美日韩发联合声明，台海不许生变，李在明决心已下，降低对华依赖

美日韩纽约峰会刚结束，就明着把台海议题摆上台面，美日韩外长放话要“反对单方面改变现状”，还撺掇台湾参与国际组织，摆明了就是要搅乱地区局势。转头韩国这边也动作不断，喊着要降低对华依赖，还铺了一堆所谓的供应链备份计划，这事看着真像那么回事？

李在明下决心要降依赖，也不是完全脑子发热，确实有韩国自己的难处。韩国能拿得出手的巨头，三星、SK海力士、LG新能源这些，看着风光无限，芯片电池卖遍全球。可往上游一捋，几乎大半命门都捏在中国手里。天然石墨97.6%靠中国，人造石墨98.8%，正极前驱体94.1%，就连政府盯上的31种稀有金属，20种主要从中国进。

下游呢，韩国企业还要看美国脸色，三星这些巨头在美国砸了几百亿真金白银，要想接着做美国生意，就得证明自己供应链够“干净”，能过美国的安全审查。再加上最近中韩在造船、存储、电池这些领域竞争越来越激烈，“降单一来源风险”就从口号变成了实打实的项目。

可决心归决心，现实的数据直接就给了一巴掌。韩国调查机构SNE Research公布的数据，2026年二季度，中国企业占全球负极材料市场份额高达95.7%，隔膜91.5%，电解液89.2%。韩国这边呢？负极1.9%、隔膜2.7%、电解液6.4%，日本也没好到哪去，三种份额全在个位数晃荡。

这哪是什么备份系统啊，分明就是来给中国材料企业当陪跑的。有人说，那还不因为中国新能源汽车卖得多，宁德时代比亚迪产量大，材料企业自然吃得多订单，这不是很正常吗？可有意思的点就在这，今年海外市场的材料需求增长更快。前七个月，海外负极增长近三成，电解液和隔膜增长都超过四成。

说白了海外电池产能明明在扩张，可新增的材料订单，没流去日韩，大半都进了中国企业的口袋。更有意思的反差是，韩国电池厂其实份额没掉多少，前七个月海外市场，LG新能源、SK On、三星SDI三家加起来还能占到27.2%，超过四分之一，稳稳坐在牌桌上有肉吃。

可往上游拆一层，韩国材料厂已经快被挤到桌边缘，只剩抱着桌腿哭的份了。为啥会这样？还不是因为日韩电池厂能拿到份额，大半是靠美国欧盟的政策护着。美国的《通胀削减法案》、欧盟限制中国企业，给韩企圈了一块夹缝里的生存空间，靠着政策红利和老客户关系，还能腾挪两下。

可这块空间能护得住成品电池，护不住整条材料产业链。对韩企来说，做生意第一位的就是把电池做得更便宜更稳，哪会放着合格便宜的中国材料不用，硬拉着自家材料厂抬成本啊。商业面前，什么“爱国采购”根本不值一提。

最典型的例子就是2025年LG新能源跟恩捷股份签的长期隔膜订单，2025到2027年，LG要采购差不多35.5亿平方米隔膜。只要中国隔膜过了认证，符合当地政策，产能够价格还低，LG没道理不签啊。

就这么着，闹出了挺黑色幽默的一幕，地缘政治给韩企留了生存空间，可商业理性又逼着他们在上游抱紧中国供应链的大腿。嘴上喊着脱钩，手上拿着中国材料给自己续命，活生生把自己拧成了麻花。

这种撕裂在各个材料品类都看得明明白白。今年前七个月，全球隔膜需求涨了24.9%，海外市场直接冲到43.2%，可日本旭化成装车量降了5%，韩国SK降了14%。另一边，中国的恩捷、星源材质还在涨，一堆新供应商还在后面追。

负极更不用提，贝特瑞今年前七个月干到18.1万吨，拿下全球第一，贝特瑞加杉杉就拿走了四成市场，韩国只剩1.9%的份额。电解液也是一样，中国占了近九成，不光头部企业稳，后面一堆后起之秀还在往上冲。

过去大家说起中国动力电池，只盯着宁德时代比亚迪，现在往上游一看，中国的家底早就铺满了，从负极到隔膜再到电解液，每一个最基础的环节都攥在手里。政策能挡住成品电池进海外，挡不住中国材料顺着供应链渗透，毕竟材料都是散在产业链里的零件，堵了这个缝还有那个缝。

现在材料行业拼到最后，拼的不光是技术，更是规模制造能力。中国企业订单多，产能开满，单位成本就低，成本低就能拿更多订单，越滚越大。反过来，日韩企业订单少，产能利用率上不去，成本降不下来，更拿不到订单，差距只会越拉越大。

就像开馆子，你家生意越好，进货量越大，食材单价越便宜，菜就能卖得更实惠，客人越来越多。隔壁生意差，进货量小成本高，只能涨价，客人越来越少，用不了多久就不在一个量级了。韩国这边还有个挺有意思的细节，浦项未来M正和华友钴业合资建前驱体和高压镍项目，2027年投产，规模1.2万亿韩元。

政府喊着降低对华依赖，企业转头就拉着中国资本建产能，这不就是产业链最真实的样子嘛，嘴上说不要，身体诚实得很。现在全球都在往欧美东南亚搬电池工厂，搬一座成品工厂容易，搬走一整条材料产业链难如登天。

从原料加工到生产设备，再到工程师，还有围着工厂转的几十上百家配套企业，工厂能搬走，产业链集群搬不走。更何况现在政策给的那块灰度空间还在不断收缩，补贴退坡，规则收紧，韩企腾挪的地方越来越小。

越是这样，韩企为了活下去，绑中国绑得越紧，说白了这就是个死循环。李在明其实也清楚，所以他搞的就是拆分策略，战略行业找非中国来源，安全技术跟美日协调，普通生意该跟中国做还是跟中国做。

他拉中亚五国元首来首尔开峰会，一口气签了191.9亿美元的合作，从勘探冶炼到成品，想把中亚的矿产跟韩国的产业绑到一起，说白了就是找备胎。可备胎哪那么容易转正，中国在关键矿产精炼环节占全球70%到95%，磷酸铁锂正极占比更高，新开矿建冶炼厂走认证，还要同时养好几套供应体系，成本高到离谱。

韩国能降低一点集中度，可三五年内根本换不掉中国，政策想把供应链拆开，商业逻辑又偷偷把它粘回去，这场博弈在哪都在上演。台海问题本来就是中国内政，轮不到美日韩指手画脚，拿台独当筹码搅局，只会给地区添乱。

中国维护一个中国原则，反对台独分裂的立场从来没动过，供应链可以有商业博弈，可国家主权领土完整，从来不是什么商业利益能拿来交易的。

参考资料：环球时报 《李在明政府推进供应链“去中国化”难掩产业现实困境》