谁在为你的养老金“买单”？揭秘2025中国养老财富真相

最近，中信银行联合中国老龄科学研究中心，于2025年正式发布了一份长达81页的重磅报告——《中国居民养老财富管理发展报告（2025）》。这份报告系统揭示了我们国家居民在面对日益严峻的人口老龄化时，如何为自己储备和管理养老钱，以及金融机构正在如何应对这场“养老大考”。

市场现状：钱不够，还很焦虑

• 现实很骨感：绝大多数人（83%）都认为，光靠退休金根本不够花，至少需要额外准备50万以上，甚至近四成人觉得需要200万以上才能安心养老。
• 行动跟不上意识：虽然大家普遍（85%）都有每月存点“养老本”的习惯，但很多人（尤其是年轻人）要么觉得“还早”，要么找不到合适的产品，导致规划迟迟落不了地。
• 最怕什么？老年人最焦虑的不是钱生钱，而是生病和没人照顾（72%），其次是吃饭、居住不便等现实问题，精神上的孤独感也日益凸显。

我们怎么管“养老钱”？

• 安全第一：大家的首选还是银行存款、理财和商业保险，求稳心态明显。
• 开始“冒险”：不过，买基金、股票的人这几年变多了，愿意承担一点亏损博取更高收益的人群比例在上升。
• 规划让投资更长久：做了养老规划的人，平均愿意把一笔钱投资7.7年；没规划的人，平均只愿意放2.5年。规划真的能让人眼光放更长远！
• 老人更有钱？数据显示，50岁以上的中老年群体，家庭金融资产占比反而比年轻人更高，投资也更稳健中带着一点进取。

我们想要怎样的养老生活？

• 坚决“宅家”：超过90%的老年人首选还是居家和社区养老，去养老机构的意愿整体不高。
• 服务要“打包”：大家不再只满足于理财产品给点利息，更希望它附带医疗服务、健康管理、甚至旅居、文娱活动。“金融+服务”成为新期待。
• 智能养老是真需求紧急呼叫设备、智能手环、远程问诊等科技产品受到过半老年人欢迎，科技正在真正融入养老生活。

金融机构在做什么？

• 政策东风猛吹：国家大力推广个人养老金（每年最高省税5400元），并出台一系列政策鼓励金融与养老社区、健康管理、科技结合。
• 产品“内卷”升级：产品设计更精细（期限、风险任选），而且拼命绑定实体服务，比如买保险送养老社区入住权、理财送健康体检。
• 科技全面赋能：用AI智能投顾做养老规划，用区块链确保养老金安全，用物联网设备（如智能床垫）实时监测老人健康，科技感拉满。
• “中信方案”亮相：中信银行打造了“幸福+”生态，一个APP里就能搞定养老金计算、产品购买、找养老院、预约挂号、甚至上老年大学，试图提供一站式解决方案。

国外老人怎么过？

• 美国：主打个人退休账户（IRA/401K）和丰富的退休社区模式，金融产品很成熟，社区服务选择多。
• 日本介护保险国家兜底，强力支持“在地养老”，同时金融机构推出“认知症信托”等产品，防范老人失能后的财务风险。
• 德国/英国多支柱养老金体系历史悠久，同时用社会影响债券等创新方式，吸引社会资本投资养老设施建设。

总结与启示

这份报告清晰地描绘了一幅图景：中国人的养老意识已经觉醒，需求正从“存钱”升级为“要生活品质、要服务保障”。但现实是，个人储备普遍不足、规划能力欠缺，而市场上的产品和服务还在追赶需求的路上。

未来，养老绝不是一个人的战斗，也不仅仅是金融机构卖产品。它需要个人早规划、机构优服务、政策强支持、科技来赋能，共同构建一个能让人们“老有所养、老有善养”的生态系统。对于我们每个人而言，最大的启示就是：养老规划要趁早，不能再拖延；选择产品时，除了看收益，更要关注它背后能带来怎样的实实在在的生活保障和服务。

报告节选

完整报告获取：三个皮匠报告