老鼠仓是怎么坑你钱的 如何有效防范

昨日很多股民还在欢庆股市大涨，仅仅是过来一天，今天收盘，A股再度全线大跌，两市30股涨停，下跌个股超过2700家。

本周一上证综指报收2705.16点，而十年前的2008年8月6日，上证综指收报2719.37点。也就是说，最近十年来A股市场似乎又回到了原点，而大多数投资者的感受是亏了不少钱。

但是从数据中来看，我们针对2008年8月6日交易的1556只个股的十年来表现进行了统计，结果显示，平均涨幅为117.43%，中位数为49.58%，有1143只个股上涨，占比为73.46%。

其中股价涨幅超过一倍的个股有552只，占比近1/3，这多少出乎大家的意料。

很明显，涨幅翻倍个股的经营情况显著优于全体个股，坚持长期投资的话，获得不菲收益的概率较高。

金融危机已经过去十年，别人家的股市如何了？

纳指涨幅超过210%

道指涨超105%

标普涨超105%

印度孟买涨超140%

德国涨超80%

日经涨近70%

富时涨超35%

法国接近30%

香港约30%

虽然从数据上看，很多个股都翻了不止一倍，但是真正有多少人赚到钱了呢？股市虽说是价值投资，但是我们大A股很多投资者都是投机。而且A股还有各种坑，跌的许多投资者头破血流。如荐股骗局、主力操盘、黑幕交易、老鼠仓等等。

老鼠仓怎么坑你的钱

今天，金盛君来给大家科普一下老鼠仓是怎么坑你的钱的！

什么是老鼠仓？老鼠仓就是市场中的主力庄家或不良经纪通过变更身份建立马甲账户。

利用自己的资金或提前告知亲朋好友的方式，在低价位买入股票之后利用公有资金瞬间拉升股票得以高价位卖出达到顺利坐庄的目的。

简而言之老鼠仓即非法低买高卖。

那它具体如何操作呢？先来举个例子：

王婆：职业西瓜投资人 影射人物：基金经理

老王：王婆弟弟 影射人物：基金经理人的代理亲团（经理自己的换皮账户）

友情演出：西瓜 影射：某种股票

5月，西瓜市场价较低王婆预估西瓜马上回涨价 于是自己 也想投资西瓜。

可无奈行业有规定 职业西瓜投资人不可自己投资西瓜——即基金经理不可自己做投资。

精明的王婆于是指示她的弟弟老王在此时囤积了一批西瓜——这就是建仓点。

基金经理寻找的代理亲友团（或经理自己的换皮账户）在价格即将上升 时建老鼠仓即低位买进股票。

6月，王婆的客户找到王婆想让王婆给他们投资西瓜基金从而获利王婆拿到一大批资金。

这笔钱被王婆用来大肆收购西瓜 市场上西瓜紧缺，价格开始急速上涨。

同时，其它西瓜市场的小投资人（散户韭菜入场）看行情很好跟着买西瓜。

西瓜持续涨价，直至最高点。

王婆的这手操作 对应的就是股票曲线图中的第二步：基金经理进场拉升股价——用客户的钱，操纵股票涨至最高点。此时，王婆突然指示老王卖瓜市场西瓜增多 西瓜价格随之下降 其他西瓜投资者处在尴尬局面 不知道卖或不卖。

股票价格开始猛跌，低于跟风股民买入的价格，股民处在矛盾点，即为被套，而基金经理的个人资金获利出局。

至于王婆的客户，由于交给王婆的资金庞大 ，买的西瓜太多且王婆只顾自己，因此来不及抛出 所以损失肯定是有的。

即在“老鼠仓”行为中 ，除了散户股民外基金经理的客户同样是受害者。

除了损害个人利益“老鼠仓”行为还会危害股票和基金市场扰乱公平交易原则。此外，等到“王婆们”有了足够的经济基础也可能摇身一变，成为地主 接着以更大的威力破坏市场。

5种老鼠仓

下面金盛君讲讲5种老鼠仓：

1、手握重金 获取先机手握重金的资产管理人一直是资本市场瞩目的焦点，其中的佼佼者更是身兼资金和信息双重优势，他们的一举一动自然会引发市场的猜测和跟风。

资产管理人便是“老鼠仓”的高发地带，部分资产管理人一边指挥旗下巨资挥斥方遒，一边察市场之先机让私人账户提前精准踩点。

2、消息灵通 精准潜伏在信息就是生产力的年代，只要提前掌握上市公司的重大交易信息，即便不能直接指挥重金进出资本市场，也能在证券市场轻易获利。

例如 “分析师独立董事第一案”就是利用职务的信息之便非法牟利的典型案例。

2011年4月中旬，得益于独立董事这一职务，正在谋求资产重组的漳泽电力主要负责人与杨治山就公司的重组方式等问题进行探讨。获知该信息后，杨治山指使李某在上海某营业部开立证券账户，并借用李某账户共计买入漳泽电力股票268.25万股，买入金额约1500万元。

在上市公司筹划重大事项的过程中，部分身兼信息、资金和权力优势的政府官员们也悄悄伸出了黑手，凭借或主动获取、或被动“赠送”得来的消息在股票拉升前精准潜伏。

3、私下联合 相互抬轿通过相互抬轿来提升基金业绩，已经是业内熟知的利益输送手法和老鼠仓构建模式。

为争取排行榜的较好名次，同一公司的基金经理有的私下联合，互相抬轿。为了崭露头角，很多基金公司也不惜重金打造明星基金。

过去，这种操作手法一般是让“明星基金”先行潜伏在一只股票中，其他基金先后进入拉升股价，达到一定程度后明星基金先获利出局。而现在的普遍做法是，同门基金之间进行互相轮流抬轿。“某只基金先行进入，并联合券商发布报告造势，待该股票开始得到市场关注后其他基金介入。”

4、幕后黑手 监守自盗资本市场中，拥有职务之便的金融中介机构从业人员也有伸出黑手非法获利的情形存在。

事实上，在上市公司重大重组或利好消息前，公司内部高管、员工及金融中介机构相关人员提前买入，这种现象并不偶然。

5、瞄准漏洞 借力捞“利”当事人利用制度漏洞，通过空手套白狼的方式赚快钱也是非法获利的一种模式。

例如在2008年3月到12月期间，马喜德和同伙串通配合，涉嫌挪用银行、任职公司的35亿元资金，先后操纵200余次债券买卖，将原本应属于银行、易方达等公司的债券利益输送给了其同伙公司，共牟利4900万元。

怎么识别老鼠仓

要想识别老鼠仓最直观的方法就是辨别它的K线变现形式。

老鼠仓的K线多数情况下有两种特征：

1、长下影线若K线有着长长的下影线即收盘价与最低价之间差距很大极有可能说明老鼠仓在低位买进股票 即在建老鼠仓。

2、长阳线股票开盘价高于收盘价形成阳线且阳线实体部分格外拉长 即股票在该时间段内上升了6%或更多即称为长阳线 长阳线的存在说明收盘价格远大于开盘价大幅上涨 这很可能就是“王婆”——基金经理在急于拉升股票价格了！

所以，炒股的小伙伴们，不仅要小心股市随时会飞出的黑天鹅，还需注意想老鼠仓这样的坑。而炒指数就能有效的规避老鼠仓这种坑，即使是黑天鹅事件，投资者也可以通过指数（如富时中国A50指数）的做空机制来获利。