私募“大V”徐晓峰获刑4年10个月，涉案金额超千万

作者 | 高远山

来源 | 独角金融

“山高我为峰，我是徐晓峰”。这句话的主角是，曾经拥有400万粉丝的微博大V、上海览领资产管理有限公司（下称“览领资产”）董事长徐晓峰。看上去很厉害的样子，然而，受万人瞩目的知名大V如今沦为阶下囚。

5月25日，据上海市浦东法院作出一审判决，因犯非法经营罪、帮助信息网络犯罪活动罪、虚假广告罪，拥有400万粉丝的财经“大V”账号主人徐晓峰被判处有期徒刑4年10个月，并处罚金258万元，据悉，徐晓峰到案后如实供述自己的全部罪行，自愿认罪认罚，依法从轻从宽处罚。

2021年7月7日，网友们突然发现，每天发十几条微博的徐晓峰，突然停止了更新。随后在2021年8月3日，一位名为“我只想安静的炒股”的财经博主爆料称:“网传徐晓峰被抓。目前，徐晓峰的微博已经无法查看。

图源来自此前微博截图

22岁那年，徐晓峰初入股市，因为做空赚到数亿元，2014年，徐晓峰低价入股南洋股份(现已更名为“天融信”，002212.SZ)，一年赚到80%的收益，此后逐渐成为备受投资者关注的金融大V之一。

如今徐晓峰被获牢狱之刑，命运如同过山车般急转直下，在这位大V的面具下，又是如何收割“韭菜”的呢？

私募大V徐晓峰是如何“翻车”的？

据《检察日报》此前披露该案过程显示，检察院以及公安机关发现徐晓峰利用自身大V影响力，违法发布虚假金融投资信息、明知发布虚假广告导致他人被骗，仍然发布相同广告的犯罪事实。此外，在审查起诉阶段，承办检察官从广告清单、资金流水、聊天记录等方面同时入手，对涉案的60余条广告逐一进行梳理，筛选出其中的虚假广告。

后经与上海市市场监管局广告处沟通，确认行政法上虚假广告的认定标准，又增加了虚假广告罪，最终，承办检察官将徐晓峰以涉嫌非法经营罪、帮助网络信息犯罪活动罪和虚假广告罪三罪提起公诉。

爱企查数据显示，徐晓峰共关联6家公司，分别是敦安资产管理（上海）有限公司、览领资产、敦汇财务咨询（苏州）有限公司、中明嘉业（上海）信息科技有限公司（下称“中明嘉业”）等，其中徐晓峰担任4家公司的法定代表人，在5家公司中持有股份。

徐晓峰存在多条周边风险信息。其中，览领资产曾因借款合同纠纷被起诉，并于2022年2月23日被法院强制执行总金额高达103万余元，董事长徐晓峰被限制高消费。

据基金业协会数据，览领资产2015年9月2日在基金业协会登记备案，公司管理规模在0~5亿之间。2022年3月，览领资产显示为“异常经营机构”。2021年2月2日，旗下私募基金“览领上海徐晓峰基金”份额净值低于止损线0.7元。根据产品合同约定，管理人览领资产于2021年2月5日决定提前终止本产品的正常运作。

此外，徐晓峰担任董事的中明嘉业也存在多条诉讼案件、失信被执行人信息。

截图来源：爱企查

作为基金经理，徐晓峰管理的基金业绩惨不忍睹。为了给旗下私募基金产品宣传造势，2020年年底，徐晓峰曾在微博上给自己定下小目标，称“年化收益率30%以上，低于30%，体现不出我这个老司机水平”，而2021年2月初，刚成立不到4个月的私募基金，净值跌去了47%。

从“播种”到“收割”，

徐晓峰非法获利上百万

知名财经博主“李三笑”曾公开举报徐晓峰违规宣传推介产品。李三笑在微博中称，私募基金不允许通过公开媒介、方式，向不特定对象宣传推介，徐晓峰却在微博公开打广告宣传，并附上相关截图。

公开叫板徐晓峰的不止李三笑一个人，一名微博名为“股神孙钥洋”，粉丝数101万的博主发文质疑徐晓峰利用微博平台为诈骗团伙做广告致使粉丝上当受骗。文章里面提到，徐晓峰多次通过自己的微博公开为化名为“蓝筹老刘”和“林近南”的人进行广告宣传，为二者的数字币和个股收费群引流。

截图来源：微博

徐晓峰被公诉后，“股神孙钥洋”和“李三笑”二人在各自微博对此发表了评论。前者称“徐晓峰案详细过程等宣判结束”，后者称“我很荣幸为他坐牢出了一点点力”。

截图来源：微博

据新媒体“红星新闻”报道，早在2021年8月，就有消息称，大V徐晓峰已被警方带走，与50ETF期权交易APP有关。

2019年到2020年期间，徐晓峰在他的微博和视频直播中，多次对公众宣传、推广在他公司开期权账户，其中就包括50ETF期权交易平台。在50ETF期权交易平台背后，还有另一名有着131万粉丝的微博大V“迈克·陈”，真名叫陈杰。

北京某大型律所资深刑辩律师陈刚曾表示：“就刑事领域而言，私募基金不能通过报刊、电视台、互联网等公众传播媒体向社会不特定公众进行宣传推广。如果私募基金没有对投资者资格进行一定的甄别，而是对不特定的社会公众开展公开宣传和公开募集，就违反了私募基金募集的要求，可能构成非法吸收公众存款罪。”

