你知道吗？存款利率下调是好事！“聪明人”已经开始布局新机会

6月下旬以来，一则“银行存款定价机制调整”的话题被刷上了各大平台的热搜。

其主要意思就是：以后银行存款利率不再沿用以往的“央行基准利率*相应上浮倍数”的方式了，改成“央行基准利率+相应的上浮基点”，被大家称为“从乘法改为加法”。

当然，这一调整所带来的影响也是各不相同的，比如一年期的定期存款利率比原来更高了，三年期定期存款和大额存单利率相较之前有了明显下降。

虽然看起来对广大储户非常不友好，但行长还是要说：其实这一调整是好事，很多聪明的人已经领会银行的意图，并且开始行动了。

首先：银行的意图是什么？

众所周知，银行是赚钱“机器”，2020年，工农中建交邮储六大国有银行归属于母公司股东的净利润合计达11382.24亿元，相当于日赚约31.18亿元（如下图）。

所以，银行下调利率一方面是为了能给自己预留更多的盈利空间，因为这样银行可以减少存款利息的支出；另一方面，银行也是为了能够降低贷款利率，减少恶性竞争。

想必大家都有这样的体会：当你的贷款还没到期的时候，各大银行都纷纷打电话来营销，让你的贷款到期后到他们银行办理，条件是给你利率优惠。尤其是小微企业，更加成为各大银行争相营销的“香饽饽”。

而这次的存款利率改革势必会传导至贷款利率端，预计未来银行间“掐架”的情况会更少，小微企业也可以以更低的利率获得贷款。

其次：聪明的人都做了些啥？布局了什么？

1、存款方面：聪明人开始投资理财和资本市场。

我们以国有银行本次利率调整为例，最高的大额存单3年期利率降至了3.25%左右，与理财产品等相比，已经相当没有优势。

所以，除了那些非常坚定，只想把钱存在银行的老人家，我想年轻人、打工人都会为了利息收入选择更加合适的投资方式，比如结构性存款、理财产品、基金定投，甚至是股票。

那么我们就有理由认为，一部分聪明的人已经开始把存款进行转移，有的转移到了理财产品，有的则转移到了资本市场（其实这一转移的动作从2020年底就已经开始，因为那时候靠档计息等高息存款已经被打压）。

从理财数据来看，截至3月末，我国银行业理财市场规模达到25.03万亿元，同比增长7.02%；一季度累计兑付客户投资收益2095.83亿元。其中，净值型理财产品存续规模18.28万亿元，占比73.03%，较去年同期大幅提高23.88个百分点。

从资本市场数据来看，1月份至5月份全国一般公共预算收入96454亿元，同比增长24.2%，主要税收收入项目中，印花税达到1904亿元，同比增长42.9%。其中，证券交易印花税达到1228亿元，同比增长50.3%，创2018年以来的新高，说明资本市场越来越“香”了。

2、实体经济方面：新兴农业经营主体+乡村振兴产业是“大趋势”。

今年5月，央行等六部门发布了《关于金融支持新型农业经营主体发展的意见》，家庭农场、农民合作社、农业社会化服务组织等新型农业经营主体成为了今后金融支持的重中之重，鼓励商业银行以信用贷款支持这些市场主体的经营和发展。

所以，在房贷规模逐渐被压缩、全面推进乡村振兴进程的加快，个人认为未来新型农业经营主体和乡村振兴中的个体户、小微企业将会迎来一波黄金发展期。

总结：跟随金融支持大方向才是出路。

有的人依然还在盯着房地产市场，认为房地产市场是实体经济的支柱，相信过不了多久又会重现生机。但是我必须要说，经济发展是有规律，房地产市场确实起到了中流砥柱的作用，但是当前城市化进程逐渐成熟，已经过了城市人口大幅增长的红利期。

大家难道没有看到：越来越多的产业、资金、资本、人口、人才、政策、规划在涌向乡村吗？大家怎么看呢？