大佬进入，履带旋市场要变天？

　　履带旋是中国原创的农机品类，在欧美、日韩市场没有这类农机。履带旋是典型的“混搭”产品，是由全喂入履带拖拉机底盘后面加上水田旋耕机组合而成，首创的荣耀当属湖南龙舟公司，开始时由小企业先进行市场培育，市场培育快完成时不断地有大企业加入。

　　2024年国内履带旋行业迎来了重量级选手。近期潍柴雷沃在安徽安庆会展中心兴办了“中国拖拉机群英会暨车友嘉年华”活动，活动期间重点推出1GZL-230X履带旋耕机，说明国内实力最强的农机企业也参赛履带旋，在此之前东风农机也推出了自己的履带旋产品，这两位大佬的加入，预示着履带旋进入了大企业主导时代，下面对履带旋行业进行一个深入的剖析。

　　一、行业空间大小

　　首先要明确，履带旋是一种区域性需求特殊鲜明的农机品类，其产品开发初衷是为了解决水田耕整地的难题，尤其是南方冬水田、深泥脚地区的旋耕作业，近几年随着大马力轮式拖拉机的广泛使用，水田泥脚越来越深，履带旋则可以代替轮式拖拉机进行水田旋耕作业。

　　从使用环境看，湖南和江西两个省几乎占了一半的销量，这与轻型履带拖极为相似，这两个省的共同特点是水田种植面积大，且是冬水田深泥脚田，履带式行走机构在水田耕作时更有优势。

　　看一下履带旋的行业空间。整体看履带旋的使用范围正由湖南、江西向全国水田区扩散，所以该品类属于有增长空间的农机，2021年上了一万台之后，目前行业销量在10000—15000台之间，需求稳中有增。

　　从销售规模上看，履带旋耕机属于一个典型的小众市场，目前产值位于5亿-10亿级别，其中2022年国三升国四时飙升到10亿元，在农机行业品类排名中能排到20名之后，随着产品不断的大型化和配置升级，履带旋价格也由刚发明时的4.5万元涨到现在的8.5万元，价格带的上移决定了行业的销售额和规模也会水涨船高。

　　客观判断，国内履带旋耕机是一个小众产品，主要在南方水田区小众市场使用，年需求量在10000台以上，销售规模大约在7亿-10亿元之间，但属于成长期行业，后期销售价格和销量有可能还会增长。

　　二、行业竞争格局

　　行业内的竞争对手决定着行业的水平和地位，且由竞争对手也能评判一个行业的商业价值，有大鱼的地方一定是大水，且大企业可以拓宽一个行业的边界，由小企业扎堆的地方，有可能会一直是个小行业。

　　大企业进入之后，大企业会有示范效应，再加上大企业有资源优势，可以把一个小行业拓展成一个大行业，如特斯进入电动汽车行业、大疆进入植保无人飞机行业，反之亦然。

　　我们看看国内履带旋当前的竞争格局。以2023年补贴数据为依据，可以看出来行业的主要玩家是中联重科的艾禾和沃得农机，两家加起来占有率75%，说明行业集中度较高，其他是以湖南为主的本地企业，据笔者倒查前三年的数据，占有率情况没有太大的变化，说明区域性需求和本地化生产两大特殊都很明显。

　　造成目前这种竞争格局的原因是由需求决定的，履带拖主销区域非常集中，就是在湖南、江西、安徽等南方水田区，相对于履带拖价格便宜，所以在品类竞争中有优势，当地的企业有地利优势，有积极性从事这个行业，但是随着大企业不断进入，行业的竞争格局会发生变化。

　　三、行业未来展望

　　履带旋已经是以独立的品类存在，且面临着一系列的多元化和品类衍生的可能性，后期行业规模有望增加，技术有望升级，投资价值有望提高。

　　1、降补之后，企业热情会降低

　　履带旋耕机从一出生就不断地有新企业的加入，其中的始作俑者是农机购置补贴政策。

　　通过湖南龙舟公司的努力履带拖最先进入湖南的补贴目录，在得到充分市场验证之后快速进入了国家农机购置补贴目录，从而可以在全国享受补贴。

　　相对看履带旋的补贴额度较高，如2021—2023年国补2m以上旋幅的补贴18100元，高额补贴支撑了履带旋的高价格，所以吸引了众多企业源源不断进入，可以说南方只要是生产大型农机的企业都进入了履带旋行业。

