午评：创指半日涨1.07% 算力硬件股早盘强势

来源：股市直击

　　12月9日消息，三大股指涨跌不一，创指早盘反复活跃，半日涨超1%。板块方面，算力硬件股早盘强势，元件、CPO方向领涨，德科立20cm涨停，胜宏科技触及涨停；福建板块反复活跃，中创环保20cm涨停，欣贺股份、鸿博股份等多股涨停；零售板块盘中异动拉升，茂业商业直线涨停；下跌方面，有色金属板块集体调整，中国中冶领跌；创新药板块冲高回落，瑞康医药、海王生物跌停；券商股下挫，兴业证券跌近6%领跌。总体来看，个股跌多涨少，下跌个股超3500只。

　　截至午间收盘，沪指报3918.83，跌0.13%；深成指报13341.62点，涨0.09%；创指报3224.38点，涨1.07%。

　　盘面上，元件、CPO、数字水印板块涨幅居前，海南、海南自贸区、工业金属板块跌幅居前。

　　热点板块：

　　1．福建

　　安记食品6连板，龙洲股份5连板，舒华体育4连板，东百集团、厦门港务3连板，安妮股份2连板。

　　消息面上，《中共厦门市委关于制定厦门市国民经济和社会发展第十五个五年规划的建议》发布。《建议》提出，厦门将着力打造万亿级产业集群、千亿级制造业龙头企业。《建议》还提到，完善厦台海、空直航运输体系，打造“厦门-台湾-全球”通道。

　　2．CPO

　　福晶科技再创历史新高，德科立20cm涨停，，中瓷电子、超声电子涨停。

　　消息面上，国盛证券指出，在AI算力需求驱动下，全球光模块产业正加速向800G/1.6T升级。光隔离器作为光模块中保护激光器的关键无源组件，正因其上游核心材料法拉第旋光片的全球性供应短缺，成为制约光模块产能扩张的“卡脖子”环节。

　　消息面：

　　1、【谷歌与XREAL合作智能眼镜Project Aura 将主要依托中国产业链】《科创板日报》9日讯，在The Android Show上，谷歌与XREAL联合发布智能眼镜Project Aura ，采用 XREAL自研X1S芯片，将在2026年正式面向市场。《科创板日报》获悉，Project Aura的硬件研发和制造几乎全部依托中国团队完成，X-Prism光学系统由中国团队独立研发并量产，X1S 空间计算芯片由XREAL自研设计，供应链体系扎根长三角，上海将作为XREAL全球研发与未来AI终端创新中心。在供应商方面，龙旗科技、立讯精密等将提供支持。（记者 黄心怡）

　　2、【福建：鼓励宁德时代、星云电子等企业先行先试开展电动船舶基础配套设施建设】《福建省电动船舶产业发展行动计划（2026—2028年）（征求意见稿）》公开征求意见。其中提到，全力推动“船舶电动化、技术产业化、产业集聚化、建造专业化、岸电一体化、运营市场化、管理体系化、模式创新化”，将电动船舶产业打造成福建省先进、优势产业。培育具有全球领先优势的电动船舶动力电池及电池动力推进系统等核心装备供应商，打造不少于2个具有国际影响力的知名品牌。另外，加快充换电配套设施建设。以闽江流域、沿海等水域为重点，鼓励国网福建电力、省港口集团、省投资集团、宁德时代、星云电子、福州两江四岸、福建航电等有条件的企业发挥资源及技术优势，先行先试开展电动船舶充换电站、燃料加注场站等基础配套设施建设。支持引进、培育电动船舶充电接口生产企业，根据市场需求，推动充换电设施设备标准化、系列化、产业化发展。

　　3、【特朗普宣布：允许英伟达向中国出售H200芯片】据环球网援引路透社、彭博社等媒体报道，美国总统特朗普当地时间8日在社交媒体上发文宣布，美国政府将允许英伟达向中国出售其H200人工智能芯片，但对每颗芯片收取一定费用。

　　《纽约时报》称，H200芯片为英伟达“性能第二强”的芯片。特朗普表示，美方将从相关芯片出口中收取25%的分成。他还称，美国商务部正在敲定相关安排细节，同样的安排也将适用于超微半导体公司、英特尔等其他人工智能芯片公司。

　　路透社称，此举标志着特朗普政府政策的转变，其政府最初限制向中国出售人工智能芯片，对英伟达首席执行官黄仁勋来说则是一场“重大胜利”，他曾花费数月时间游说白宫放宽出口限制。

　　4、【智谱开源“会操作手机的AI”AutoGLM】《科创板日报》9日讯，智谱深夜开源其核心AI Agent模型AutoGLM。该模型被业界视为全球首个具备“Phone Use”（手机操作）能力的AI Agent，能够稳定完成外卖点单、机票预订等长达数十步的复杂操作流程。此次开源意味着硬件厂商、手机厂商和开发者均可基于AutoGLM，在自己的设备或系统中复现一个能“看懂”屏幕、并模拟真人进行点击、输入、滑动的AI助手。目前，AutoGLM已支持微信、淘宝、抖音、美团等超过50个高频中文应用的核心场景，其自动化操作能力与此前引发热议的“豆包手机”演示相似。（记者 李明明）

　　机构观点：

　　开源证券指出，科技+周期的双轮驱动的主线仍将延续，在全球科技大周期的共振下，科技的相对盈利与景气优势有望延续。而周期行业在“反内卷”为主要政策底色背景下，辅之PPI边际修复与再通胀的交易预期同样也大有可为。两者有望殊途同归。建议关注：（1）科技内部的修复和高低切：军工、传媒（游戏）、AI应用、港股互联网、电池、核心AI硬件；（2）PPI改善加广谱反内卷受益：光伏、化工、钢铁、有色、电力、机械；（3）中长期底仓：稳定型红利、黄金、优化的高股息。

　　兴业证券指出，考虑2026年仍处于关税扰动区间，以及全球经济低位增长、订单透支效应逐步显现、转口贸易监管趋严等因素影响，外需或有所承压。但结构上，中国制造业竞争优势凸显、新兴市场“再工业化”需求持续演绎等因素支撑下，2026年中国出口仍有望保持平稳增长。具体而言，2026年中国外需可把握以下四个增量机会：1．新兴市场“再工业化”需求带来的结构性支撑；2．中国制造业竞争优势正逐步体现；3．出海布局牵引国内产业链、价值链升级；4．政策聚焦下的服务贸易增长潜力空间。