北京金融女博士重磅发声：散户死拿着股票不撒手，庄家会怎么办？

命运不是放弃，而是努力。命运不是运气，而是选择。命运不是等待，而是把握。命运不是名词，而是动词。要改变命运，先改变观念。

股市似乎总是与我们作对。一只股票明明看好是漂亮的上升通道，然而刚刚建仓就跌下来了。

上涨的股票总是躲来躲去，就是不能让我们赶上享受坐轿乐趣，而看到股票上涨无望，在愤恨中将其尽数抛出后，它却走上了真正的上升通道，难道股市专门与我们小股民作对不成？有些人只怪自己运气不佳，命苦，点儿背？

对于一些散户来说，做股票投资就会觉得非常的复杂，其实掌握了相应的方法，你就可以让复杂的事情变得简单化。

不同的庄家风格不同，有的庄快进快出，打一枪就走，有的庄长期控盘，操纵市场。

散户总觉着自己的对手是庄家，其实有些高看自己了，庄家的对手往往是另外的庄家，大资金之间博弈，才可能吃到大肉。收割散户这种事情，其实是大小庄非最爱干的。

回归正题，如果散户死都不交出筹码，庄家会怎么办。其实，建仓期的价格走势有一个最典型的特征：长时间在底部箱体内窄幅震荡，怎么涨上去就怎么跌回来，怎么跌下去就怎么拉回来。庄家这样做的目的有三个。

第一个目的是控制成本。他要在尽可能低的价格区间内完成建仓，所以每次股价涨到箱体上沿附近他就会用筹码砸一下，把股价压回去，不让它涨得太高。每次股价跌到箱体下沿附近他又会用资金托一下，不让它跌得太深被别的人捡了便宜。股价就在这个窄幅区间内来回折腾。

第二个目的是磨掉散户的耐心。大多数散户受不了这种长时间横盘的煎熬。一只票在底部横了三四个月不涨，每天波动不超过两三个点，看盘的人会觉得这只票“死了”。那些原本套牢等着解套的人会慢慢失去信心，觉得与其在这里干等不如换一只活跃的票。那些想抄底的短线客等了几天不见动静也会失去兴趣。庄家要的就是这个效果，让你受不了主动交出筹码。

第三个目的是形成筹码密集区。长时间在同一个价格区间内震荡换手，这个区间就会成为未来的强支撑区域。庄家在这个区间完成了建仓，他的综合成本就在这个区间附近。以后股价拉上去之后如果回踩到这个区间，会有大量成本在这个位置的人出来护盘。

底部箱体震荡期间的K线形态有一个明显特征：阳线多阴线少，但涨跌幅都不大。阳线多说明庄家在持续吃货，每一次跌下去他都愿意买回来。阴线少说明抛压已经不重了，庄家不需要花太大力气就能托住股价。这种形态如果配合成交量萎缩，就是建仓最典型的信号。

还有一个细节值得关注。建仓期间的K线往往带有比较明显的上下影线，尤其是下影线。庄家会利用盘中急跌试探下方的承接力，同时顺手把恐慌盘吃掉。砸下去之后很快拉回来，留下一根长下影线。这种分时走势如果在底部反复出现，就是庄家在里面活动的信号。

除了看K线和量价，还可以通过一些盘口挂单的细节来辅助判断。建仓期间庄家既不想让股价涨得太快，也不想让股价跌得太深。所以盘口上往往会出现托单和压单并存的格局：上方有挂单压着不让涨，下方有托单撑着不让跌。股价就在压单和托单之间窄幅波动。这种挂单模式如果持续出现在底部区域，大概率是有大资金在里面维持秩序。

图解：主力建仓的七种手法

一、打压式建仓

这是主力最狠，最为常见的一种手法。股价在低位横盘阶段，股价突然出现大幅下跌，同时成交量开始放大，连续的中大阴线出现，伴随着长下影线，在分时图里，一般会出放量急跌，缩量企稳的走势。建仓的末期，股价会出现温和企稳，反弹向上。这个建仓方式周期一般会4周以内，利用空间去换底部筹码。

二、反弹式建仓

整个建仓阶段，比较温和，主力建仓的时间周期比较长，一般会按月来计算。股价在低位弱势反弹，所以都是小阴线小阳线，可能出现连续的小阳线，但是不会出现中大阳线的可能，阳线会比阴线总体要多，成交量是处于温和放大。所以这种建仓是很少吸引市场目光，偷偷吸筹。而且反弹吸筹的整体幅度不会很大。

三、推土机式建仓

这是主力边拉边吸筹的过程，用时间去换空间。整个建仓过程里，都是小阴线小阳线，实体部分是很小的，而且每天涨幅不会超过3%，一般会控制1%左右。所以这种慢慢建仓的过程里，像均线就会出现多头趋势。这种建仓手法一般会在中大盘股上，建仓时间周期会更长，会在3个月左右。

四、疾风暴雨式建仓

这种手法比较强势，而且散户会措手不及。股价在低位出现连续中大阳线，或是连续涨停板。短期的涨幅往往就会超过30%以上，而且成交量明显出现放大量。这是主力想快速的完成建仓，用速度来换筹码。早盘开盘就拉升，全天很少回调，所以这种建仓时间周期往往会在几天内。

