内需新引擎：六大产业的10万亿想象空间

消费市场进入新范式，六大新兴支柱产业驱动供需重构，企业竞争转向核心技术、场景与综合运营能力

文｜李海涛

在经历40余年高增长后，中国经济内部正步入一个深水区的动力转换期。过去那种单纯依赖国内传统消费与固定资产投资的增长路径正面临阶段性瓶颈。人口结构迁移加速、技术更迭日新月异。需求不断因人群分化的同时，绿色、智能、便利化、体验式消费的整体倾向正加速重塑中国消费市场。

六大新兴支柱产业应运而生：集成电路、航空航天、生物医药、低空经济、新型储能和智能机器人。作为技术密集型产业，它们的成长壮大有利于提升产业链、供应链韧性，增强⾼质量供给能⼒，从⽽稳固国内⼤循环的根基，促进国内国际双循环，是保障国家供应链安全和消费市场持续扩容的重要⽀撑。

消费市场增长逻辑的彻底转向，过往的产能优势、渠道壁垒都不再奏效。对于企业而言，核心技术、商业化能力、细分场景和创造新场景能力以及软硬件综合运营能力，成为全新的竞争壁垒。中国消费市场迎来了全新增长范式。

内需消费是拉动经济的核心力量

在“十四五”规划的收官之年，2025年中国社会消费品零售总额达50.12万亿元，首次突破50万亿元大关。如果按照购买力平价口径进行换算，中国消费市场规模已经位居世界第一。

居民消费占GDP（国内生产总值）比重也呈现上升趋势。在2021年，这一数据为38.4%，2022年受疫情扰动回落至37.8%；此后三年一路回升，至2025 年达到40.0%。整体稳步上行，说明内需消费对经济增长的拉动作用不断增强。

从大国经济发展规律看，都是内需——而非外贸，担当拉动经济增长、保障民生就业的主力。根据世界银行数据测算，2024年，美国外贸依存度（货物 + 服务进出口总额 / GDP）为25.4%，日本为35.09%。同年全球仅货物贸易外贸依存度均值就达到约41.9%，美日均低于该平均水平。

值得注意的是，中国居民消费结构发生了显著变化。更多绿色智能产品进入百姓生活。其中一个最显著的例证是新能源乘用车，其市场渗透率从2020年的5.7%提升至2025年的53.9%；此外，2022年到2025年，中国服务零售额年均增长达到了10.4%，服务消费——特别是体验型消费，增长强劲。“十五五”时期，预计服务业规模将突破100万亿元；同时，2025年，中国高技术制造业以17%的比重、贡献了26%的工业增长。

换言之，当过去依靠传统制造业、房地产、基建拉动增长模式的边际效应递减时，内需——尤其是居民消费，成为拉动经济增长的核心力量。其中，尤以绿色、智能、便利化、体验型消费为重要内容——某种程度上，它们不仅构成了当下及未来数十年中国消费市场的“基本盘”，也将是中国企业参与全球消费市场竞争的主要抓手，因为全球市场的整体消费趋势是趋同的。一个显著例证是，近年来，高端智能、绿色低碳产品，包括机器人，已经成为中国外贸新标签。如新能源汽车，2025年中国出口量全球第一；在光伏+储能领域，中国也占据全球80%产能。

这意味着，“加快构建以国内大循环为主体、国内国际双循环相互促进的新发展格局”——这一战略调整的核心，并非简单的内外市场重心切换，而是发展逻辑的根本性转变。在这一框架下，六大新兴支柱产业被赋予了连接供给与需求的关键角色——既是技术突破的主战场，也是消费扩容的催化剂。

需求端正经历结构性改变

绿色、智能、便利化、体验型消费趋势所带来的不是简单的消费升级，而是消费产品、人群和场景的三维改变，其本质是需求的深度转向。

从消费产品来看，国产智造完成高端供给替代。根据埃森哲2025年的调研数据，在美妆护肤、营养保健、3C数码、母婴玩具、服饰鞋帽、食品饮料、家用电器等多个品类中，消费者优先选择国产品牌的比例较2021年明显提升。其中，美妆护肤、3C数码、家用电器三个品类提升率均超过了30%。这意味着国内消费市场的“高端外溢”现象正在缓解——此前流向国际品牌的高端消费支出，开始被本土供给有效承接。

