隔夜美股 | 美债收益率高位回落 三大指数收涨 美光科技(MU.US)涨3.03%

智通财经APP获悉，周四，三大指数收涨。美国总统特朗普表示在处理伊朗问题上进展顺利，他表示，伊朗已经准备好屈服了，我们将赢得相当轻松。我们已经通过霍尔木兹海峡运出了大量石油，油价将再次下跌。

美国国债收益率从多年高位回落，10年期美国国债收益率盘中一度触及5.344%，创下自2002年以来的最高水平。30年期国债收益率也升至24年来未见的水平。到交易时段后期，收益率开始回落。10年期和30年期收益率分别回落5个和3个基点。收益率曲线短端跌幅更为明显，2年期收益率大跌10个基点。

【美股】截至收盘，道琼斯指数涨20.75点，涨幅0.04%，报50926.80点；标普500指数涨15.12点，涨幅0.20%，报7666.66点；纳斯达克综合指数涨10.53点，涨幅0.04%，报26871.60点。埃森哲(ACN.US)涨15.99%，SK海力士(SKHY.US)涨5.08%，闪迪(SNDK.US)涨2.75%，IBM(IBM.US)涨2.63%，美光科技(MU.US)涨3.03%；博通(AVGO.US)跌2.15%，谷歌(GOOG.US)跌1.7%。纳斯达克中国金龙指数跌1.03%，网易(NTES.US)跌0.45%，阿里巴巴(BABA.US)跌0.09%。

【欧股】德国DAX30指数跌260.07点，跌幅1.03%，报24939.12点；英国富时100指数跌183.64点，跌幅1.73%，报10422.36点；法国CAC40指数跌129.20点，跌幅1.62%，报7835.31点；欧洲斯托克50指数跌97.47点，跌幅1.55%，报6171.55点；西班牙IBEX35指数跌442.06点，跌幅2.28%，报18984.14点；意大利富时MIB指数跌1153.48点，跌幅2.25%，报50218.50点。

【亚太股市】日经225指数涨3.3%，韩国KOSPI指数涨1.95%，印尼综合指数跌1.02%。

【外汇】衡量美元对六种主要货币的美元指数当天上涨0.64%，在汇市尾市收于102.102。截至纽约汇市尾市，1欧元兑换1.1235美元，低于前一交易日的1.1332美元；1英镑兑换1.3190美元，低于前一交易日的1.3262美元。1美元兑换158.11日元，高于前一交易日的157.34日元；1美元兑换0.8317瑞士法郎，低于前一交易日的0.8354瑞士法郎；1美元兑换1.4236加元，高于前一交易日的1.4229加元；1美元兑换10.0597瑞典克朗，高于前一交易日的10.0103瑞典克朗。

【加密货币】比特币一度突破8.5万美元，截至发稿报84718美元；以太坊涨0.49%，报2699美元。

【贵金属】现货黄金报4176.96美元/盎司；现货白银报60.98美元/盎司。

【原油】纽约商品交易所11月交货的轻质原油期货价格上涨2.45美元，收于每桶92.87美元，涨幅为2.71%；12月交货的伦敦布伦特原油期货价格上涨4.28美元，收于每桶102.31美元，涨幅为4.37%。

【宏观消息】

美联储副主席杰斐逊：判断是否进一步加息可能需要更多时间。美联储副主席菲利普·杰斐逊表示，通胀已经过高太久，且仍存在持续高企的风险，但决策者可能需要更多时间判断是否有必要进一步加息。未来任何政策调整都应仔细评估数据趋势、经济前景变化和风险平衡。杰斐逊指出，美国经济活动和劳动力市场仍然稳健，但能源价格上涨、AI投资热潮和关税等多重冲击正在影响经济，制定政策时不能孤立看待这些因素。他还表示，自9月会议以来，各期限美债收益率进一步上升，显示投资者正在重新评估宏观经济形势；随着更多数据出炉，美联储将继续判断通胀能否以足够快的速度回到目标水平，以及什么样的货币政策立场最为合适。

卡什卡利：预计美联储还需加息 但不确定10月是否行动。明尼阿波利斯联储主席卡什卡利表示，预计为抑制经济和通胀，美联储仍需进一步加息，但对是否应在10月会议行动没有强烈看法。他此前的预测是今年再加息25个基点、2027年再加息一次，但9月会议以来美国经济表现强于其预期，而通胀仍然过高；如果经济持续异常强劲、通胀比预想更顽固，利率可能需要升至比目前预期更高的水平。卡什卡利认为，目前劳动力市场健康、经济表现良好，说明货币政策“可能并不特别具有限制性”。他同时表示，近期市场波动尚未出现系统性风险，美债市场也能够正常消化利率重新定价。

