事关大型银行资本补充、中小金融机构改革化险！金融监管总局释放重磅信号

大型银行、中小金融机构政策支持、改革化险路径更加明晰。9月24日，国新办举行新闻发布会，介绍金融支持经济高质量发展有关情况，国家金融监督管理总局局长李云泽就大型银行资本补充，中小金融机构改革化险，中小微企业、房地产融资服务等热点问题予以回应。李云泽透露，国家计划对六家大型商业银行增资，高风险中小金融机构集聚地区均已形成改革化险方案，在中小微企业、房地产融资服务方面，将优化续贷政策，积极推进、稳妥降低存量房贷利率。

计划对六家国有大行增资

大型商业银行是我国金融体系中服务实体经济的"主力军"，也是维护金融稳定的压舱石。李云泽表示，资本是金融机构经营的"本钱"，是提升服务实体经济能力的基础和抵御风险的屏障。近年来，大型商业银行主要依靠自身利润留存的方式来增加资本，但随着银行减费让利的力度不断加大，净息差有所收窄、利润增速逐步放缓，需要统筹内部和外部等多种渠道来充实资本。

受市场利率下行、持续让利实体经济等因素影响，2024年上半年，六家国有银行净息差仍承压，同比降幅在2—29个基点。

为巩固提升大型商业银行稳健经营发展的能力，更好地发挥服务实体经济的主力军作用，李云泽指出，经研究，国家计划对六家大型商业银行增加核心一级资本，将按照"统筹推进、分期分批、一行一策"的思路，有序实施。金融监管总局也将持续督促大型商业银行提升精细化管理水平，强化资本约束下的高质量发展能力。

"资本补充是增强风险抵御能力的重要手段，服务实体经济不但需要资金，更需要资本。"招联首席研究员董希淼认为，增加六家大型商业银行核心一级资本，将增强大型商业银行发展稳健性和服务实体经济能力，更好地发挥其在金融体系中的重要作用，促进金融稳定和高质量发展，预计将可能通过中央汇金公司注资、定向增发、发行特别国债补充资本等方式，来增加大型商业银行核心一级资本。

2023年9月存量首套住房贷款利率统一批量调整后，商业银行净息差、利润均有所承压，进而对资本金补充提出了更高要求。在此次国新办发布会上，中国人民银行行长潘功胜透露，将引导商业银行将存量房贷利率降至新发放贷款利率的附近，预计平均降幅大约在0.5个百分点左右，并引导LPR和存款利率同步下调。

如今，新一轮存量房贷利率下调即将来袭，面对市场环境变化，商业银行不仅需要寻找新的盈利增长点，还需强化风险管理和资本规划。星图金融研究院副院长薛洪言指出，此次调降存量房贷利率的同时，人民银行进行了降准操作，向市场释放1万亿流动性，可以部分对冲调降存量房贷利率对银行息差的影响，有助于稳定银行息差水平。此外，随着新一轮降息周期的来临，新一轮存款利率下调也势在必行，最早本月末，国有大行或全面下调存款挂牌利率，以稳定银行息差。

高风险机构均有改革化险方案

中小金融机构是我国金融体系的重要组成部分，受经济下行等因素影响，我国部分地区和行业风险进一步集聚，实体经济风险加快向金融业传导，少数中小金融机构劣变为高风险机构，中小金融机构风险亦成为三大风险之一。

"按照中央金融工作会议的部署，金融监管总局积极推动中小金融机构改革化险，坚决避免风险外溢和传导。"李云泽强调，目前，高风险机构集聚的地区，都已经形成了具体的改革化险方案，正在"一省一策"稳妥有序地推进实施。

随着中小金融机构改革化险工作的推进，合并重组案例频现，金融机构数量也在稳步减少。以银行业金融机构为例，根据金融监管总局数据，截至2024年6月末，我国共有4425家银行业金融机构法人，与去年同期相比减少了136家，仅今年上半年就减少了65家。其中，农商行、农信社、村镇银行一年内数量减少较多，分别减少29家、62家、22家。

董希淼认为，推进中小金融机构改革化险，既要做好顶层设计，又要坚持因地制宜，应认真按照"一省一策"原则设计中小银行改革化险的具体方案。在改革中，各省份要根据不同情况，兼顾促进发展和防范风险双重目标，探索新机制、新模式。不同地方改革的重点和次序应有所不同。比如，中西部和东北地区应将化解风险放在首位，适当组建市级农商行和省级农商行，而东部地区重在提升法人机构竞争力。

除中小金融机构改革化险之外，金融监管总局也指导银行保险机构积极配合化解房地产和地方政府债务风险。李云泽指出，当前，我国金融业尤其是大型金融机构经营稳健，风险可控。伴随着房地产、地方债，以及中小金融机构三大风险逐步化解和缓释，金融风险正在稳步收敛，金融监管总局会坚决守牢不发生系统性金融风险的底线。

优化中小微企业、房地产融资政策

加大对重点领域和薄弱环节的金融服务力度，是金融监管总局促发展的重点工作之一。李云泽表示，小微企业联系千家万户，是稳定经济、促进就业、改善民生的重要力量。近年来，金融监管总局会同人民银行持续加强政策引领，协同多方发力，改进小微企业的融资服务。截至今年8月末，全国普惠型小微企业贷款余额达到了31.9万亿元，较2017年末翻了两番，平均利率也累计下降了3.5个百分点。

为进一步打通中小微企业融资堵点、卡点，李云泽介绍，金融监管总局会同国家发改委建立支持小微企业融资协调的工作机制，借鉴前期房地产融资协调机制经验，在区县层面建立工作专班，一手牵企业，开展千企万户大走访活动，深入了解小微企业经营情况和实际困难，尤其是全面摸排小微企业的融资需求；一手牵银行，把依法合规经营、有真实融资需求、信用状况良好的小微企业，推荐给银行机构。银行机构要及时对接，原则上一个月内完成授信审批，确保信贷资金直达小微企业，真正打通惠企利民的"最后一公里"。

在小微企业融资服务方面，2014年，原银监会发布了小微企业续贷政策，明确符合条件的小微企业，贷款到期后仍有融资需求的，可以申请续贷。也就是说，小微企业贷款到期无须偿还本金即可接续融资，该业务也被称为"无还本续贷"。

"该政策深受小微企业欢迎，在推动小微企业融资方面起到了积极作用"，李云泽指出，金融监管总局将优化"无还本续贷"政策，将续贷对象由原来的部分小微企业扩展至所有小微企业，贷款到期后有真实融资需求，同时又存在资金困难的小微企业，符合条件的均可申请续贷支持。同时，将续贷政策阶段性扩大到中型企业，期限暂定为三年，即对2027年9月30日前到期的中型企业流动资金贷款，都可以参照小微企业的续贷政策。此外，调整风险分类标准，对依法合规、持续经营、信用良好企业的贷款办理续期，不因续贷单独下调风险分类。

在房地产市场金融支持方面，李云泽介绍，在各方的共同努力下，城市房地产融资协调机制取得了良好效果，截至目前，商业银行已审批白名单项目超过5700个，审批通过融资金额达到1.43万亿元，支持400余万套住房如期交付。为积极支持刚性和改善性的住房需求，下一步，金融监管总局将配合人民银行积极推进、稳妥降低存量房贷的利率，以进一步减少居民的房贷支出，提高人民群众的获得感。

北京商报记者 李海颜