周亚辉投资笔记：机器人时代的社会结构模型与十年后中国首富预测

作者：昆仑万维创始人周亚辉

写作是我的爱好，给我带来很好的情绪价值，为了创业交付，歇笔了7年。最近在朋友圈偶尔写点随笔，获得了一些重量级人物主动跑过来好评，让我又升起了写作的欲望。我7年前写的周亚辉投资笔记即使今天回头看，也是相当不错的，没有华丽的词藻，主打就是一个真实，Be Real。从今天开始，我准备写2025系列。

第一篇先讲讲机器人时代的社会结构，再预测下十年后中国首富人选。

大家会说既然叫投资笔记，怎么不写投资的故事呢？大家不用担心，2017年到2024年，我还是经历了很多精彩刺激的投资故事，这些我都会在未来空闲时刻一一写出来，包括最精彩的当属我怎么神秘地领投了Musicly最后一轮，然后一个认知浅薄少赚了10亿美金，也包括最近刚上市的中国RoboTaxi一哥Pony.ai的投资故事，还有马上要上市的一亩田的后续故事。7年前我是以失败的角度写一亩田的故事，但当时我就预言，邓锦宏身上有一股坚韧的狠劲，他最终还是能把公司带上市，终于第8年个年头了，一亩田也要上市了。

投资故事、创业故事、对科技革命前景的预判都是我2025系列的主要内容。

PART.01

昆仑万维的使命是在2030年开始实现通用人工智能，让每个人更好地塑造和表达自我。这是我作为创始人在2021年就草拟的昆仑万维的使命，希望找一群志同道合的人一起干。过去2年，中国的圈子对AGI的实现众说纷纭，基本都是典型中国式一窝蜂热。2024年初Sora刚发布的时候，一堆人就开始说AGI马上过1-2年就要实现了，然后到年中又偃旗息鼓，说AGI遥遥无期。

基于我对科技革命周期的理解，我一开始就认为，2030年之后才会开始逐步实现通用人工智能AGI，AGI时代的标志是什么？是机器人开始真正进入人类社会，进入到人们工作和生活的方方面面的场景中，这将是2030年发生的事情。这个时间点我从未改变过。AGI时代也可以叫做机器人时代，更准确点是人形机器人（简称机器人）时代。在之前，2027年开始，无人驾驶的RoboTaxi将会大规模普及。

PART.02

机器人在2030年开始普及之前，还有几个技术问题要解决，而每一个问题的解决都需要全球最顶尖的AI科学家实现突破，这样的科学家其实全球不到1万人，剩下的人绝大多数的工作只是Follow和复现。

1.第一个问题，空间智能大模型的问题。李想给大家普及过，李飞飞教授的创业公司就是立志解决这个问题，这个问题解决了，机器人大脑才能真正形成。从李飞飞团队成立半年多的进展来看，这个工作的解决需要3年左右时间。

2.第二个问题，运动控制技术。这一块我个人一直认为真正的解决不是要更好地机械控制，而本质是一个材料学问题，需要发现一种生物特性的纳米材料，这种材料可以做成高密度的骨骼，以及低密度的肌肉才能真正解决运动控制问题。这个问题的解决需要5年甚至更久的时间，但目前的机械手方式也不会影响机器人开始进入人类社会。

3.第三个问题，机器人的商品定位问题以及伴生的能源续航和能耗问题。事物都是有寿命的，机器人的设计寿命决定了机器人产业的发展。刚开始，能源的限制导致机器人是一个像手机一样的消费品，用2-3年就换，这个市场规模是有限的，也就5000亿美金左右；之后机器人像汽车一样，寿命有8-10年左右，那就具备一定的金融属性和资产属性，这个产业就会到5万亿美金左右；如果机器人能够像房产一样，具备30年以上甚至50年的保值增值的资产属性，那么这个产业就会到50万亿美金（以上均指包括直接上下游产业）。这怎么算出来的？未来全球每年需要5亿个机器人，每个机器人的售价（硬件+软件）将是5万美金，这就是25万亿美金，上下游加起来算要翻一倍，这将是一个史上媲美房地产的最大产业。这就将彻底改变整个社会的社会生态和社会结构。但这个50年保值增值我认为并不是靠机器人能用50年实现，这样生产机器人的公司并不会特别大，到不了每年5亿台的规模，他们还是会希望机器人5-6年就会需要换一台新的机器人，就跟汽车一样，其实汽车厂商能做出来使用寿命20年的汽车，但肯定不会这么干一样。机器人还是会实现50年的保值增值的，是靠机器人会积累长期的个性化私域数据，机器人会越用越聪明，人类把这些数据导入到下一台机器人，就能一上来实现更高阶的智能，这是能长期保值增值的。就跟基因一样，还是不会变异的基因。马斯克也希望自己的小孩一上来就是马斯克一样的，机器人将会实现某某家的机器人一代比一代聪明。

当然这个不会很快实现，我前面提到这是2030年之后逐步实现的，第一代商用的机器人不会那么牛。怎么去预判实现的节奏进展呢?其实看机器人在军事领域的应用是最合适的。

机器人在军事领域用途是最刚需的，但往往大家都习惯性回避这个话题。

第一代军事机器人应该都是炮兵、坦克兵、空军这些武器的操作兵，这应该在2030年代就会实现。第二代是步兵，步兵需要往一个方向连续前进1000公里作战1个月，技术上在能源续航上就有很大挑战；在运用能力方面，需要适应各种巷战、山地、丛林复杂地形，难度也很大；要能使用各种武器，同时识别敌友、感知地雷陷阱也都是很大的技术难度。所以步兵大概率会是在2040年代实现。第三代最难的兵种是空降兵。但空降兵又是现代战争中使用最频繁最重要的兵种。大家可以想象，从空中跳伞下来安全着陆，这对机器人来说需要的挑战非常之大，这就需要解决我说的材料的问题。

