罚没2902万元！沈阳化工案暴露执业漏洞 毕马威华振遭行政处罚

来源：界面新闻

证监会辽宁监管局（下称辽宁证监局）一纸处罚决定书，将国际四大会计师事务所之一的毕马威华振推至资本市场台前。

9月30日，辽宁证监局披露处罚结果，针对毕马威华振在沈阳化工（ST沈化，000698.SZ）年报审计项目中未勤勉尽责事项立案调查。毕马威华振被责令改正违法行为，没收业务收入725.5万元，并处2176.5万元罚款，罚没总额合计2902万元；两名签字注册会计师也被分别处以50万元、20万元个人罚款。

这张罚单的分量不仅仅在于金额，这是毕马威华振近年来在证券服务业务领域收到的首份行政处罚决定书。此前，毕马威华振执业记录中仅有一次出具警示函的行政监管措施，并未触发行政处罚。

罚单背后，是一桩横跨四年的上市公司财务造假案。处罚文书显示，毕马威华振承接沈阳化工2018至2021年度年报审计工作，并连续四年出具标准无保留意见审计报告，项目合计收取审计收入725.5万元。

沈阳化工子公司沈阳蜡化在此期间，通过人为调整生产投料、延迟确认存货等方式，跨年度虚增、虚减利润总额，财务报表存在虚假记载。即便上市公司后续完成会计差错更正，监管依旧认定审计机构需承担执业责任。

监管调查认定，毕马威华振在该项目中存在五大类执业缺陷，风险识别环节的疏漏首当其冲。2018至2020年年报审计阶段，毕马威华振未能充分摸清沈阳蜡化原油采购业务流程与内控机制，审计底稿记载的采购模式和企业实际运营情况不符，对原油入库相关内控的描述滞后于存货确认时点，未能有效评估内控设计有效性。针对原油采购与付款开展的穿行测试，也没有获取充分、适当证据佐证原油采购数量、到货时间。

存货监盘程序同样存在明显疏漏。毕马威华振未恰当评价沈阳蜡化管理层控制存货盘点结果的指令和程序，未获取《物资盘点管理办法》，也未充分关注盘点部门情况与罐区盘点表人员签字情况之间的差异。此外，存货截止性测试样本抽取不当、未准确评价2020年度部分原油货权归属的适当性、函证程序执行不到位等问题也被逐一认定。

对于毕马威而言，这是多年来证券业务领域的首次行政处罚。作为国际四大会计师事务所之一，毕马威华振长期占据国内资本市场审计市场重要份额，服务大量A股上市公司、大型国企与跨国企业。近年来，国内监管层持续加大对会计师事务所的监管力度，对审计机构“看门人”履职情况的检查日趋严格，行业整体的合规压力持续抬升。

有资深审计行业人士向界面新闻表示，毕马威华振此次千万级罚单，放在国内审计行业监管趋严的大背景下并非孤例。“最近几年，证监会、各地证监局、财政部多方发力，千万级罚没案例持续出现，机构和签字会计师‘双罚制’已经成为常态。监管持续释放中介履职零容忍的信号，过去一些审计执业上的惯性短板，现在都会被穿透核查，倒逼事务所把质量合规放在业务拓展前面。”

从行业业绩数据来看，证监会9月20日发布的《2025年度会计师事务所从事证券服务业务基本信息表》显示，纳入统计的100家会计师事务所2025年合计业务收入624.49亿元，其中证券服务业务收入158.62亿元，占全部收入比重25.4%。

2025年度，毕马威华振经审计业务总收入48.69亿元，同比增幅超17%，在全行业排名第三；其中审计业务收入46.38亿元，证券业务收入11.20亿元，较上一年9.67亿元实现明显增长，证券业务成为拉动其营收增长的重要板块。

近年来，A股市场对会计师事务所的监管逻辑发生明显变化。监管不再仅仅处罚上市公司，对中介机构的追责力度显著提升，“没一罚三”的处罚规则落地，大额罚单已经不再罕见。此次毕马威收到多年来首份证券业务行政处罚，也为整个行业敲响警钟，审计机构的勤勉尽责是资本市场信息披露链条当中至关重要一环。

上海市海华永泰律师事务所高级合伙人孙宇昊律师在接受界面新闻采访时表示，近年来监管对审计机构处罚力度持续提升，监管趋严并不意味着简单追求处罚数量增加，而是在推动行业形成更加严格的质量约束机制。

孙宇昊认为，监管处罚趋严的核心目的，并非限制行业发展，而是推动证券审计行业从规模竞争转向质量竞争，提高资本市场信息披露质量。总体来看，当前监管导向已从单纯处罚违法行为，逐步转向推动中介机构建立更加完善的质量管理和风险控制机制，促使审计机构真正发挥资本市场“看门人”的作用。

在他看来，后续行业或将出现几重变化。第一，行业集中度有望进一步抬升，大型事务所凭借成熟质控体系、人才储备与风控能力，竞争优势会更加突出；第二，中小所需要提升专业能力，摆脱低价抢单的竞争模式；第三，事务所内部质控权重持续提高，项目负责人、签字会计师、质量复核人员的责任边界将进一步清晰。

9月30日，毕马威还官宣了亚太区主席人事调整。邹俊出任毕马威新任亚太区主席，并继续兼任毕马威中国主席。毕马威亚太辖区覆盖20个国家及地区，是毕马威全球三大核心区域板块之一。

公开履历显示，邹俊1993年加入毕马威北京办公室，此前任毕马威中国主席、毕马威华振首席合伙人。毕马威方面表示，履新之后，邹俊将联动亚太各成员所落地集团战略，推进跨市场资源整合与业务协同。