随着《检察日报》官方公众号披露的内容，徐晓峰违法的过程也被进一步曝光。

“2019年，陈某、李某等人与他人签订代理合同，代理期权分仓软件，在未获得国家有关部门批准，未取得期货、期权经营资质的情况下，从事非法经营期权的活动。为了将此分仓软件宣传出去，陈某找到了朋友大V徐晓峰……”有消息指出，上述陈某，就是“迈克·陈”陈杰。

陈杰和徐晓峰签订合作协议约定，徐晓峰帮助陈杰代理该分仓软件，利用徐晓峰的影响力引流粉丝至该分仓软件上进行投资，徐晓峰每单收取佣金20元左右。此后，徐晓峰便在平台上发文进行宣传推广，以无资金限额、无交易限制等为诱饵将粉丝引流至该软件。

徐晓峰作为私募管理人员，具备相应的金融知识，明知使用场外分仓系统违反国家金融管理规定，但为了利益，仍然逾越底线向粉丝割起了“韭菜”。

徐晓峰还通过客服人员招揽客户进行投资，参与期权买卖业务，从中赚取佣金。经审计，徐晓峰涉及12个代理账户，涉案金额1600余万元，违法所得150余万元。

非法经营证券期货，并非徐晓峰唯一的获利手段。

据徐晓峰交代，“有中介来找我们这些大V发广告，基本都是导流，他们把编好的内容发给我，里面的短链接附有二维码。”这样的广告，徐晓峰每条收取2万元至3万元费用，后来涨到5万元。

然而，徐晓峰只顾赚钱，可对于广告的真实性，却一点儿不上心。

2019年3月，徐晓峰接了条股票咨询交流的广告，不久就有粉丝陆续向徐晓峰和平台反映该链接为诈骗链接，徐晓峰还因此被禁言了一段时间。但在金钱的诱惑下，徐晓峰首先想到的不是维护粉丝的权益，而是怎样让自己免责。

2020年6月，徐晓峰在明知新广告链接与先前被举报的诈骗链接相同的情况下，只是在广告后添加了“不要做股票以外的投资”“不要与其他银行账户发生资金往来”之类的提醒，仍继续多次发布该广告，非法获利39万元。该链接后来被证实为诈骗团伙的微信二维码，现已被公安立案侦查。

除了上述已查实为诈骗链接的广告外，徐晓峰还发布了多条其他广告。

“推荐一位老朋友，他跟踪了两只5G概念强势牛股，分享给兄弟们，需要的加微信。”这是徐晓峰发布广告的惯用话术，但事实上，他所宣传的所谓自己熟悉、认识、操股能力强的朋友，其实都不认识，也没有核实过这些人的身份和广告内容。

收完钱，徐晓峰就直接把这些中介已经编辑好的文案一键转发。经审计，徐晓峰发布虚假广告非法获利19万余元。

投资私募如何防止被坑？

面对“非法经营罪、帮助网络信息犯罪活动罪和虚假广告罪”三项指控，最终徐晓峰自愿认罪认罚，并签署了具结书。等待徐晓峰的将是大额罚款与法律制裁。

从另一个角度而言，徐晓峰案件的存在又何尝不是折射了私募基金行业在快速发展的同时，也伴随着各种乱象？基金管理人违规公开宣传，募集资金的现象更是屡禁不绝。

以曾经的私募巨头小牛资本为例，该公司2012年成立，2014年在中基协登记为私募基金管理人，管理资产达2800亿元，后因涉嫌非吸被立案调查。据深圳证监局通报称，其在私募基金销售环节存在公开宣传推介、向不特定对象募资和误导欺骗社会公众等三大典型问题，小牛资本旗下私募基金、同盈投资、中金国瑞基金等多家私募均被点名。

2020年12月11日公布的失联私募机构名单中，九鼎国泰资产赫然在列，该企业在2019年曾因公司网站首页打出“九鼎国泰证券投资基金，平均年化收益率26.45%”的宣传表述被责令整改。

2015年11月，因在非指定信披媒体发布公开信，上海宝银创赢投资管理有限公司被证监会开具40万元罚单，成为中国私募基金史上，因私募基金管理人违规宣传被处罚的第一案。

上述律师表示：“我代理过很多非吸案件，大部分案子都号称自己是私募基金，但实际上，要么就根本没有私募基金管理人资格，要么虽然有，但也不影响认定为非吸犯罪。还有的管理人以高利回报作为诱惑，以‘私募基金'合法形式掩盖非法集资的违法行为。”

作为投资者，要认识到私募基金“公开宣传”是违规行为，注意保持警惕。

一位从业多年的人士表示，“个人投资不要相信保本保收益，要评估好风险。最直接的就是仔细审核基金底细，正规的私募基金都应该在中基协的官网备案，个人投资者在投资之前可以先在网上查询，再决定是否投资”。

“备案的也不一定靠谱，这些都可以内部操作的。真想投资一定要详细调查清楚，抱着多疑的态度去看待，最直观的就是观一叶知秋的心态。投资和炒股一样，股票信息非常重要，切忌跟风，要有自己的独立思维。”上述人员进一步解释。

在2022年的3.15，济南铁路运输中级法院官微发布私募基金投资避“坑”指南指出，要全面了解私募基金产品信息，如实客观提供投资者适当性信息，理性看待投资收益承诺，审慎选择基金管理人和私募产品，自行承担商业风险，关注私募基金退出、清算的合同约定。

有过多少谎言，也憧憬过明天，祈盼罪名不被发现，却未逃过现实。您怎么看待徐晓峰沦为“阶下囚”？欢迎在下方留言讨论~