五、连板建仓

主力建仓最为强势的一种手法，和第四种差不多，股价短期出现连续涨停板，一字板或是T字板，开盘就封，换手很充分。主力没有办法低位建仓，只能高位连板抢筹，这种建仓手法，一般会有消息的配合，还是突发性。

六、假破底建仓

这是主力挖坑的一种手法，和打压式建仓差不多。股价处于横盘阶段，股价突然大幅下跌，跌破下方支撑，形成破位下跌。破位以后股价又快速收回，就形成比较长的下影线，走出比较深的V型反转。这就是主力故意挖坑的一种手法，而且整个节奏会比较快。

七、逆势建仓

大盘出现下跌或是盘整的阶段，个股能走出独立的行情，大盘跌，个股出现逆势上涨，表现明显强于大盘。而且这种走势能持续性，同时还有成交量的配合，形成放量上涨。这就是主力的边抗跌，边吸筹的表现了。典型到强势股表现。这种建仓时间周期一般会在1到3个月里。要注意的是，如果是无量上涨，而且还在高位，那就要小心了。

除了在盘面上做动作，庄家还会结合盘外消息诱导清洗散户，对此我们要分析观察和仔细研究，识破其中隐藏的玄机。

1、判断坐庄阶段。当消息出现时，首先应判断该只股票是否是一只庄股。如果是一只庄股，则应判断该只股票处在庄家操盘的哪个阶段，是建仓吸筹阶段、拉升阶段，还是出货阶段。只有判断清楚庄股所处的阶段，才能做到心中有数，有的放矢。

如果无法判断庄股所处阶段的，则可以根据股价所处相对位置进行判断。看股价是处于低位、中位，还是高位。如果股价处于底部，极有可能是庄家保密不严走漏风声。如果股价已大幅拉高，庄家八成是为了配合出货散布的假消息，在判断时可以参照成交量的变化，以及股价在各个位置的形态变化。

2、分析市场性质。利空消息在多头市场中会形成一个良好的介入机会。由于多头市场人气鼎沸，强劲的购买欲一时很难平息，因而利空只造成短线客的出逃，不会造成大的下跌。同理，在一个熊市的初期，任何利好都会构成出货机会。在一个熊市的末端，成交量一度萎缩，技术上周、月KDJ在20以下钝化，此时的利空也是一个买入机会。因为，在一个连续下跌的过程中，散户心理承受着巨大的压力，此时庄家就会利用散户的恐慌心理，借用消息打压指数。因此，趋势对消息的影响是至关重要的，趋势会改变消息对市场的作用。

3、分析股价走势。散户的操作多以媒体为依托，但总有一种“迟来的爱”的感觉。比如，某只绩优股按每10股派现金1元，并以资本公积金每10股转增5股。业绩优良的白马股又有高额送配，公司推出如此诱人的“馅饼”，自然有“馋嘴的鱼儿上钩”，但该股继续小幅上涨了数日，不久出现破位下行，跟进者均有“最后的晚餐”的感觉。类似事例举不胜举，什么重组、预亏等五花八门的消息，使散户无所适从。庄家的这一切操作均会留在盘面的价格中，被大幅拉升过的个股如遇到利好不涨反跌或小幅盘升，均为出货信号。而有利空消息出台时，股价不跌反涨，应视为庄家的吸货行为。

4、以快制胜。当你无法确认消息真伪时，可以在市场刚传出此类消息时立即少量买入，并密切关注。一旦有拉高放量出货的迹象，不论是否获利，也应立即平仓，消息证实时即使被浅套，也应割肉。

最后，对于股市而言，这里的投机者除了少数有机会短期操纵个别股票外，大多数都是凭自己对市场领先一步的判断而获取低吸高抛的收益的；如果公众跟随他们的判断走，他们就是赢家；反之他们就是输家，但他们会很快接受现实，做出调整；当然，为了考验公众的反应，测试性的推高和打压是少不了的动作。但是，大多数投机者只是价格的预测者，而非价格的操纵者。

散户既然不能达到那样的专业程度，就没有资格来押击他们，更不能把自己因为无知和无节制所带来的亏损都归咎于他们。没有了他们，市场将如一潭死水，而缺乏投机性的市场，资本是不感兴趣介入的。投机，从本质上来看，是促使市场增加流动性的回报，具有高更风险和高回报的特征。在风险和收益同比例的情况下，投机者形同承担自负盈亏责任的经营者，其投机行为不应该被否定或批判。相反，理性的投机活动还能够活跃交易、挖掘价值、配置资源、抵抗风险等积极的作用。

无论是多大的投机者或操纵者，他们和市场之间的关系可以用拿破仑的话来概括：要么你是疯子，要么我是疯子。也许经常犯错误的不是他们而是市场或公众，但是力量大的一方终究会获得胜利，而力量小的一方则沦为失败者和疯子，这跟对错没有关系。所以，股票交易很多时候不是去分析谁对谁错、合不合理的问题，而是要去分析买方和卖方谁的力量更大。

因为在资本市场，资本决定一切，而智慧只能投机。资本市场本质上是一个资金堆砌的市场，如果你有足够的资金，你就可以获得股票的定价权，制定人们向你看齐的价值观，你的概念、嗪头、标准都值得世人遵从和效仿，甚至于在一个既定的时代可以操纵市场。

但是，你不是绝对的主力，所以你必须服从市场。市场动向不取决于你的分析，也不在乎你是谁，她只会碾平所有挡住她趋势发展的反对者。