威海银行（9677.HK）的“刚柔”之道，为区域经济赋能，为实体企业助力

10月12日，威海银行迎来了上市首发，首日开盘价3.35港元，市值195.92亿港元。此次全球基础发行约8.77亿股，超额配售约1.32亿股，募集资金净额约32.66亿港元。

威海银行自2016年至2019年已连续四年被中国杂志《金融时报》评为“全国十佳城市商业银行”。从资产总值、吸收存款总额及发放贷款总额来计算，截至2019年12月31日就已是在所有总部位于山东省的城商行中位列第三。

“大公司”+“大零售”威海银行的“刚柔”之道

截至2020年3月31日威海银行的总资产达到了2352.90亿元人民币，相比2017年末增长15.06%。吸收存款1566.35亿元，累计增长30.42%；发放贷款和垫款净额1012.06亿元，累计增长56.19%。存贷款结构得以进一步优化。

从业务分布情况来看，威海银行的主要业务收入源自公司银行、零售银行和金融市场业务三大板块。

招股书显示：截至2019年12月31日，威海银行的公司银行、零售银行和金融市场三大业务收入上升至49.47亿元，相比于2017年底增长26.59%。其中，公司银行业务收入增长了37.27%，业务占比达到了59.30%；零售银行业务收入累计增长71.84%，业务占比攀升至18.10%，到2020年3月31日进一步攀升至23.70%，实现对金融市场业务的反超。

不难发现，威海银行的业务在保持整体稳步增长的前提下，零售银行业务增长速度相对较快，公司业务的推进也是超出整体增长速度。

先说，公司银行业务。

依靠股东背景和自身的影响力，大中型公司业务多年来一直都将威海银行作为长期的合作机构。截至2020年3月31日威海银行为大中型企业发放贷款金额达387.98亿元人民币，占贷款总额的54.8%。从近些年的整体情况来看，大中企业贷款占比呈现出稳步攀升的走势。

这些包括地方政府及其附属实体、国家及省属国有企业，以及山东省及天津市的私营企业。涉及制造业、租赁及商务服务业、建筑业、批发零售业，以及水利、环境和公共设施管理业等。正是威海银行的业务支柱，更是威海银行可持续健康发展的基础。

再看，零售银行业务。

为了触及零售银行客户的大众市场，威海银行已建立起了一套覆盖整个山东省的业务网络，此外，还将业务拓展至天津市场。招股书显示：截至2020年3月31日，威海银行和共设有119个网点。零售银行客户数量达到了290万人，相比于2017年累计增长26.09%；客户存款总额达625.12亿元，相比于2017年累计增长60.81%。

客户存款总额增速远高于客户数量增速，从中可以看到，单一客户的平均存款总额在逐年上升，从侧面也可以看到，零售银行客户对威海银行的信任和认可是逐年攀升。

同时，零售银行业务的营收占比也从2017年的13.4%上升至2020年一季度的23.07%。个人贷款和垫款总额从2017年114.03亿元上升至2020年一季度的239.65亿元。

除了线下网点的既有的优势，在线上业务也是以开放的姿态主动拥抱金融科技，先后推出“商车贷”、“房e贷”、“快e贷”、“税e融”、“政e融”等特色产品，形成了独特的“线上化”的创新比较优势。截至2020年3月31日，威海银行的手机银行客户已达到约110万户，截至2019年12月31日威海银行的年交易金额超过1200亿元。

从威海到山东，赋能区域经济，助力实体企业

在业务覆盖上稳中求进，在服务行动上力争上游。

山东作为全国常住人口数量仅次于广东的第二人口大省，GDP总量也是仅次于广东和江苏位列全国第三。各省市自治区的2019年统计公报数据显示：山东省全省2019年实现GDP人民币7.11万亿元，在全国31个省级行政区中位列第三，且是自1999年以来截至2019年连续21年位列前三。而威海银行的总部和主要业务所在地威海市则是山东省内经济最发达的城市之一，自2012年至2019年人均GDP连续八年在山东省所有的地级市中排名第二。

此外，威海银行的省外业务覆盖地天津也是我国经济最发达的城市之一，人均GDP自1999年至2017年已连续19年均在中国31个省级行政区中排名前三。

从威海走向全山东，再覆盖到天津，同时，按照网点分布，可以发现119家网点，位于山东省内的有109家，其中威海市占有51家，其次就是济南、青岛和天津。

网点覆盖，不是简单设立一个门面，更得深入市场需求，从威海银行的网点覆盖似乎可以看到一个明显的“优中选优”布局策略。济南和青岛在山东就是有着“双子星”的美誉，2017年初山东省政府正式批复的《山东半岛城市群发展规划（2016-2030年）》就明确，要构建济南和青岛两大都市圈以及烟威、东滨、济枣菏和临日四大都市区。

“立足山东，精耕细作，特色发展”。服务好区域经济的健康发展，助力实业的可持续成长，正是这家唯一实现全省16地市网点全覆盖城商行的历史使命和发展机遇所在。

差异化优势，从特色到特长，威海银行的加法

在银行业有这样一句话：“得零售者得天下”。威海银行，因股东的背景的稳固，再加上地方政府的大力支持，以及现有业务网点的广泛覆盖，从而奠定了区域经济的“大公司”业务竞争优势。同时，在零售银行业务也是紧扣大众市场客户（即小微企业与个人），不断丰富产品组合来拓展“大零售”业务的进一步发展，以积累的差异化优势，通过强化科技赋能以培育自身的核心竞争力。

稳住大公司业务，挖掘零售市场。威海银行零售业务的做加法前提是以不影响公司的整体业务发展，至于金融市场业务的份额，相比于小微企业集中度较高的零售业务意义而言，在取舍平衡上加大零售业务的投入似乎更是一明智之举。

以区域发展作为立足使命，坚守自己的大本营，以差异化优势布局未来。待时机成熟再乘风而上，从山东半岛到渤海湾再到华北和华东市场，也并非不是一种可能。

当然，谁都想做大市场，可做大的前提是在于做专。

一步一个脚印，稳步推进是任何一家银行本该有的发展姿态，更是威海银行极具山东特色的务实体现。