消金年化利率不得超20%，最快下月开始实行？

消金界了解到，从上周五开始，已经有消金公司陆续收到地方监管窗口指导，要求个人贷款利率最高上限降低到20%以内。此次窗口指导要求的利率口径为IRR（内部收益率）。有消金公司人士表示，公司将于11月开始，新增投放的个人贷款年化利率将调整为不超过20％。

另外几家消金公司也向消金界证实了上述消息。一些还没收到指导的消金公司表示，利率压降是“迟早的事”，对此公司内部已经在做相应预案，为消费贷利率进一步降低做好准备。

根据从业人士提供的信息，此次监管窗口指导，除了综合息费和担保增信，也对消保工作等提出要求。细则预计年内出台，具体来说：

一、个人综合息费压降到20%。

金融贷款利率上限，一直是行业争议的焦点问题。

早在2021年，多地金融监管部门对属地内消费金融公司进行窗口指导，要求将个人贷款利率全面控制在24%以内，并设置了过渡期进行调整。不过此后，大部分消金公司依赖互联网助贷扩大规模，转向高定价资产。

而在日前召开的非银消费金融闭门会议中，会议传达的主要思想也包括“24%的年化利率可能会守不住，未来贷款利率会进一步下行”。

根据此次监管的窗口指导意见，要求个人综合贷款利率降低到20%以内，更长远要压降至18%。不过，20%年化利率是上限还是加权利率，具体口径还有待细则出台。

二、担保增信占比不得超25%。

在此前发布的《消费金融公司管理办法》中，新增了多项监管指标要求，其中包括：担保增信业务余额不得超过全部贷款余额的50%。而根据此次指导意见，监管要求担保增信业务余额继续压降至全部贷款余额的25%。

助贷主要分为两类主流模式，一类是增信模式，一类是分润/导流模式。从此次指导意见来看，监管旨在鼓励消金公司从事自营或分润模式，降低对担保机构的依赖。未来，消金公司也将制定相应的压降计划，对合作机构进行压降管理。

三、消金合作平台也要做出相应调整

此外，有从业者表示，消金公司合作机构也要在利率等方面进行相应调整。

消金界关注到，助贷新规生效之后，通过官网和APP可以查询到，各家消金公司和助贷平台的年化利率都控制在24%以内。而在当下消费金融行业面临着利润下滑、成本控制等多重压力，一旦政策刚性落地，对消金机构来说是资产缩表、风控收紧，而对平台来说，风险显然更大。因此，新规的落地的时间节点较为重要，是否设置过渡期，成为从业者较为关注的问题。有业内人士称，提振消费呵护市场的同时，需要平衡增长与风险，才能更好促进业务规范发展。

可以肯定的是，当下市场已经逐渐达成共识，36%的业务已被逐渐抛弃。金融机构将真正发挥普惠金融的作用，未来其利差水平也将在合理区间内，以保障行业的可持续发展。