从消费场景来看，产品消费升级为“硬件+体验+服务”。随着远程问诊、AI（人工智能）数字人服务等新业态的发展，消费内容从单一的实物扩展为“硬件+体验+服务”的复合体。其中包含数字场景，如AI数字人导购；户外场景，如无人机航拍、储能露营；康养场景，如智能护理、康养旅居；还有出行场景，如低空观光、低空物流等等。这些全新的消费场景不仅仅是“交易场所”，更升级为“生活方式入口”。根据国家统计局数据，2025年全国居民人均服务性消费支出已占居民人均总消费支出的46.1%，成为增长主引擎。更多全新消费场景仍在创造过程中。

从消费人群来看，分层客群精准匹配供给，从大一统市场转向精细化分层。人群特征是消费结构的决定性因素。据2025年国家统计局数据，中国目前人口14.04亿，60岁及以上银发群体3.23亿人。家庭年收入在10万到50万元之间的三口之家、超过4亿人的中等收入群体，这两者构成了消费市场的基础盘。但两者需求差异显著：银发群体对适老化设计、健康管理、便捷服务有刚性需求，如陪护机器人、家用医疗监测设备等；中等收入群体则更注重品质、科技与个性化，愿意为创新溢价买单，如户外储能、智能机器人等。

产品、场景、人群三个维度的变化，并非孤立发生，而是相互强化，彼此交织，构成了新发展格局下企业增长的基本坐标系。

供给端需扭转结构性错配

内需潜力客观存在，但现实中大量消费潜力并未得到充分释放。给人们的体感是，内需市场增长缓慢、增幅偏小，不易感知。

造成这一现象的原因很多，其中一个关键原因在于供给侧的结构性错配——有的领域高端供给不足，有的领域有效供给与真实需求脱节。如商业航天、智能自助式养老等领域，需求真实存在，但产业供给能力不足，导致需求未能充分释放。因此，新发展格局的核心逻辑是通过高质量产业供给打通堵点，让供给能力匹配消费意愿。

但绿色、智能、便利化、体验型消费是技术与社会快速发展的产物，还远未成型，也无法从过去的生产经验里找到原型。这决定了新一轮的消费产业发展将遵循与过去完全不同的逻辑——过去主要是需求决定供给。市场需要什么，生产端就提供什么。但技术的快速变革在某种程度上修正了这一范式。它与生产合力，将部分定义未来消费趋势。

比如在集成电路产业，从智能手机到智能家居，从可穿戴设备到车载系统，数字消费品的迭代越来越依赖于底层芯片的自主能力。国产集成电路的突破，不仅意味着供应链安全，更意味着产品设计自主权的回归。当芯片架构、算力调度、能效管理实现国产化，全品类的电子终端产品创新在商业上都将成为现实。

在生物医药产业，随着基因检测、精准营养、慢病管理等产业的发展，大健康消费正向预防端、家庭端延伸，从而形成一个抗周期性较强、用户黏性较高的消费细分市场。其一是预测型健康服务。利用前沿科技在疾病发生前或早期阶段进行精准预测和干预，如通过基因筛查检测疾病；其二是参与式健康管理。如个人智能终端日常健康监测等。

在新型储能领域，技术的规模化应用，使得清洁能源的存储与调度成本持续下降，工业级储能技术得以下沉至家庭、户外、乡村民生场景，如家用光伏储能和便携户外电源，可匹配露营等休闲需求。

智能机器人，重构居家、服务全场景消费。随着具身智能技术的发展与生产成本的降低，机器人进入家庭场景的路径也日渐清晰。居家、养老、教育等场景的服务供给方式将被重构，部分重复性、陪伴性的服务需求可能获得新的解决方案。低空经济的发展则助力打开立体空间消费新场景。低空观光、无人机应用等场景将逐步拓展，涉及航拍、巡检、通航运输、应急救援等具体产业。航空航天产业正从大国重器转向大众消费，如太空旅游、航天文旅等。