　　但2024—2026年新补贴政策大幅度降低了履带旋的补贴标准，1.2—2m，由8900元降低到5800元，2m及以上由18100元降低到12900元，绝对数额分别降低3100元、5200元，这种大幅度的降补意味着企业的利润空间也大幅度降低，后期新进入的企业会减少，这有利于行业的规范和成长。

　　2、来自履带拖的挤压

　　从事履带旋业务的企业一定要认识到履带旋还有履带拖这个强大的竞争对手。

　　这两类产品互为替代关系，从结构合理性、作业效率、性价比看，履带拖要优于履带旋。

　　目前履带旋之所以还有较大的销量的原因是售价，同样耕幅的履带拖要比履带旋贵30%—50%，所以履带旋用户主要是收入和购买力较低的用户，而需求升级的方向是履带拖。

　　补贴政策似乎也更支持履带拖。2024—20236年国补政策降低了履带旋的补贴的同时大幅度增加履带拖的补贴，目前履带旋最大功率120马力，而新三年补贴政策对差速转向履带拖拉机进行了更加细化和分档，增加了110-130马力、130-150马力、150马力及以上三个分档，也就是差速转向履带拖拉机150马力及以上也能享受到54200元的高额补贴，这显然会引导履带拖向更大马力更高效率发展，从作业效率上看，履带旋落后于履带拖，履带旋最高补贴12900元，而履带拖最高补贴54200元，政策会引导用户转向履带拖。

　　3、“小耕幅”履带拖的强势崛起

　　处于风云变幻的中国农机市场，很多意想不到的事情会发生，就连履带旋也不例外。

　　大约在2020年，“微耕机之都”重庆地区的微耕机企业为了跳出同质化竞争的红海，学习日本洋马、东关、三菱等企业的原型机开发了国产的乘坐式小型履带拖拉机。

　　这类农机动力在10-35马力之间，不知出于什么原因，微耕机企业把这类产品定义为自走式小型履带旋耕机，如此这般，国内农机行业就出现了一个新品类，小型履带自走式旋耕机，耕幅在1.2—2m之间，可以享受到履带旋耕机的补贴政策。

　　所以今后的行业统计数据，可能1.2—2m的履带旋的销量会大幅度增加，其中对销量贡献最大的有可能是重庆威马、鑫源、宗申等微耕机厂商。

　　所以今后国内履带拖会分裂为两个阵营：大履带旋和小履带旋，小履带旋是微耕机的升级产品，但可能会归于履带旋品类上。

　　小耕幅履带旋是履带旋品类的一个有益的补充，政策应该鼓励和支持小耕幅履带旋的发展，这对发展丘陵山地农业有帮助。

　　3、竞争格局的演变

　　目前履带旋行业呈现出“马太效应”和“长尾市场”的双重特征，大企业全面进入，继中联重科、沃得农机之后，东风农机、常发农装和潍柴雷沃也加入了战阵。

　　大企业加入有助于把全行业的蛋糕做大，同时大企业进入，会出现“腾笼换鸟”的效应，如沃得进入之后利于其在全喂入联合收获机上长期沉淀的底盘技术和强大的渠道、服务优势，快速实现了35%的占有率。

　　履带旋的核心技术是履带式行走底盘技术，这就决定了在全喂入水稻机技术上领先和市场占有率高的企业会有竞争优势。

　　随着全喂入底盘技术升级，履带施也跟着升级，且履带施要借力于全喂入联合收获机的供应链体系，也就是在全喂入水稻机上没有竞争优势的企业，在履带旋上也没有竞争力，湖南龙舟发明了履带旋，但是湖南龙舟的落后也在于其水稻机底盘技术跟不上沃得、中联，某种程度上说履带旋是全喂入水稻机一种衍生产品。

　　随着潍柴雷沃的加入，国内履带旋行业极有可能会出现中联重科、沃得农机、潍柴雷沃三足鼎立的竞争格局，从长远看，潍柴雷沃和沃得的赢面可能会更大。

　　结语：履带旋行业处于前景不明和竞争复杂化的局面，潍柴雷沃、东风农机等实力派企业的加入，必然会加剧行业竞争，甚至会引发行业的洗牌，同时也会为履带旋行业带来小企业所无法提供的资源。