华南城(01668.HK)披露整体债务重组最新进展：预计2026年第一季度内发布重组方案及重组支持协议书

格隆汇12月18日丨华南城(01668.HK)公布，公司于2025年11月10日发出公告以来，公司已与若干主要债权人及持份者签订保密协议，以推进协商整体债务重组的关键条款，相关讨论持续进行中。

为使整体债务重组取得成功，清盘人认为公司须持续维持上市地位。如公司于2025年9月8日发出的公告所述，公司须就导致其暂停买卖的事项作出补救、满足复牌指引及全面遵守上市规则，直至获联交所信纳，并在股份暂停买卖之日起计18个月内恢复其股份买卖，否则联交所可取消公司股份之上市地位。该18个月的期限将于2027年2月10日届满(「复牌指引期限」)。鉴于复牌指引期限迫近，时间至关重要，清盘人须尽快确定是否有足够债权人及持份者支持以推进整体债务重组。

为配合复牌指引期限，清盘人拟定的整体债务重组的时间表如下：

拟定的整体债务重组的时间表受多项因素影响，包括：

(a) 清盘人预期须根据《公司条例》(第622章)第670条提出债务偿还安排(「该计划」)，方能实施整体债务重组；

(b) 预计该计划的筹备、启动及完成至少需时六至九个月；

(c) 清盘人在动用公司有限的资源筹备及实施该计划前，须评估是否已获得足够债权人及持份者支持推进整体债务重组。在评估整体债务重组的可行性时，清盘人将考虑(除其他因素外)签署重组支持协议书的债权人数量及其持有的债务金额，并留意根据《公司条例》(第622章)第674条规定，该计划须在受该计划约束的每个类别债权人的会议上，获得出席相关会议且有投票(不论是亲身或委派代表出席及投票)的该类别债权人中占价值最少75%的过半数债权人支持，方可获法院认许并生效；以及

(d) 清盘人预期，若公司的上市地位遭取消，债权人及持份者对支持整体债务重组的意愿将大幅降低，并假若未能于复牌指引期限前完成整体债务重组，重组计划将不再可行。

因此，公司鼓励债权人及持份者继续积极与清盘人就整体债务重组进行讨论及／或提出建议。如上述拟定的时间表及重要工作事项所示，清盘人希望尽快收到债权人或持 份 者 的 任 何 意 见 及 ／ 或 建 议 ， 欢 迎 阁 下 透 过 电 子 邮 件ProjectCompassFTI@fticonsulting.com 与清盘人联系。