美国初请数据降至7月以来最低 续请失业金人数降至三年低点。美国初请失业金小幅降至7月以来最低水平，而续请失业金人数降至三年低点，表明劳动力市场仍然状况健康。续请失业金人数减少1.1万人，至170万人，为2023年3月以来最低。过去几个月，初请失业金人数一直徘徊在历史低位附近，表明在经济活动稳健之际，企业不愿裁减员工。与此同时，招聘则更为审慎。政府定于周五公布的非农就业报告预计将显示，9月失业率维持在4.1%。初请失业金人数的四周移动平均值降至20万人的七周低点。在未调整季节性因素的情况下，包括夏威夷州、佐治亚州和得克萨斯州在内的大多数州的初请失业金人数均有所下降。

美国30年期房贷利率升至7.28% 创近三年最高。房利美数据显示，美国30年期固定抵押贷款平均利率本周从上周的7.03%升至7.28%，连续第六周上涨，创2023年11月以来最高水平，去年同期为6.34%；15年期固定房贷利率也由6.42%升至6.60%。今年2月底，30年期房贷利率一度降至5.98%，此后已上涨约1.3个百分点，以40万美元贷款计算，每月还款成本增加约276美元。据美联社报道，油价飙升带来的通胀预期推动美国国债收益率走高，10年期美债收益率已从2月底的3.97%升至周四盘中的5.27%，进一步推高房贷成本。高利率持续压制美国房地产市场，8月成屋销售环比下降2%，折合年率398万套，为一年多来最低水平。

美国9月制造业继续增长 PMI创三年多新高。标普全球市场财智首席商业经济学家克里斯·威廉姆森表示：“9月份美国制造业增速再次加快，PMI为2022年5月以来的最高水平，新订单激增促使工厂大幅提高产量并增加就业人数。订单积压不断增加，供应商也日益繁忙，这表明产能已趋于紧张，企业正努力满足面向消费者和企业部门的需求。机械设备的投资和生产尤其如此，这在很多情况下与人工智能相关支出的增长有关。尽管出口订单持续下滑令人失望，但出于对价格和供应链的担忧，安全库存的增加也继续支撑着需求。尽管这为未来几个月制造业产能的进一步增长发出了令人鼓舞的信号，但需求超过供应的迹象也意味着通胀压力仍然是一个关键的担忧领域，尤其是在油价高企的情况下。经济增长加速、招聘增加和物价指标走高等因素，将加剧市场对美联储即将进一步加息的猜测。”

【个股消息】

据悉英伟达、软银完成对OpenAI最后200亿美元投资。据媒体援引知情人士及软银声明报道，英伟达(NVDA.US)和软银已分别完成对OpenAI上一轮融资最后一笔100亿美元投资，完成各自300亿美元的投资承诺。OpenAI今年3月披露，该轮融资获得1220亿美元投资承诺，投后估值8520亿美元；亚马逊(AMZN.US)此前承诺最多投资500亿美元，并已于7月完成全部投资。随着上一轮融资收官，OpenAI或为下一轮私募融资铺路，目标融资约300亿美元，估值可能达到约1.4万亿美元。软银表示，完成最新投资后，其对OpenAI累计投资达到646亿美元，持股比例约13%；最后一笔投资资金部分来自软银9月底完成的111亿美元高收益债券发行。

台积电(TSM.US)考虑在得州新建园区 以生产更多AI芯片。台积电正考虑在得克萨斯州新建一个园区，这将为其在美国芯片制造领域多年的扩张计划增加数百亿美元的新投资。知情人士称，台积电正在研究进一步兴建海外设施，以应对人工智能硬件持续不减的需求。今年迄今，北美业务占台积电晶圆收入的75%以上，而英伟达和AMD等AI芯片设计商为其一些最先进技术带来了巨额订单。台积电副联席首席运营官侯永清上个月表示，AI热潮已使台积电现有产能承压。知情人士称，如果台积电最终决定在得州投资，该项目将包括多座芯片制造厂，每座成本至少200亿美元。不过。这些计划仍处于早期阶段。得州的潜在投资还取决于美国议员是否延长一项定于今年年底到期的先进制造业税收抵免。

博通(AVGO.US)将向Anthropic提供至高420亿美元贷款 用于租赁其芯片。Anthropic的IPO招股书显示，该公司与少数几家大型科技企业建立了广泛的合作关系。其中一家格外引人注目：博通。该公司与Anthropic的合作涵盖算力供应、设备租赁及融资。作为这项复杂合作关系的一环，IPO申报文件揭露，博通已同意向Anthropic提供最高420亿美元的贷款，用于为基础设施支出提供融资。反过来，Anthropic明年有望成为博通核心芯片设计业务的最大客户，这种支出模式一直是华尔街AI怀疑论者关注的焦点。作为融资安排的一部分，博通可以指定一家融资伙伴，而这些债务工具可能转换为Anthropic的股票。Anthropic披露，博通既负责供应硬件，又担任融资伙伴，这种双重角色会产生“潜在利益冲突”，可能影响Anthropic获取其工作所需的算力。