PART.03

如果机器人产业发展超过10万亿美金规模，将会对社会结构和社会治理产生巨大的影响。

那个时候，举例来说，一个负责任的发达大国里，假如有1亿人口，18-65岁人口占到60%，这是劳动力人口，劳动力人口里面将会有一半以上的人不再工作而在家待业状态，这些人将由政府发放生活费，假如人均GDP是1万美金，算到每个劳动力人口的人均GDP是大致1.8万美金，这些待业人口政府将会发放相当于年薪6000美金的生活费，工作人群的年薪大致会在3万美金左右，税后在2万美金左右，比现在的年薪要高，因为是工作质量高的更高端人群留下来工作了。这个人群也是机器人的购买家庭，他们需要每个月拿出自己税后的20%来月供购买一台属于自己家庭的机器人，一代代把数据部分传下去。待业人群家庭大比例是不购买机器人的，但他们有大把的时间可以打游戏、写短剧、玩音乐，打游戏打得好的人可以赚钱翻身购买机器人，成为工作人群。待业人群比例50%是我预估的，我预估最低值是50%，有可能会更高。政府怎么解决这些人群的生活费这个巨大社会开支呢，很简单，在机器人产业发展起来之后，会对每个机器人征收高达100%的税收，类似于烟草税收一样。

在机器人时代面对这样的社会结构，美国政府会怎么应对？我认为美国政府的应对国策不会有太大变化，还是维持美元强势的世界货币位置，向全球征收货币税，繁荣的美股促进美国企业的发展壮大，强大的军事实力，自由竞争的市场经济，大型企业反垄断，改善中小企业的生存环境，再加一个征收机器人税。

在这里我要特别讲一下反垄断这个事情，反垄断是个核威慑，威慑大企业别瞎来，这样才能改善中小企业的生存环境，中小企业生存环境好，就业率才会高。这个道理很简单，中小企业的沉淀少，人均效率一定比大企业低，人均效率越低越需要更多的劳动力和劳动时间。这是政府为了社会公平稳定和照顾弱势群体必须做出的牺牲生产效率的选择。中国政府怎么应对，目前观察来看，大概率跟上述政策也是一样的，人民币成为国际货币，繁荣的A股，强大的军事，市场经济，反垄断保护中小企业等等，也会征收机器人税。不一样的地方，中国国企实力强大，这是因为更加关注社会公平稳定和照顾弱势群体，走向共同富裕。

PART.04

最后，我们来探讨一个大家都会有兴趣的话题，在这个大变局中，谁会是十年后机器人时代中国的首富，我认为会从这3个人中诞生。

第一个人就是字节张一鸣，继续蝉联下去，无敌的卷王字节继续卷卷卷到机器人时代，就像我2023年底喷字节的大模型战略50分一样，跟我预测的一样，到2024年底就迭代变成100分。当然也有变数，字节关于机器人时代的战略认知还是挺一般的，而且从软件到硬件的认知对字节来说不容易转变。

第二个人我认为是小米雷军。雷军是中国最优秀最勤奋的CEO，没有之一。我有幸得到过雷军长达2-3个小时的指点，我见过的大佬很多，雷军是我唯一一个在谈话过程中没有想较劲，只想100%吸收消化的大佬，其他人多多少少都想质疑点什么。在万众质疑中，晚3年把小米汽车做出来，实在是实力太强了，而且手机—汽车—机器人这三个点构成的曲线从审美角度看，实在太美了，本应该是苹果实现的，可惜乔布斯不在了，变成了特斯拉马斯克。而东方有可能有一个人，之前被大家叫雷布斯，现在被大家叫雷斯克，把这个神奇的曲线美实现了（这是玄学大家随便看看就行） 。

第三个人我认为是美团王兴（兴哥）。兴哥一定会骂我瞎写瞎说，但我真就是这么思考的，我就真实的表达出来。原因有两点，第一点，卖机器人玩的可不是流量，转化率更重要，美团是离家庭最近的最后一公里的销售，这会大幅度提高销售机器人的转化率。第二点，王兴还是理想的第二大股东，理想的战略会和小米高度一致，理想也说了要做空间智能，做人形机器人，理想万一成了呢，这会让王兴距离中国首富并不远。当然美团这方面的研发投入大家暂时还看不到什么，但我有一个战略建议，可以让美团在机器人时代的成功率提高10%（十个百分点）以上。这个留着以后等兴哥骂我的时候，我再用来弥补吧。他们3家的拦路虎只有一个，就是华为。华为开创的共同富裕的企业组织形态实在是太牛了，当然任家也就永远不会成为首富。他们的机制决定了这一点。

其他的腾讯、阿里、拼多多、比亚迪，中国的优秀企业很多，但战略形态上各有各的定位，就被我筛掉了。当然企业的战略也是动态调整变化的。我也会多花点时间继续学习研究。

下一篇，我准备讲讲智能虚拟时代（也可以叫元宇宙时代）的社会结构模型和产业发展路径，这是偏重于社交、游戏、影视、动漫、音乐等各行业的发展，字节将是唯一一家要横跨机器人产业和智能虚拟时代产业的巨无霸，昆仑万维则是立志在国际上这个领域内做成一家小而大美的企业。请大家后续持续关注第二篇。