资金持续净投放，承兑汇票贴现利率延续上行走势,今天承兑几个点

央行开展1545亿元7天期逆回购操作，利率持稳于1.4%。据统计，今日公开市场有645亿元逆回购到期，净投放900亿元。整体流动性保持宽松。

昨日承兑汇票承兑总额为2203.96亿元，贴现金额为1936.28亿元，银票转贴现交易量达1387亿元。
一级市场出票能力持续增强，供给维持高位。大行收票需求稳定，同时城商行、农商行收票情绪缓慢释放，整体收票节奏略有放缓。

直贴市场整体票源供给充裕。多数直贴行机构贴现利率保持稳定，部分机构根据市场反馈小幅上调报价。

银行票据贴现报价怎么看？

以前用票据的都是少数企业，但随着承兑可拆分、云信、迪链、美易单、鑫海汇等供应链平台的普及，越来越多中小企业被“卷”进了承兑汇票体系。

拿到票据却不想等到期怎么办？这时候就会出现一个关键词——贴现。
简单说：提前“卖掉”手上的电子承兑汇票，付点利息换现金周转。

那问题来了：贴现利率怎么算？网上那么多贴现报价表又怎么看？我们今天就以银企贴平台5月22日的贴现报价图为例，一步步教你读懂票据贴现表！

✅ 一、贴现报价图怎么看？

如上图所示，是一张标准的银行承兑汇票贴现利率报价表，来源于【银企贴官网】5月22日发布的当日参考报价（仅作举例）：

✅ 二、每一列、每一行都代表什么？

我们逐条拆解，确保小白也能搞懂：

第1列：银行类型（即承兑行类型）

• 国股：国有+股份制银行，风险最低，贴现利率最便宜；
• 大商：大型城商行；
• 城商：城市商业银行；
• 三农、村镇、外资、民营：代表票据由这些类型银行承兑，风险稍高，利率随之上浮。

注意：不是你在哪家银行开户，而是看票据上的“承兑行”是哪家！

第一行：到期时间（月）

代表你的承兑汇票“什么时候到期”。贴现天数越长，利率越高。

比如：

• “截至2025/05/31” → 表示本月底到期的票据；
• “截至2025/11/30” → 表示年底才到期，时间长，所以贴现利率也高。

上方四列：不同票面金额档位（单位：万元）

标题说明

金额＜10万 小票据，最不受欢迎，利率偏高

10万≤金额＜50万 中小票据，利率中档

50万≤金额＜100万 主流票据，利率相对较优

100万≤金额＜5000万 大额票据，利率最低、最受欢迎

举例：
如果你手里拿着一张100万元、到期日是2025年8月31日的承兑汇票，承兑行是某“城商行”，那么你查到的贴现利率就是 1.27%。

利率单位说明：

图表中出现的 1.85%、1.20%、2.00% 等，都是年化贴现利率。

例如：

• 一张50万票据，贴现利率2%，还有半年到期 → 手续费 = 50万 × 2% ÷ 2 = 5,000元
• 到账金额 = 500,000 - 5,000 = 495,000元

有了贴现利率和到期日，就可以算出每10万扣多少钱、贴现费多少、到账多少。

✅ 三、小票就贵，大票优惠，是怎么加点的？

很多银行会在基础贴现利率上对小额票据“加点”。比如有备注说：

“50万以下+70BP” → 就是比正常利率贵0.7%！

所以：

• 小金额票据流通性差，银行不愿收 → 加点
• 票面金额越大，利率越低，到账更多

✅ 四、贴现前你必须确认这3件事！

1. 承兑行是哪家银行？
2. 决定你是查“国股”“城商”还是“村镇”“民营”等利率区间。
3. 到期时间是哪天？
4. 越久越贵，贴现利息是按“时间”来算的！
5. 票据金额是多少？
6. 小票加点，大票优惠。

✅ 五、怎么看自己贴现划不划算？

最实用的方法就是——

✅ 登录银企贴官网 → 上传票据照片（或输入承兑行+金额+到期日）
✅ 一键自动报价 → 按“每10万贴现扣多少”清单式展示

你不需要去比几十家银行的报价，平台自动帮你筛选最低贴现利率。

免责声明：文中所提供的信息仅供参考。所引用信息和数据均来源于公开资料，我们力求报告内容和引用资料和数据的客观与公正，若文章有何不妥之处，或请留言指正。