发展六大新兴支柱产业的政策已经初见成效。国家发展改革委主任郑栅洁在2026年两会期间表示，集成电路、航空航天、生物医药、低空经济、新型储能、智能机器人在内的六大新兴支柱产业，相关产值在2025年已接近6万亿元，到2030年有望再翻一番甚至更多，扩大到10万亿元以上。无论是容量扩充，还是质量提升，六大产业都将部分定义未来数十年中国经济发展——尤其是消费市场的基本格局。

企业的机遇与挑战

对于大企业而言，在这场消费变革大潮中，如何占据技术高地、构建企业真正的竞争壁垒是首要考量，尤其是集成电路、生物医药等科技含量更高的行业。如集成电路产业，作为数字消费的底座，相关企业唯有掌握核心技术，才能围绕本土消费者的真实场景进行创新，而不是在别人的技术框架内做适配。

对中小企业而言，新消费的变革带来了机遇，也意味着越来越细分的人群和越来越激烈的竞争。想要抓住机遇、赢得竞争，企业最优先的动作是要找准自己的长期优势领域，深耕细作，以专业技术和长期运营构建不可复制的壁垒。

中小企业要注意避开巨头集中的主赛道红海，选择聚焦居家民生、细分家庭刚需、老龄化等垂直蓝海领域，做精专项细分产品与本地化服务。如切入新型储能赛道，开发户用小型储能电源、阳台光伏储能套装；围绕智能机器人，开发家庭陪护机器人、小型商用清洁机器人；深耕适老化赛道，研发老年助行辅具、智能监测穿戴设备等轻量化产品，等等。

无论企业规模如何，新消费市场都要求企业具备与过往完全不同的能力模型，包括技术转化能力、场景细分与创造能力、软硬件服务综合运营能力。三者有机协同，才能构建企业在系统变革之下的核心竞争力。

企业应摒弃单纯扩产能的粗放扩张路径，将底层技术专利、工艺研发、硬件创新转化为可感知、可体验、可商业化落地的实体产品与标准化服务体系。如宁德时代依托电池技术，落地储能动力电池产品，从上游材料技术转化为整车配套、户用储能等终端消费品，完成从技术到商品的闭环转化。

消费场景不断推陈出新，企业参与竞争的核心目标转向抢占用户可支配时间份额、构建可持续的功能与情感双重价值。这要求企业既要有对现有文旅、居家、养老等存量场景精细化拆分需求的能力，也要具备依托产业技术、孵化此前不存在的全新消费场景的能力。已经成为消费蓝海的家用机器人，便是依托技术发展创造出来的全新消费形式。

伴随消费载体从单一实物商品升级为硬件终端 + 软件系统 + 长效服务的复合式消费综合体，企业经营重心也必须从 “一次性售卖货品” 转向 “全生命周期用户关系运营”。这要求企业打通硬件研发生产、软件系统迭代、后续运维增值服务三大板块，具备跨领域资源整合与长效运营能力。如蔚来汽车依托整车硬件、车载智能座舱软件、换电维保与车主社群服务，构建起购车 + 长期服务的持续性付费商业模式。

立足新发展格局，十万亿级新兴产业不是孤立的产业赛道，而是撬动内需扩容、重塑消费生态的核心支点。从供给破局到需求新生，从国内大循环固本到双循环双向赋能，产业升级与消费革新同频共振，既是中国经济穿越周期、夯实增长底盘的内生动力，也是本土企业锚定长期价值、走向全球产业价值链上游的时代机遇。找准细分赛道、锻造核心能力、锚定供需协同，方能在这场结构性变革中抓住机遇，以产业进步促进消费兴起，把握中国经济高质量发展的下一个黄金周期。

（李海涛为长江商学院院长、金融学杰出院长讲席教授；编辑：杨立赟）

责编 | 要琢

题图来源 | 视觉中国