125.9%，电解质水、无糖茶（如东方树叶）增速超30%，头部品牌农夫山泉茶饮料收入首破百亿元。
• 传统品类收缩：碳酸饮料、啤酒销量下滑，2024年啤酒销售收入同比降4%，消费者转向功能更清晰的细分品类。
• 价格带下移：成本压力下，3元以下产品占比提升，折扣渠道与临期商品规模达1.62万亿元，性价比成关键决策因素。

3. 渠道格局重构

• 即时零售崛起：O2O渠道占即饮销售额35%，但平台扣点率较传统渠道高40%，中小品牌盈利承压。
• 会员店与零食量贩店主导增长：山姆、零食很忙等渠道通过定制商品与高周转策略，成为新品试水核心阵地。
• 冰柜霸权竞争：农夫山泉、东鹏特饮通过智能冰柜垄断黄金陈列位，终端曝光资源向头部集中。

四、未来趋势
健康化纵深化：

• 无糖普及化：从“0糖0卡”延伸至“0防腐剂、0代糖”，清洁标签成为标配。
• 功能细分：睡眠管理（GABA饮品）、肠道健康（益生菌）、电解质补水等场景化需求崛起。

技术赋能供应链：

• AI预测与柔性生产：头部品牌将库存周转天数压缩至7天，缺货率降至3%。
• 区块链溯源：增强原料透明度，如白桦树汁、NFC果汁等高端品类依赖原产地认证。

情感价值驱动：

• 国潮IP联名：品牌通过敦煌文化、经典动漫（如《哪吒2》）绑定年轻消费者。
• 情绪疗愈：助眠、减压类饮品（如甜睡气泡水）成为Z世代“社交货币”。

渠道融合与下沉：

• 即时零售深化：30分钟达覆盖从一线城市扩展至县域，冷链物流成本占比降至12%。
• 下沉市场潜力：东鹏特饮通过三四线城市布局净利润超30亿元，人均饮用量仍存翻倍空间。

全球化与资本化：

• 现制饮品出海：霸王茶姬、蜜雪冰城登陆港股与纳斯达克，东南亚市场成扩张重点。
• 供应链企业上市：富岭股份（包装材料）等配套企业加速资本化，提升产业集中度。

五、挑战与机遇
挑战

• 成本压力：糖、包材、物流成本持续上涨，即时零售单件履约成本达4.2元（传统电商的3.5倍）。
• 创新悖论：消费者“既要健康又要口感”，复合蔬果汁复购率仅12%，功效质疑频现。
• 渠道挤压：中小品牌在O2O渠道获客成本同比增150%，超90%SKU难以进入黄金陈列位。
• 产品同质化：2023年推出的3000余款新品中，月销破千万仅6款，爆品概率不足0.2%。

机遇

• 健康红利：无糖茶、植物饮料等品类增速超30%，功能性饮品规模预计突破615亿元。
• 技术降本：AI驱动的销量预测将缺货率从15% 压降至3%，柔性生产提升SKU周转效率50%。
• 场景创新：植物蛋白饮料通过加热适配早餐、办公室场景。
• 夜间经济：助眠饮品在Z世代中渗透率提升，睡眠管理市场增速超50%。
• 政策支持：国务院“恢复和扩大消费”政策预计释放3000亿元补贴，推动绿色消费与乡村振兴。

在这个过程中，博思数据将继续关注行业动态，为相关企业和投资者提供准确、及时的市场分析和建议。