鑫闻界｜5家险企偿付能力“亮红灯”，都是因为啥？

齐鲁晚报·齐鲁壹点记者 黄寿赓

据中国保险行业协会数据，截至8月3日，共有143家险企发布了二季度偿付能力报告，包括60家人身险公司、83家财险公司与再保险公司。1家人身险公司、4家财产险公司因风险综合评级为C类致偿付能力不达标。此外，瑞华健康保险股份有限公司对2025年第2季度偿付能力信息进行了延迟披露，预计披露时间为8月中旬，一季度，该公司偿付能力充足率已接近监管红线。

5家险企偿付能力“亮红灯”

2025年第二季度，共有46家险企风险综合评级获评A类，其中工银安盛人寿保险有限公司、中意人寿保险有限公司等14家险企评级达到A类最高级别的AAA级。风险综合评级在B类的险企共有90家，其中53家为财险公司，37家为人身险公司。另有5家险企的风险综合评级为C类，2家险企因成立时间较短等原因未披露评级情况。

风险综合评级为C类的5家险企分别是华汇人寿保险股份有限公司（简称“华汇人寿”）、安华农业保险股份有限公司（简称“安华农险”）、华安财产保险股份有限公司（简称“华安财险”）、新疆前海联合财产保险股份有限公司（简称“前海财险”）以及亚太财产保险有限公司（简称“亚太财险”）。

根据监管要求，核心偿付能力充足率、综合偿付能力充足率、风险综合评级等均是关系险企偿付能力的关键指标。核心偿付能力充足率衡量保险公司高质量资本的充足状况，不得低于50%；综合偿付能力充足率衡量保险公司资本的总体充足状况，不得低于100%；风险综合评级不得低于B级。上述5家风险综合评级为C类的险企，均为偿付能力不达标。

除此之外，瑞华健康保险股份有限公司（简称“瑞华健康险”）对2025年第2季度偿付能力信息进行了延迟披露，预计披露时间为8月中旬，理由为“技术原因”。

公开信息显示，瑞华健康险成立于2018年5月，目前正面临资本考验。2025年一季度末，该公司核心偿付能力充足率为73.71%，综合偿付能力充足率为101.51%，两项指标均逼近50%和100%的监管红线，并且未对二季度末数据作出预测。7月4日，执掌瑞华健康保险多年的总经理田凯因个人原因向董事会提出辞职申请。

不达标的险企都差在哪

5家风险综合评级为C类的企业包含1家人身险公司与4家财产险公司。具体来看，华汇人寿的问题由来已久，该公司成立于2011年，但自2013年起，其年度信息披露报告就已暂缓披露至今。最新的偿付能力报告中称，因公司治理相关问题整改工作尚未完成，监管部门于2022年第一季度将公司风险综合评级结果由B类变为C类。

华汇人寿业务也基本处于停摆状态，官网产品信息一栏无产品披露，人身保险产品信息库信息显示，华汇人寿目前仅有一款团体寿险登记在售。今年上半年，华汇人寿实现营收42.67万元，亏损2190.85万元。

财产险方面，安华农险、前海财险、华安财险偿付能力不达标也已持续较长时间。作为国内少数专业农业保险直保公司，安华农险成立于2004年，总部位于吉林省长春市，融捷投资控股集团有限公司为其第一大股东。安华农险目前在山东、内蒙古、辽宁、四川、河北、黑龙江、广东等多地设有分支机构。2022年第4季度，安华农险风险综合评级结果由B类变为C类。

风险综合评级持续为C类背后，安华农险曾多次受到监管处罚，公司董事长职位也自2023年5月起一直空缺至今。今年上半年，安华农险实现保险业务收入43.82亿元，净利润9912万元。

前海财险成立于2016年10月，2022年第一季度，其风险综合评级由B降为C，并一直持续至今。公司偿付能力充足率也在持续下降，2024年末，其核心及综合偿付能力充足率为107.12%，如今两项数据已经降至100.84%，综合偿付能力充足率迫近于红线。值得注意的是，前海财险预测下一季度两项数据为85.88%，届时综合偿付能力充足率将低于监管水平。

自成立以来，前海财险仅2022年获得盈利，去年公司实现保险业务收入15.25亿元，亏损1.04亿元。今年上半年，公司实现保险业务收入6.06亿元，亏损5096.22万元。

华安财险是成立于1996年的老牌财险公司，其风险综合评级自2022年第一季度由B降至C级后，至今仍未改善。此外，华安财险董事长一职已空缺5年。

华安财险在合规管理上存在较多问题，年内屡被监管处罚。上半年，华安财险全系统共收到行政处罚决定书26份，罚款总金额为415.2万元，其中单位罚款336.5万元，个人罚款78.7万元。违法行为主要包括“编制虚假报告、报表、文件、资料”“给予被保险人保险合同约定以外的其他利益”“虚列费用”“未按规定使用经批准或者备案的保险条款、保险费率”“违规承保异地车险业务”“虚构保险中介业务套取费用”等。

亚太财险风险综合评级为C类始于2024年第四季度，这家历史可追溯至1982年的老牌财险公司近些年受到股权变动困扰，股东所持股权多次被摆上拍卖台，但市场反响寂寥。股东层面的变动也影响到了亚太财险经营情况，目前其综合成本率仍超100%。

新闻线索报料通道：应用市场下载“齐鲁壹点”APP，或搜索微信小程序“齐鲁壹点”，全省800位记者在线等你来报料！