个人投资者股票期权开户条件全解析

想进行股票期权交易，个人投资者得满足一系列条件才能开户。下面就详细说说这些条件，让大家能清楚了解。

一、资金门槛，50 万的入场券

在申请开户前的 20 个交易日里，你托管在券商处的证券市值，加上资金账户里能用的钱（这里不包括通过融资融券交易借来的证券和钱），合计得不少于 50 万元人民币。这就像去参加一个高级活动，得先证明自己有一定的经济实力。不过，要是个人投资者资金暂时达不到这个要求，也不是完全没办法，还可以向期权平台申请子账户交易，签好风险告知书就能在线上开户啦。

二、交易经验：积累实战时长

你得在证券公司或者期货公司有一定的交易经历，满足下面这些情况中的任意一种就行。

（一）证券公司交易经历

上交所规定：你得在某家证券公司做指定交易满 6 个月。指定交易就好比你和证券公司签了个“专属合作协议”，确定在这家进行交易。

深交所规定：只要你在任一家证券公司（不管是沪市还是深市）开户满 6 个月就可以。

具体还能细分成三点来理解：

你在任一家证券公司开户（指定交易）满 6 个月，并且在这家或者其他证券公司开了信用账户。信用账户就像是券商给你的一个“信用小钱包”，让你能进行融资融券操作。

你在任一家证券公司开户（指定交易）满 6 个月，而且至少有过一次金融期货交易经历。金融期货交易就像是一场有点刺激的“金融游戏”，你得有过参与的经验。

你在任一家期货公司开户满 6 个月，并且至少有过一次金融期货交易经历。

三、知识储备：通过期权小测验

你得具备期权的基础知识，并且要通过交易所认可的相关测试。具体流程如下：

你要到券商营业机构的期权知识测试考场，登录上交所的测试网址（https://sc.sseinfo.com/sc/login ）或者深交所的测试网址（https://biz.szse.cn/OptionExam/ ）参加测试。

测试分为一级、二级、三级考试（得逐级参加）和综合考试，合格成绩是 70 分。

如果你想申请一级、二级或三级交易权限，就必须通过和交易权限相对应的期权知识测试。要是通过了综合考试，那就相当于通过了三级考试。

营业机构会为通过考试的投资者查询打印期权测试成绩单，而且这个成绩长期有效，以后去其他期权经营机构申请开户也能用。

四、模拟交易：实战前的演练

你得有交易所认可的期权模拟交易经历。具体是这样的：

券商会为投资者开立股票期权模拟账户，投资者用券商提供的模拟交易软件进行期权模拟交易，完成模拟交易后，营业机构会打印模拟交易单。

不同级别的交易权限，对模拟交易的要求也不一样：

一级交易权限：在持有期权合约标的时，能进行相应数量的备兑开仓；在持有期权合约标的时，能进行相应数量的认沽期权买入开仓；还能对所持有的合约进行平仓或者行权。

二级交易权限：除了能做一级交易权限对应的交易，还能进行买入开仓。

三级交易权限：在二级交易权限对应的交易基础上，还能进行保证金卖出开仓。

投资者的模拟交易经历里必须包含行权操作。要是除了“行权”经历外，已经满足开户的其他条件，而且投资者愿意书面承诺“在期权模拟交易下一个行权日完成行权操作”，那券商可以先给投资者开户，不过投资者得在下一个行权日完成“行权”操作。

五、风险承受：量力而行的投资

你得有相应的风险承受能力：

申请一级交易权限的投资者，风险承受能力得是稳健型及以上。

申请二、三级交易权限的投资者，风险承受能力得是积极型及以上。这就像去游乐场玩项目，不同的项目对身体的承受能力有不同要求，投资也是一样，不同级别的交易权限，对投资者的风险承受能力有不同标准。

六、诚信与合规：做个靠谱投资者

你不能有严重不良诚信记录，也不能存在法律、法规、规章和交易所业务规则禁止或者限制从事期权交易的情形。简单说，就是得做个守规矩、讲诚信的投资者。

七、其他条件：听交易所的安排

除了上面这些，还得满足交易所规定的其他条件。毕竟交易所会根据市场情况等因素，制定一些额外的要求。

八、开户资料：准备齐全不跑空

个人投资者开户时，得准备好下面这些资料：

有效身份证原件，这可是证明你身份的重要证件。

可正常使用的存管银行账户，就像一个“资金中转站”，方便资金的进出。

期权模拟交易记录单，这个可以去营业机构打印，能证明你有模拟交易的经历。

期权知识测试成绩单，同样去营业机构打印，证明你通过了期权知识测试。

融资融券（期货）开户记录证明或金融期货交易记录，也是去营业机构打印，用来证明你有相关的交易经历。

诚信承诺，表明你是个诚信的投资者。

期权经营机构要求的其他资料，按照券商的要求准备就行。

只有满足了这些条件，准备好相关资料，个人投资者才能顺利开通股票期权账户，开启股票期权交易之旅。